Сравнение DOCU vs SNPS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, DOCU выглядит привлекательнее: 32.26 против 72.57. Премия к оценке SNPS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) DOCU оценён ниже: 3.00 против 11.94. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) SNPS дешевле: 2.62 против 5.20. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DOCU оценён ниже: 16.45 vs 39.20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DOCU демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15.65% против 4.57% у SNPS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SNPS — 13.75%, DOCU — 9.60%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DOCU — 0.10, SNPS — 0.33. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности DOCU ниже 1 (0.73), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DOCU | SNPS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 32.26 | 72.57 | |
| P/B | 5.20 | 2.62 | |
| P/S | 3.00 | 11.94 | |
| PEG | -0.46 | -1.39 | |
| EV/EBITDA | 16.45 | 39.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.65% | 4.57% | |
| ROA | 7.31% | 2.33% | |
| Валовая маржа | 79.40% | 75.14% | |
| Операц. маржа | 9.27% | 10.82% | |
| Чистая маржа | 9.60% | 13.75% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.10 | 0.33 | |
| Текущая ликв. | 0.73 | 0.86 | |
| Быстрая ликв. | 0.73 | 0.80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $1.54 | $6.88 | |
| Балансовая стоим. | $9.57 | $190.72 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 71/100 и 73/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: DOCU — 60.0, SNPS — 58.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DOCU на 6.0%, SNPS на 10.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. SNPS выше SMA 200 (+4.5%), DOCU — ниже (-18.8%). Долгосрочный тренд в пользу SNPS. Сила тренда по ADX: DOCU — 12.0 (нет тренда), SNPS — 22.7 (слабый тренд). Волатильность: бета DOCU — 0.73, SNPS — 1.78. SNPS значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) DOCU составляет 4.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DOCU | SNPS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.04 | 58.57 | |
| Stochastic %K | 77.04 | 54.73 | |
| CCI (20) | 117.17 | -37.87 | |
| MFI | 56.83 | 48.72 | |
| Williams %R | -22.96 | -45.27 | |
| MACD гистограмма | 0.34 | -3.50 | |
| Momentum (10) | 3.20 | -5.49 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.04 | 22.73 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.76% | -0.46% | |
| Цена vs EMA 20 | +5.08% | +1.44% | |
| Цена vs SMA 50 | +5.97% | +10.65% | |
| Цена vs SMA 200 | -18.78% | +4.50% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | 0.28 | |
| Volume Ratio | 78.90 | 121.52 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.73 | 1.78 | |
| ATR % | 4.45% | 3.06% | |
| Sharpe (1г) | -1.12 | 0.17 | |
| RS Rating | 7.00 | 38.00 | |
| 52w от хая | -47.47 | -23.45 | |
| BB ширина | 12.86 | 11.11 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DOCU генерирует 3,22 млрд $, SNPS — 7,05 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DOCU — 309,08 млн $, SNPS — 1,33 млрд $. SNPS генерирует больше чистой прибыли. FCF: DOCU генерирует 1,06 млрд $, SNPS — 1,35 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DOCU | SNPS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,22 млрд $ | 7,05 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 309,08 млн $ | 1,33 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.52 | $8.13 | |
| Операц. Cash Flow | 1,17 млрд $ | 1,52 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,06 млрд $ | 1,35 млрд $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | DOCU | SNPS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет DOCU показывает лучшую среднюю доходность в мае (+9.03%), SNPS — в мае (+7.21%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DOCU — сентябрь (-4.70%), для SNPS — сентябрь (-3.92%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SNPS: +26.43% против +9.57%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — DocuSign, Inc. или Synopsys, Inc.?
У кого выше рентабельность — DOCU или SNPS?
Какие дивиденды у DocuSign, Inc. и Synopsys, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — DocuSign, Inc. или Synopsys, Inc.?
У кого выше маржинальность — DOCU или SNPS?
Какая акция лучше по технике — DOCU или SNPS?
Что лучше купить — DOCU или SNPS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией