Сравнение DOCS vs HUM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
DOCS торгуется с P/E 28,80, тогда как HUM — с P/E 36,19. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) HUM оценён ниже: 0,32 против 7,31. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HUM дешевле: 2,41 против 5,11. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA HUM оценён ниже: 17,48 vs 18,58. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DOCS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 16,95% против 6,91% у HUM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DOCS — 25,48%, HUM — 0,88%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DOCS — 0,01, HUM — 0,74. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | DOCS | HUM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 28,80 | 36,19 | |
| P/B | 5,11 | 2,41 | |
| P/S | 7,31 | 0,32 | |
| PEG | -1,00 | -1,95 | |
| EV/EBITDA | 18,58 | 17,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 16,95% | 6,91% | |
| ROA | 15,41% | 2,23% | |
| Валовая маржа | 88,07% | 13,65% | |
| Операц. маржа | 29,60% | 1,39% | |
| Чистая маржа | 25,48% | 0,88% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,01 | 0,74 | |
| Текущая ликв. | 6,08 | 1,74 | |
| Быстрая ликв. | 6,08 | 1,74 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,92% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 33,65% | |
| EPS | $0,91 | $10,63 | |
| Балансовая стоим. | $5,02 | $160,38 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 58/100 и 62/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: DOCS — 64,2, HUM — 54,1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DOCS на 19,9%, HUM на 2,6%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. HUM выше SMA 200 (+42,5%), DOCS — ниже (-20,3%). Долгосрочный тренд в пользу HUM. Сила тренда по ADX: DOCS — 17,0 (нет тренда), HUM — 32,0 (выраженный тренд). Волатильность: бета HUM — 0,58, DOCS — 0,75. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DOCS составляет 9,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DOCS | HUM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 64,22 | 54,09 | |
| Stochastic %K | 28,59 | 62,86 | |
| CCI (20) | 171,51 | 14,82 | |
| MFI | 73,96 | 36,36 | |
| Williams %R | -71,41 | -37,14 | |
| MACD гистограмма | 0,49 | -1,69 | |
| Momentum (10) | 4,64 | 4,55 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17,00 | 32,00 | |
| Цена vs EMA 9 | +10,70% | +2,36% | |
| Цена vs EMA 20 | +15,10% | +1,64% | |
| Цена vs SMA 50 | +19,89% | +2,58% | |
| Цена vs SMA 200 | -20,32% | +42,45% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,45 | 0,04 | |
| Volume Ratio | 150,82 | 74,12 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,75 | 0,58 | |
| ATR % | 9,21% | 3,94% | |
| Sharpe (1г) | -1,29 | 1,07 | |
| RS Rating | 2,00 | 82,00 | |
| 52w от хая | -66,50 | -10,12 | |
| BB ширина | 30,50 | 15,82 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: DOCS генерирует 644,86 млн $, HUM — 129,66 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: DOCS — +13,10%, HUM — +10,10%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: DOCS — 196,05 млн $, HUM — 1,19 млрд $. HUM генерирует больше чистой прибыли. FCF: DOCS генерирует 317,50 млн $, HUM — 375 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | DOCS | HUM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 644,86 млн $ | 129,66 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +13.10% | +10.10% | |
| Чистая прибыль | 196,05 млн $ | 1,19 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -12.20% | -1.60% | |
| EPS (TTM) | $1,05 | $9,87 | |
| Операц. Cash Flow | 326,46 млн $ | 921 млн $ | |
| Free Cash Flow | 317,50 млн $ | 375 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: HUM обеспечивает 0,92% годовой доходности, DOCS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. HUM выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как DOCS не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DOCS | HUM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0,92% | |
| Годовые дивиденды | — | $1,77 | |
| Коэфф. выплат | — | 33,65% | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -8,76% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет DOCS показывает лучшую среднюю доходность в августе (+10,96%), HUM — в апреле (+5,51%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DOCS — март (-8,17%), для HUM — январь (-4,08%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Doximity, Inc. или Humana Inc.?
У кого выше рентабельность — DOCS или HUM?
Какие дивиденды у Doximity, Inc. и Humana Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Doximity, Inc. или Humana Inc.?
У кого выше маржинальность — DOCS или HUM?
Какая акция лучше по технике — DOCS или HUM?
Что лучше купить — DOCS или HUM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 11.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией