Сравнение DOCN vs PEGA

Тикер 1

Тикер 2

DOCN23

19PEGA

Инвесторы часто выбирают между DOCN и PEGA — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации DOCN крупнее в 2.9× (16,53 млрд $ vs 5,72 млрд $). По мультипликатору P/E PEGA оценён рынком дешевле: 17.03 против 62.90 у DOCN (разница составляет 72.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала DOCN составляет 154.32%, что превышает показатель PEGA (50.21%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DOCN впереди: 24.97% против 20.04% у PEGA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. PEGA выплачивает дивиденды с доходностью 0.35% годовых, тогда как DOCN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По техническому скорингу DOCN сильнее: 80/100 против 19/100 у PEGA. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 23:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между DOCN и PEGA зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

DigitalOcean Holdings, Inc.

DOCNNYSE

158,35 $-1,76 $ (-1,10%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 16,53 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

4.6

Качество

6.7

Рост

9.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Pegasystems Inc.

PEGANASDAQ

34,25 $-0,12 $ (-0,35%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,72 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

9.1

Качество

9.2

Рост

9.2

Техника

1.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DOCNPEGA

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PEGA с P/E 17.03 (у DOCN — 62.90). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) PEGA дешевле: 3.38 против 17.61. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) PEGA дешевле: 8.22 против 16.79. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PEGA оценён ниже: 25.82 vs 40.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 154.32% против 50.21% у PEGA. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DOCN — 24.97%, PEGA — 20.04%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DOCN — 1.01, PEGA — 0.08. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DOCNPEGA

Показатель	DOCN	PEGA
Мультипликаторы оценки
P/E	62.90	17.03
P/B	16.79	8.22
P/S	17.61	3.38
PEG	0.53	0.23
EV/EBITDA	40.31	25.82
Рентабельность
ROE	154.32%	50.21%
ROA	9.21%	21.97%
Валовая маржа	58.49%	74.96%
Операц. маржа	16.44%	10.19%
Чистая маржа	24.97%	20.04%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.01	0.08
Текущая ликв.	1.46	1.22
Быстрая ликв.	1.46	1.22
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.35%
Коэфф. выплат	0.00%	5.27%
EPS	$2.55	$2.02
Балансовая стоим.	$9.54	$4.18

Технический анализ

DOCN набирает 80 из 100 по техническому скорингу, PEGA — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DOCN — 69.3 (нейтральная зона), PEGA — 39.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: DOCN выше на 55.5%, PEGA — ниже на -12.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), PEGA — ниже (-32.2%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. Сила тренда по ADX: DOCN — 42.7 (выраженный тренд), PEGA — 22.5 (слабый тренд). По бете PEGA стабильнее (1.10 vs 2.37). Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DOCNPEGA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DOCN	PEGA
Осцилляторы
RSI (14)	69.26	39.54
Stochastic %K	92.95	38.20
CCI (20)	65.06	-76.08
MFI	65.49	41.78
Williams %R	-7.05	-61.80
MACD гистограмма	0.04	0.12
Momentum (10)	-0.88	-2.48
Тренд
ADX	42.70	22.50
Цена vs EMA 9	+5.65%	-0.16%
Цена vs EMA 20	+16.94%	-3.63%
Цена vs SMA 50	+55.54%	-12.55%
Цена vs SMA 200	+167.71%	-32.22%
Объём
CMF	0.49	-0.02
Volume Ratio	95.95	84.70
Волатильность и статистика
Beta	2.37	1.10
ATR %	6.91%	5.42%
Sharpe (1г)	2.38	-0.65
RS Rating	98.00	14.00
52w от хая	-2.83	-49.71
BB ширина	86.12	16.02

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DOCN — 901,43 млн $, PEGA — 1,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DOCN — 259,26 млн $, PEGA — 393,44 млн $. PEGA генерирует больше чистой прибыли. FCF: DOCN генерирует 169,75 млн $, PEGA — 490,72 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DOCN	PEGA
Выручка	901,43 млн $	1,75 млрд $
Чистая прибыль	259,26 млн $	393,44 млн $
EPS (TTM)	$2.83	$2.30
Операц. Cash Flow	309,60 млн $	505,23 млн $
Free Cash Flow	169,75 млн $	490,72 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: PEGA обеспечивает 0.35% годовой доходности, DOCN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. PEGA выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как DOCN не имеет дивидендной истории.

Показатель	DOCN	PEGA
Див. доходность	—	0.35%
Годовые дивиденды	—	$0.06
Коэфф. выплат	—	5.27%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-12.94%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DOCN — ноябре (+8.22%), для PEGA — апреле (+5.43%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DOCN — апрель (-10.80%), для PEGA — март (-4.72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOCN: +33.77% против +16.97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DOCN

+3.6

+2.2

+7.9

-10.8

+5.9

+3.8

+2.9

+2.7

+5.7

+3.8

+8.2

-2.0

PEGA

+2.0

+4.8

-4.7

+5.4

+0.9

+2.6

+3.9

-0.9

-2.0

+2.3

+4.2

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DigitalOcean Holdings, Inc. или Pegasystems Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Pegasystems Inc.: P/E 17.03 против 62.90. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DOCN или PEGA?

ROE DOCN — 154.32%, PEGA — 50.21%. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у DigitalOcean Holdings, Inc. и Pegasystems Inc.?

Pegasystems Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.35%. DigitalOcean Holdings, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — DigitalOcean Holdings, Inc. или Pegasystems Inc.?

По объёму выручки: DOCN — 901,43 млн $, PEGA — 1,75 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DOCN или PEGA?

Чистая маржа DOCN — 24.97%, PEGA — 20.04%. DOCN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DOCN или PEGA?

Технический скоринг: DOCN — 80/100, PEGA — 19/100. DOCN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DOCN или PEGA?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик DOCN выигрывает 23, PEGA — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией