Сравнение DOCN vs FOUR

Тикер 1

Тикер 2

DOCN26

14FOUR

DigitalOcean Holdings, Inc. (DOCN) и Shift4 Payments, Inc. (FOUR) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации DOCN крупнее в 4.2× (16,53 млрд $ vs 3,96 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FOUR с P/E 30.44 (у DOCN — 62.90). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE DOCN — 154.32%, у FOUR — 6.42%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. DOCN удерживает чистую маржу на уровне 24.97%, опережая FOUR (2.29%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. DOCN набирает 80 из 100 по техническому скорингу, FOUR — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. DOCN побеждает по числу метрик: 26 против 14 у FOUR. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

DigitalOcean Holdings, Inc.

DOCNNYSE

158,35 $-1,76 $ (-1,10%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 16,53 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

4.6

Качество

6.7

Рост

9.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Shift4 Payments, Inc.

FOURNYSE

43,53 $+1,33 $ (+3,15%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,96 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

9.7

Качество

3.7

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

DOCNFOUR

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, FOUR выглядит привлекательнее: 30.44 против 62.90. Премия к оценке DOCN может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) FOUR оценён ниже: 0.86 против 17.61. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B FOUR — 1.88, у DOCN — 16.79. EV/EBITDA FOUR — 9.22, у DOCN — 40.31. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует DOCN (154.32% vs 6.42%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DOCN — 24.97%, у FOUR — 2.29%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DOCN — 1.01, у FOUR — 2.77. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DOCNFOUR

Показатель	DOCN	FOUR
Мультипликаторы оценки
P/E	62.90	30.44
P/B	16.79	1.88
P/S	17.61	0.86
PEG	0.53	-0.42
EV/EBITDA	40.31	9.22
Рентабельность
ROE	154.32%	6.42%
ROA	9.21%	1.17%
Валовая маржа	58.49%	35.11%
Операц. маржа	16.44%	8.44%
Чистая маржа	24.97%	2.29%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.01	2.77
Текущая ликв.	1.46	1.22
Быстрая ликв.	1.46	1.22
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	43.58%
EPS	$2.55	$1.39
Балансовая стоим.	$9.54	$24.17

Технический анализ

Техническая картина в пользу DOCN: скоринг 80/100 vs 32/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: DOCN — 69.3, FOUR — 49.4. Обе акции находятся в одной зоне. DOCN торгуется выше SMA 50 (55.5%), тогда как FOUR ниже этой средней (-2.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), FOUR — ниже (-32.3%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. ADX: DOCN — 42.7 (выраженный тренд), FOUR — 7.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета FOUR — 1.42, DOCN — 2.37. DOCN значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DOCNFOUR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DOCN	FOUR
Осцилляторы
RSI (14)	69.26	49.41
Stochastic %K	92.95	35.63
CCI (20)	65.06	-26.29
MFI	65.49	52.62
Williams %R	-7.05	-64.37
MACD гистограмма	0.04	0.08
Momentum (10)	-0.88	-3.32
Тренд
ADX	42.70	7.64
Цена vs EMA 9	+5.65%	+2.55%
Цена vs EMA 20	+16.94%	+0.69%
Цена vs SMA 50	+55.54%	-2.17%
Цена vs SMA 200	+167.71%	-32.30%
Объём
CMF	0.49	-0.11
Volume Ratio	95.95	71.37
Волатильность и статистика
Beta	2.37	1.42
ATR %	6.91%	6.37%
Sharpe (1г)	2.38	-1.14
RS Rating	98.00	3.00
52w от хая	-2.83	-59.88
BB ширина	86.12	17.14

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DOCN генерирует 901,43 млн $, FOUR — 4,18 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DOCN — 259,26 млн $, FOUR — 119 млн $. DOCN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DOCN — 169,75 млн $, FOUR — 499 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DOCN	FOUR
Выручка	901,43 млн $	4,18 млрд $
Чистая прибыль	259,26 млн $	119 млн $
EPS (TTM)	$2.83	$1.15
Операц. Cash Flow	309,60 млн $	634 млн $
Free Cash Flow	169,75 млн $	499 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	DOCN	FOUR
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	43.58%
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DOCN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+8.22%), FOUR — в ноябре (+14.92%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: DOCN — апрель (-10.80%), FOUR — октябрь (-6.99%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOCN: +33.77% против +15.57%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DOCN

+3.6

+2.2

+7.9

-10.8

+5.9

+3.8

+2.9

+2.7

+5.7

+3.8

+8.2

-2.0

FOUR

+0.7

-3.3

+0.7

-3.8

+0.3

-1.1

+1.9

+7.5

-3.3

-7.0

+14.9

+8.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — DigitalOcean Holdings, Inc. или Shift4 Payments, Inc.?

Мультипликатор P/E у Shift4 Payments, Inc. ниже (30.44 vs 62.90), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DOCN или FOUR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DOCN — 154.32%, FOUR — 6.42%. Преимущество у DOCN.

Какие дивиденды у DigitalOcean Holdings, Inc. и Shift4 Payments, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — DigitalOcean Holdings, Inc. или Shift4 Payments, Inc.?

Выручка DOCN за TTM — 901,43 млн $, FOUR — 4,18 млрд $. FOUR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DOCN или FOUR?

Чистая маржа DOCN — 24.97%, FOUR — 2.29%. DOCN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DOCN или FOUR?

Технический скоринг: DOCN — 80/100, FOUR — 32/100. DOCN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DOCN или FOUR?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:14 в пользу DOCN по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией