Сравнение DOC vs SPG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует SPG с P/E 14.13 (у DOC — 61.52). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу DOC: 4.72 vs 9.97 у SPG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B DOC — 1.75, у SPG — 13.61. EV/EBITDA SPG — 12.29, у DOC — 12.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SPG — 125.93%, у DOC — 2.88%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. SPG удерживает чистую маржу на уровне 70.40%, опережая DOC (7.73%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DOC — 1.37, у SPG — 5.96. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SPG ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DOC | SPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 61.52 | 14.13 | |
| P/B | 1.75 | 13.61 | |
| P/S | 4.72 | 9.97 | |
| PEG | -0.22 | 0.11 | |
| EV/EBITDA | 12.94 | 12.29 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 2.88% | 125.93% | |
| ROA | 1.03% | 11.81% | |
| Валовая маржа | 1.89% | 85.24% | |
| Операц. маржа | 18.31% | 48.28% | |
| Чистая маржа | 7.73% | 70.40% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.37 | 5.96 | |
| Текущая ликв. | 2.02 | 0.84 | |
| Быстрая ликв. | 2.02 | 0.84 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.21% | 4.24% | |
| Коэфф. выплат | 381.55% | 64.93% | |
| EPS | $0.32 | $14.45 | |
| Балансовая стоим. | $13.03 | $19.56 | |
Технический анализ
По техническому скорингу DOC сильнее: 74/100 против 60/100 у SPG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у DOC составляет 70.4 (зона перекупленности), у SPG — 50.6 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. DOC и SPG находятся выше 50-дневной скользящей средней (+13.2% и +4.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DOC — 34.8 (выраженный тренд), SPG — 12.4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. SPG менее волатилен — бета 0.49 против 0.66 у DOC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | DOC | SPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 70.44 | 50.57 | |
| Stochastic %K | 93.50 | 28.39 | |
| CCI (20) | 63.93 | -104.44 | |
| MFI | 74.98 | 37.39 | |
| Williams %R | -6.50 | -71.61 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | -0.67 | |
| Momentum (10) | 0.16 | -1.45 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.83 | 12.40 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.09% | +1.29% | |
| Цена vs EMA 20 | +6.05% | +1.43% | |
| Цена vs SMA 50 | +13.19% | +4.23% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.29% | +9.73% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.28 | -0.12 | |
| Volume Ratio | 48.78 | 129.44 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 0.49 | |
| ATR % | 2.67% | 1.78% | |
| Sharpe (1г) | 0.37 | 0.66 | |
| RS Rating | 53.00 | 58.00 | |
| 52w от хая | -1.26 | -2.00 | |
| BB ширина | 36.42 | 3.11 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DOC — 2,82 млрд $, SPG — 6,36 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: DOC — 71,35 млн $, SPG — 4,61 млрд $. SPG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DOC — 1,25 млрд $, SPG — 3,57 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DOC | SPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,82 млрд $ | 6,36 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 71,35 млн $ | 4,61 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.10 | $14.14 | |
| Операц. Cash Flow | 1,25 млрд $ | 4,48 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,25 млрд $ | 3,57 млрд $ |
Дивиденды
DOC и SPG — дивидендные акции. Доходность: DOC — 6.21%, SPG — 4.24%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: DOC — 7 лет, SPG — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DOC — 381.55%, SPG — 64.93%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | DOC | SPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.21% | 4.24% | |
| Годовые дивиденды | $0.61 | $4.45 | |
| Коэфф. выплат | 381.55% | 64.93% | |
| Лет выплат | 7.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -22.05% | -5.32% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DOC приходится на июле (+3.33%), а SPG — на ноябре (+6.22%). Наименее удачные месяцы: DOC — февраль (-5.75%), SPG — март (-7.11%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Healthpeak Properties, Inc. или Simon Property Group, Inc.?
У кого выше рентабельность — DOC или SPG?
Какие дивиденды у Healthpeak Properties, Inc. и Simon Property Group, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Healthpeak Properties, Inc. или Simon Property Group, Inc.?
У кого выше маржинальность — DOC или SPG?
Какая акция лучше по технике — DOC или SPG?
Что лучше купить — DOC или SPG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией