Сравнение DLR vs O

Тикер 1

Тикер 2

DLR14

22O

Инвесторы часто выбирают между DLR и O — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DLR с P/E 47.74 (у O — 50.26). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. DLR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 5.98% против 2.86% у O. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DLR — 21.47%, O — 18.94%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. O предлагает более высокую дивидендную доходность (5.20% vs 2.56%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По технике ситуация паритетная: 42/100 и 41/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте O уверенно лидирует со счётом 22:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Digital Realty Trust, Inc.

DLRNYSE

194,27 $+3,62 $ (+1,90%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 68,27 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

5.0

Качество

5.4

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Realty Income Corporation

ONYSE

62,23 $-0,01 $ (-0,02%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 58,03 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

5.3

Качество

6.2

Рост

5.7

Техника

3.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

DLRO

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, DLR выглядит привлекательнее: 47.74 против 50.26. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/B (цена/балансовая стоимость) O дешевле: 1.44 против 2.81. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA O оценён ниже: 21.03 vs 21.33. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала DLR составляет 5.98%, что превышает показатель O (2.86%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DLR впереди: 21.47% против 18.94% у O. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DLR — 0.82, O — 0.79. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности O ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DLRO

Показатель	DLR	O
Мультипликаторы оценки
P/E	47.74	50.26
P/B	2.81	1.44
P/S	10.44	9.81
PEG	0.20	5.07
EV/EBITDA	21.33	21.03
Рентабельность
ROE	5.98%	2.86%
ROA	2.82%	1.50%
Валовая маржа	25.12%	68.62%
Операц. маржа	14.61%	29.27%
Чистая маржа	21.47%	18.94%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.82	0.79
Текущая ликв.	0.00	0.00
Быстрая ликв.	0.00	0.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.56%	5.20%
Коэфф. выплат	127.09%	197.14%
EPS	$3.99	$1.24
Балансовая стоим.	$73.61	$45.58

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 42/100 и 41/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): DLR — 46.4 (нейтральная зона), O — 47.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: DLR выше на 0.8%, O — ниже на -0.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: DLR — 22.6 (слабый тренд), O — 23.7 (слабый тренд). По бете O стабильнее (0.10 vs 0.85). Значение ниже 0.8 делает O защитной акцией.

DLRO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DLR	O
Осцилляторы
RSI (14)	46.43	46.95
Stochastic %K	34.28	37.77
CCI (20)	-113.57	-53.93
MFI	24.76	54.87
Williams %R	-65.72	-62.23
MACD гистограмма	-1.59	-0.06
Momentum (10)	-9.03	0.44
Тренд
ADX	22.58	23.74
Цена vs EMA 9	-0.38%	+0.14%
Цена vs EMA 20	-1.20%	-0.42%
Цена vs SMA 50	+0.85%	-0.85%
Цена vs SMA 200	+10.59%	+3.14%
Объём
CMF	-0.05	0.00
Volume Ratio	52.10	59.54
Волатильность и статистика
Beta	0.85	0.10
ATR %	2.19%	1.44%
Sharpe (1г)	0.40	0.40
RS Rating	53.00	55.00
52w от хая	-8.40	-8.39
BB ширина	8.51	5.69

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DLR — 6,11 млрд $, O — 5,75 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DLR — 1,31 млрд $, O — 1,06 млрд $. DLR генерирует больше чистой прибыли. FCF: DLR генерирует 2,41 млрд $, O — 3,99 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DLR	O
Выручка	6,11 млрд $	5,75 млрд $
Чистая прибыль	1,31 млрд $	1,06 млрд $
EPS (TTM)	$3.73	$1.17
Операц. Cash Flow	2,41 млрд $	3,99 млрд $
Free Cash Flow	2,41 млрд $	3,99 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DLR — 2.56%, O — 5.20%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. DLR платит дивиденды 13 лет подряд, O — 5. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DLR — 127.09%, O — 197.14%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	DLR	O
Див. доходность	2.56%	5.20%
Годовые дивиденды	$2.44	$1.35
Коэфф. выплат	127.09%	197.14%
Лет выплат	13.00%	5.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.06%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DLR — апреле (+4.69%), для O — январе (+2.88%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для DLR — сентябрь (-3.80%), для O — сентябрь (-3.24%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, июль. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DLR: +14.71% против +5.80%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DLR

+2.6

-2.4

+1.9

+4.7

+2.7

+2.4

+2.6

+0.4

-3.8

+1.2

+3.5

-1.1

+2.9

-0.1

-1.2

+1.4

-0.1

+1.5

+2.8

+0.5

-3.2

-0.9

+0.8

+1.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Digital Realty Trust, Inc. или Realty Income Corporation?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Digital Realty Trust, Inc.: P/E 47.74 против 50.26. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DLR или O?

ROE DLR — 5.98%, O — 2.86%. DLR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Digital Realty Trust, Inc. и Realty Income Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DLR — 2.56%, O — 5.20%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Digital Realty Trust, Inc. или Realty Income Corporation?

По объёму выручки: DLR — 6,11 млрд $, O — 5,75 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DLR или O?

Чистая маржа DLR — 21.47%, O — 18.94%. DLR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DLR или O?

Технический скоринг: DLR — 42/100, O — 41/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DLR или O?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 46 метрик DLR выигрывает 14, O — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией