Сравнение DLR vs NSA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E NSA оценён рынком дешевле: 41.76 против 47.74 у DLR (разница составляет 12.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) NSA дешевле: 4.38 против 10.44. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B DLR — 2.81, у NSA — 3.59. EV/EBITDA NSA — 14.12, у DLR — 21.33. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE NSA — 8.20%, у DLR — 5.98%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. DLR удерживает чистую маржу на уровне 21.47%, опережая NSA (10.48%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка NSA значительно выше: D/E 3.77 vs 0.82 у DLR. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности DLR ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DLR | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 47.74 | 41.76 | |
| P/B | 2.81 | 3.59 | |
| P/S | 10.44 | 4.38 | |
| PEG | 0.20 | 1.45 | |
| EV/EBITDA | 21.33 | 14.12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.98% | 8.20% | |
| ROA | 2.82% | 1.56% | |
| Валовая маржа | 25.12% | 33.85% | |
| Операц. маржа | 14.61% | 37.60% | |
| Чистая маржа | 21.47% | 10.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.82 | 3.77 | |
| Текущая ликв. | 0.00 | 0.10 | |
| Быстрая ликв. | 0.00 | 0.10 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.56% | 5.36% | |
| Коэфф. выплат | 127.09% | 249.21% | |
| EPS | $3.99 | $1.02 | |
| Балансовая стоим. | $73.61 | $19.13 | |
Технический анализ
NSA набирает 69 из 100 по техническому скорингу, DLR — 42 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DLR — 46.4 (нейтральная зона), NSA — 55.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DLR и NSA находятся выше 50-дневной скользящей средней (+0.8% и +5.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DLR — 22.6 (слабый тренд), NSA — 18.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DLR стабильнее (0.85 vs 0.89).
| Индикатор | DLR | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.43 | 55.77 | |
| Stochastic %K | 34.28 | 64.51 | |
| CCI (20) | -113.57 | -9.45 | |
| MFI | 24.76 | 25.69 | |
| Williams %R | -65.72 | -35.49 | |
| MACD гистограмма | -1.59 | -0.24 | |
| Momentum (10) | -9.03 | -0.55 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.58 | 18.84 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.38% | +0.98% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.20% | +1.25% | |
| Цена vs SMA 50 | +0.85% | +5.28% | |
| Цена vs SMA 200 | +10.59% | +27.90% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | 0.01 | |
| Volume Ratio | 52.10 | 53.02 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.85 | 0.89 | |
| ATR % | 2.19% | 2.39% | |
| Sharpe (1г) | 0.40 | 0.62 | |
| RS Rating | 53.00 | 57.00 | |
| 52w от хая | -8.40 | -2.81 | |
| BB ширина | 8.51 | 7.49 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DLR — 6,11 млрд $, NSA — 752,93 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DLR — 1,31 млрд $, NSA — 73,78 млн $. DLR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DLR — 2,41 млрд $, NSA — 299,81 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DLR | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,11 млрд $ | 752,93 млн $ | |
| Чистая прибыль | 1,31 млрд $ | 73,78 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.73 | $0.70 | |
| Операц. Cash Flow | 2,41 млрд $ | 338,50 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,41 млрд $ | 299,81 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DLR — 2.56%, NSA — 5.36%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DLR — 13 лет, NSA — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DLR — 127.09%, NSA — 249.21%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | DLR | NSA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.56% | 5.36% | |
| Годовые дивиденды | $2.44 | $1.14 | |
| Коэфф. выплат | 127.09% | 249.21% | |
| Лет выплат | 13.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12.06% | -6.44% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DLR — апреле (+4.69%), для NSA — ноябре (+3.38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DLR — сентябрь (-3.80%), NSA — сентябрь (-3.79%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, май, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DLR: +14.71% против +13.10%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Digital Realty Trust, Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше рентабельность — DLR или NSA?
Какие дивиденды у Digital Realty Trust, Inc. и National Storage Affiliates Trust?
Какая компания крупнее по выручке — Digital Realty Trust, Inc. или National Storage Affiliates Trust?
У кого выше маржинальность — DLR или NSA?
Какая акция лучше по технике — DLR или NSA?
Что лучше купить — DLR или NSA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией