Сравнение DE vs MSM
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MSM торгуется с P/E 28.62, тогда как DE — с P/E 31.47. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) MSM дешевле: 1.55 против 3.29. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MSM — 4.28, у DE — 5.76. EV/EBITDA MSM — 16.08, у DE — 17.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует DE (18.93% vs 15.00%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DE — 10.46%, у MSM — 5.40%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка DE значительно выше: D/E 2.38 vs 0.40 у MSM. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности DE ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DE | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 31.47 | 28.62 | |
| P/B | 5.76 | 4.28 | |
| P/S | 3.29 | 1.55 | |
| PEG | -1.46 | -13.59 | |
| EV/EBITDA | 17.94 | 16.08 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18.93% | 15.00% | |
| ROA | 4.65% | 8.45% | |
| Валовая маржа | 35.64% | 40.78% | |
| Операц. маржа | 18.46% | 8.45% | |
| Чистая маржа | 10.46% | 5.40% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.38 | 0.40 | |
| Текущая ликв. | 0.75 | 1.73 | |
| Быстрая ликв. | 0.50 | 0.78 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.16% | 3.26% | |
| Коэфф. выплат | 36.52% | 92.69% | |
| EPS | $17.81 | $3.71 | |
| Балансовая стоим. | $97.51 | $24.82 | |
Технический анализ
MSM набирает 76 из 100 по техническому скорингу, DE — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DE — 42.7 (нейтральная зона), MSM — 63.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: MSM выше на 9.7%, DE — ниже на -8.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: DE — 12.9 (нет тренда), MSM — 29.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DE стабильнее (0.57 vs 0.82). Значение ниже 0.8 делает DE защитной акцией.
| Индикатор | DE | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.66 | 63.21 | |
| Stochastic %K | 23.33 | 68.06 | |
| CCI (20) | -116.98 | 49.61 | |
| MFI | 39.82 | 49.93 | |
| Williams %R | -76.67 | -31.94 | |
| MACD гистограмма | -2.28 | -0.30 | |
| Momentum (10) | -31.18 | 1.16 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.90 | 29.76 | |
| Цена vs EMA 9 | -6.62% | +1.06% | |
| Цена vs EMA 20 | -7.50% | +2.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.18% | +9.72% | |
| Цена vs SMA 200 | +2.10% | +17.38% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.16 | 0.07 | |
| Volume Ratio | 132.84 | 65.62 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.57 | 0.82 | |
| ATR % | 2.79% | 2.66% | |
| Sharpe (1г) | 0.19 | 0.94 | |
| RS Rating | 49.00 | 69.00 | |
| 52w от хая | -21.19 | -2.39 | |
| BB ширина | 7.92 | 10.16 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DE — 44,66 млрд $, MSM — 3,77 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DE — 5,03 млрд $, MSM — 199,33 млн $. DE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DE — 3,23 млрд $, MSM — 240,88 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DE | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 44,66 млрд $ | 3,77 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 5,03 млрд $ | 199,33 млн $ | |
| EPS (TTM) | $18.56 | $3.57 | |
| Операц. Cash Flow | 7,46 млрд $ | 333,72 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд $ | 240,88 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DE — 1.16%, MSM — 3.26%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DE — 14 лет, MSM — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DE — 36.52%, MSM — 92.69%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | DE | MSM | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.16% | 3.26% | |
| Годовые дивиденды | $1.62 | $1.74 | |
| Коэфф. выплат | 36.52% | 92.69% | |
| Лет выплат | 14.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -16.11% | -10.32% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DE — ноябре (+6.88%), для MSM — ноябре (+5.98%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DE — апрель (-0.82%), MSM — июнь (-1.82%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: январь, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DE: +22.43% против +8.26%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Deere & Company или MSC Industrial Direct Co., Inc.?
У кого выше рентабельность — DE или MSM?
Какие дивиденды у Deere & Company и MSC Industrial Direct Co., Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Deere & Company или MSC Industrial Direct Co., Inc.?
У кого выше маржинальность — DE или MSM?
Какая акция лучше по технике — DE или MSM?
Что лучше купить — DE или MSM?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией