Сравнение DE vs HWM

Тикер 1

Тикер 2

DE20

24HWM

DE против HWM — два эмитента индустрии «Машиностроение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. DE торгуется с P/E 31.47, тогда как HWM — с P/E 60.06. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала HWM составляет 33.12%, что превышает показатель DE (18.93%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности HWM впереди: 20.22% против 10.46% у DE. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность DE составляет 1.16%, у HWM — 0.18%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. HWM набирает 69 из 100 по техническому скорингу, DE — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:24 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Deere & Company

DENYSE

531,35 $-29,11 $ (-5,19%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 143,52 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

4.0

Качество

4.6

Рост

2.4

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Howmet Aerospace Inc.

HWMNYSE

259,89 $-1,32 $ (-0,51%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 103,98 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

2.5

Качество

8.7

Рост

8.6

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

DEHWM

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DE — P/E 31.47 vs 60.06 у HWM. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) DE оценён ниже: 3.29 против 12.12. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) DE дешевле: 5.76 против 18.97. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA DE оценён ниже: 17.94 vs 40.15. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HWM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 33.12% против 18.93% у DE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: HWM — 20.22%, DE — 10.46%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. DE несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.38, тогда как HWM практически без долга (D/E 0.85). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности DE ниже 1 (0.75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

DEHWM

Показатель	DE	HWM
Мультипликаторы оценки
P/E	31.47	60.06
P/B	5.76	18.97
P/S	3.29	12.12
PEG	-1.46	1.46
EV/EBITDA	17.94	40.15
Рентабельность
ROE	18.93%	33.12%
ROA	4.65%	13.35%
Валовая маржа	35.64%	32.56%
Операц. маржа	18.46%	27.53%
Чистая маржа	10.46%	20.22%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.38	0.85
Текущая ликв.	0.75	2.44
Быстрая ликв.	0.50	1.59
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.16%	0.18%
Коэфф. выплат	36.52%	10.72%
EPS	$17.81	$4.35
Балансовая стоим.	$97.51	$13.77

Технический анализ

Техническая картина в пользу HWM: скоринг 69/100 vs 28/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: DE — 42.7, HWM — 54.5. Обе акции находятся в одной зоне. HWM торгуется выше SMA 50 (5.7%), тогда как DE ниже этой средней (-8.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: DE — 12.9 (нет тренда), HWM — 21.2 (слабый тренд). Волатильность: бета DE — 0.57, HWM — 1.04. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) HWM составляет 3.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DEHWM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DE	HWM
Осцилляторы
RSI (14)	42.66	54.53
Stochastic %K	23.33	54.44
CCI (20)	-116.98	27.94
MFI	39.82	46.91
Williams %R	-76.67	-45.56
MACD гистограмма	-2.28	-0.44
Momentum (10)	-31.18	4.78
Тренд
ADX	12.90	21.21
Цена vs EMA 9	-6.62%	+0.15%
Цена vs EMA 20	-7.50%	+1.53%
Цена vs SMA 50	-8.18%	+5.69%
Цена vs SMA 200	+2.10%	+21.82%
Объём
CMF	-0.16	-0.03
Volume Ratio	132.84	115.51
Волатильность и статистика
Beta	0.57	1.04
ATR %	2.79%	3.43%
Sharpe (1г)	0.19	1.51
RS Rating	49.00	82.00
52w от хая	-21.19	-6.96
BB ширина	7.92	20.93

Финансовая отчётность

По объёму выручки: DE генерирует 44,66 млрд $, HWM — 8,25 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: DE — 5,03 млрд $, HWM — 1,51 млрд $. DE генерирует больше чистой прибыли. FCF: DE генерирует 3,23 млрд $, HWM — 1,43 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DE	HWM
Выручка	44,66 млрд $	8,25 млрд $
Чистая прибыль	5,03 млрд $	1,51 млрд $
EPS (TTM)	$18.56	$3.73
Операц. Cash Flow	7,46 млрд $	1,88 млрд $
Free Cash Flow	3,23 млрд $	1,43 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: DE платит 1.16%, HWM — 0.18%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. DE платит дивиденды 14 лет подряд, HWM — 15. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DE — 36.52%, HWM — 10.72%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DE	HWM
Див. доходность	1.16%	0.18%
Годовые дивиденды	$1.62	$0.24
Коэфф. выплат	36.52%	10.72%
Лет выплат	14.00%	15.00%
CAGR дивидендов (5л)	-16.11%	43.10%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет DE показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.88%), HWM — в июле (+7.93%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для DE — апрель (-0.82%), для HWM — март (-5.25%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, апрель. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у HWM: +31.44% против +22.43%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+4.6

+2.5

-0.5

-0.8

-0.4

+0.7

+4.2

+2.7

+0.5

+1.8

+6.9

+0.4

HWM

+3.3

+7.1

-5.3

-0.1

+6.8

+1.1

+7.9

+1.9

-0.8

+0.2

+7.1

+2.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Deere & Company или Howmet Aerospace Inc.?

Мультипликатор P/E у Deere & Company ниже (31.47 vs 60.06), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — DE или HWM?

ROE DE — 18.93%, HWM — 33.12%. HWM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Deere & Company и Howmet Aerospace Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DE — 1.16%, HWM — 0.18%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Deere & Company или Howmet Aerospace Inc.?

По объёму выручки: DE — 44,66 млрд $, HWM — 8,25 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DE или HWM?

Чистая маржа DE — 10.46%, HWM — 20.22%. HWM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DE или HWM?

Технический скоринг: DE — 28/100, HWM — 69/100. HWM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DE или HWM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик DE выигрывает 20, HWM — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией