Сравнение DE vs ETN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу DE — P/E 34,76 vs 45,46 у ETN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) DE дешевле: 3,54 против 5,80. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B DE — 6,06, у ETN — 8,60. EV/EBITDA DE — 19,39, у ETN — 32,17. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ETN (19,56% vs 18,25%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ETN — 12,76%, у DE — 10,21%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DE — 2,34, у ETN — 1,05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности DE ниже 1 (0,79), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DE | ETN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 34,76 | 45,46 | |
| P/B | 6,06 | 8,60 | |
| P/S | 3,54 | 5,80 | |
| PEG | -2,36 | -41,20 | |
| EV/EBITDA | 19,39 | 32,17 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18,25% | 19,56% | |
| ROA | 4,47% | 6,82% | |
| Валовая маржа | 35,40% | 35,90% | |
| Операц. маржа | 18,38% | 17,68% | |
| Чистая маржа | 10,21% | 12,76% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,34 | 1,05 | |
| Текущая ликв. | 0,79 | 1,24 | |
| Быстрая ликв. | 0,55 | 0,79 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1,05% | 0,95% | |
| Коэфф. выплат | 36,69% | 43,50% | |
| EPS | $17,71 | $9,86 | |
| Балансовая стоим. | $101,67 | $52,25 | |
Технический анализ
ETN набирает 78 из 100 по техническому скорингу, DE — 69 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DE — 53,9 (нейтральная зона), ETN — 62,7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DE и ETN находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3,4% и +9,9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DE — 21,4 (слабый тренд), ETN — 15,5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DE стабильнее (0,53 vs 1,72). Дневная волатильность (ATR%) ETN составляет 4,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DE | ETN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53,85 | 62,67 | |
| Stochastic %K | 54,20 | 90,38 | |
| CCI (20) | 56,97 | 184,71 | |
| MFI | 50,25 | 70,10 | |
| Williams %R | -45,80 | -9,62 | |
| MACD гистограмма | -0,19 | 6,14 | |
| Momentum (10) | 4,82 | 33,06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 21,44 | 15,49 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,68% | +5,35% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,22% | +8,03% | |
| Цена vs SMA 50 | +3,36% | +9,88% | |
| Цена vs SMA 200 | +11,59% | +19,32% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,10 | 0,13 | |
| Volume Ratio | 67,52 | 76,36 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,53 | 1,72 | |
| ATR % | 2,87% | 4,20% | |
| Sharpe (1г) | 0,60 | 0,66 | |
| RS Rating | 57,00 | 63,00 | |
| 52w от хая | -8,80 | -2,09 | |
| BB ширина | 10,29 | 20,72 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DE — 44,66 млрд $, ETN — 27,45 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ETN растёт быстрее по выручке: +10,30% год к году против -11,60% у DE. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: DE — 5,03 млрд $, ETN — 4,09 млрд $. DE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DE — 3,23 млрд $, ETN — 3,55 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DE | ETN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 44,66 млрд $ | 27,45 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -11.60% | +10.30% | |
| Чистая прибыль | 5,03 млрд $ | 4,09 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -29.20% | +7.80% | |
| EPS (TTM) | $18,56 | $10,49 | |
| Операц. Cash Flow | 7,46 млрд $ | 4,47 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 3,23 млрд $ | 3,55 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DE — 1,05%, ETN — 0,95%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DE — 13 лет, ETN — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DE — 36,69%, ETN — 43,50%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | DE | ETN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1,05% | 0,95% | |
| Годовые дивиденды | $3,24 | $3,30 | |
| Коэфф. выплат | 36,69% | 43,50% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -3,64% | 1,65% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DE — ноябре (+6,88%), для ETN — июле (+4,78%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DE — май (-0,93%), ETN — декабрь (-1,81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у DE: +22,51% против +20,30%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Deere & Company или Eaton Corporation plc?
У кого выше рентабельность — DE или ETN?
Какие дивиденды у Deere & Company и Eaton Corporation plc?
Какая компания крупнее по выручке — Deere & Company или Eaton Corporation plc?
У кого выше маржинальность — DE или ETN?
Какая акция лучше по технике — DE или ETN?
Что лучше купить — DE или ETN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией