Сравнение DCI vs MLI

Тикер 1

Тикер 2

DCI11

33MLI

Donaldson Company, Inc. (DCI) и Mueller Industries, Inc. (MLI) — прямые конкуренты в индустрии «Машиностроение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации MLI крупнее в 1.5× (14,77 млрд $ vs 9,57 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует MLI с P/E 17.27 (у DCI — 25.33). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE MLI — 28.67%, у DCI — 25.19%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. MLI удерживает чистую маржу на уровне 19.37%, опережая DCI (10.09%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. DCI предлагает более высокую дивидендную доходность (1.45% vs 0.82%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу MLI сильнее: 45/100 против 20/100 у DCI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 33:11 — убедительное преимущество MLI. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Donaldson Company, Inc.

DCINYSE

82,62 $-0,33 $ (-0,40%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 9,57 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

4.8

Качество

9.3

Рост

4.3

Техника

4.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Mueller Industries, Inc.

MLINYSE

133,58 $-0,50 $ (-0,37%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 14,77 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

6.8

Качество

10.0

Рост

8.0

Техника

5.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

5.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

DCIMLI

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, MLI выглядит привлекательнее: 17.27 против 25.33. Премия к оценке DCI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) DCI дешевле: 2.56 против 3.39. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B MLI — 4.39, у DCI — 6.09. EV/EBITDA MLI — 11.34, у DCI — 16.12. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MLI (28.67% vs 25.19%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MLI — 19.37%, у DCI — 10.09%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у DCI — 0.43, у MLI — 0.00. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

DCIMLI

Показатель	DCI	MLI
Мультипликаторы оценки
P/E	25.33	17.27
P/B	6.09	4.39
P/S	2.56	3.39
PEG	-3.83	0.45
EV/EBITDA	16.12	11.34
Рентабельность
ROE	25.19%	28.67%
ROA	12.37%	21.48%
Валовая маржа	34.36%	27.76%
Операц. маржа	13.36%	22.90%
Чистая маржа	10.09%	19.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.43	0.00
Текущая ликв.	2.29	5.35
Быстрая ликв.	1.46	4.26
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.45%	0.82%
Коэфф. выплат	36.09%	14.15%
EPS	$3.27	$7.76
Балансовая стоим.	$13.63	$30.81

Технический анализ

MLI набирает 45 из 100 по техническому скорингу, DCI — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DCI — 40.0 (нейтральная зона), MLI — 52.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: MLI выше на 8.3%, DCI — ниже на -3.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MLI выше SMA 200 (+18.9%), DCI — ниже (-5.7%). Долгосрочный тренд в пользу MLI. ADX: DCI — 20.9 (слабый тренд), MLI — 31.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DCI стабильнее (0.95 vs 1.13).

DCIMLI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DCI	MLI
Осцилляторы
RSI (14)	40.05	52.77
Stochastic %K	30.29	34.19
CCI (20)	-117.91	-90.64
MFI	26.03	58.56
Williams %R	-69.71	-65.81
MACD гистограмма	-0.36	-1.22
Momentum (10)	-4.71	-5.05
Тренд
ADX	20.92	31.68
Цена vs EMA 9	-0.71%	-1.32%
Цена vs EMA 20	-2.39%	-0.14%
Цена vs SMA 50	-3.76%	+8.33%
Цена vs SMA 200	-5.74%	+18.87%
Объём
CMF	-0.14	-0.11
Volume Ratio	100.89	118.38
Волатильность и статистика
Beta	0.95	1.13
ATR %	2.37%	2.75%
Sharpe (1г)	0.57	1.84
RS Rating	59.00	85.00
52w от хая	-26.49	-5.25
BB ширина	10.78	8.13

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): DCI — 3,69 млрд $, MLI — 4,18 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DCI — 367 млн $, MLI — 765,19 млн $. MLI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DCI — 339,90 млн $, MLI — 686,64 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	DCI	MLI
Выручка	3,69 млрд $	4,18 млрд $
Чистая прибыль	367 млн $	765,19 млн $
EPS (TTM)	$3.09	$6.99
Операц. Cash Flow	418,80 млн $	755,44 млн $
Free Cash Flow	339,90 млн $	686,64 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность DCI — 1.45%, MLI — 0.82%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: DCI — 14 лет, MLI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): DCI — 36.09%, MLI — 14.15%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	DCI	MLI
Див. доходность	1.45%	0.82%
Годовые дивиденды	$0.30	$0.70
Коэфф. выплат	36.09%	14.15%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-19.18%	6.13%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DCI — ноябре (+5.27%), для MLI — июле (+7.76%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DCI — март (-3.03%), MLI — март (-4.11%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MLI: +24.97% против +12.36%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DCI

+2.7

-1.4

-3.0

+2.4

+1.6

+0.3

+4.5

+2.0

-0.7

+0.9

+5.3

-2.3

MLI

+0.5

+2.7

-4.1

+3.4

+0.9

+2.0

+7.8

+0.7

-0.1

+4.5

+5.4

+1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Donaldson Company, Inc. или Mueller Industries, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Mueller Industries, Inc.: P/E 17.27 против 25.33. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — DCI или MLI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): DCI — 25.19%, MLI — 28.67%. Преимущество у MLI.

Какие дивиденды у Donaldson Company, Inc. и Mueller Industries, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность DCI — 1.45%, MLI — 0.82%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Donaldson Company, Inc. или Mueller Industries, Inc.?

Выручка DCI за TTM — 3,69 млрд $, MLI — 4,18 млрд $. MLI генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — DCI или MLI?

Чистая маржа DCI — 10.09%, MLI — 19.37%. MLI оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DCI или MLI?

Технический скоринг: DCI — 20/100, MLI — 45/100. MLI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DCI или MLI?

Однозначного ответа нет. Счёт 11:33 в пользу MLI по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией