Сравнение DBX vs GEN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
DBX торгуется с P/E 13.72, тогда как GEN — с P/E 15.47. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. EV/EBITDA DBX — 8.42, у GEN — 8.86. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. DBX работает в убыток — ROE -28.45%, тогда как GEN показывает рентабельность 39.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. GEN удерживает чистую маржу на уровне 19.46%, опережая DBX (18.71%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка GEN значительно выше: D/E 3.14 vs -0.71 у DBX. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности GEN ниже 1 (0.40), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | DBX | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.72 | 15.47 | |
| P/B | -3.22 | 5.76 | |
| P/S | 2.78 | 3.03 | |
| PEG | 0.68 | 0.29 | |
| EV/EBITDA | 8.42 | 8.86 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -28.45% | 39.86% | |
| ROA | 15.59% | 6.24% | |
| Валовая маржа | 79.73% | 76.28% | |
| Операц. маржа | 26.84% | 42.82% | |
| Чистая маржа | 18.71% | 19.46% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -0.71 | 3.14 | |
| Текущая ликв. | 1.23 | 0.40 | |
| Быстрая ликв. | 1.23 | 0.40 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 2.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 32.07% | |
| EPS | $2.01 | $1.62 | |
| Балансовая стоим. | $-8.55 | $4.34 | |
Технический анализ
DBX набирает 78 из 100 по техническому скорингу, GEN — 72 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): DBX — 59.5 (нейтральная зона), GEN — 77.8 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. DBX и GEN находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.7% и +23.3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: DBX — 30.5 (выраженный тренд), GEN — 33.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете DBX стабильнее (0.53 vs 1.07). Значение ниже 0.8 делает DBX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) DBX составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | DBX | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.52 | 77.80 | |
| Stochastic %K | 59.16 | 99.01 | |
| CCI (20) | 79.18 | 119.81 | |
| MFI | 59.59 | 82.94 | |
| Williams %R | -40.84 | -0.99 | |
| MACD гистограмма | 0.15 | 0.47 | |
| Momentum (10) | 2.12 | 5.44 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.51 | 33.94 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.15% | +7.20% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.35% | +13.78% | |
| Цена vs SMA 50 | +10.70% | +23.26% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.07% | -1.22% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.15 | 0.25 | |
| Volume Ratio | 62.97 | 130.64 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.53 | 1.07 | |
| ATR % | 3.89% | 3.56% | |
| Sharpe (1г) | -0.14 | -0.42 | |
| RS Rating | 39.00 | 25.00 | |
| 52w от хая | -15.90 | -22.41 | |
| BB ширина | 22.45 | 40.12 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): DBX — 2,52 млрд $, GEN — 5 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: DBX — 508,40 млн $, GEN — 973 млн $. GEN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): DBX — 930,80 млн $, GEN — 1,52 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | DBX | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,52 млрд $ | 5 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 508,40 млн $ | 973 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.89 | $1.59 | |
| Операц. Cash Flow | 951,80 млн $ | 1,54 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 930,80 млн $ | 1,52 млрд $ |
Дивиденды
GEN выплачивает дивиденды с доходностью 2.00% годовых, тогда как DBX дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. GEN выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как DBX не имеет дивидендной истории.
| Показатель | DBX | GEN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 2.00% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.25 | |
| Коэфф. выплат | — | 32.07% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -12.94% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для DBX — июне (+5.07%), для GEN — августе (+4.10%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: DBX — февраль (-7.42%), GEN — март (-3.47%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у GEN: +8.42% против +2.27%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dropbox, Inc. или Gen Digital Inc.?
У кого выше рентабельность — DBX или GEN?
Какие дивиденды у Dropbox, Inc. и Gen Digital Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Dropbox, Inc. или Gen Digital Inc.?
У кого выше маржинальность — DBX или GEN?
Какая акция лучше по технике — DBX или GEN?
Что лучше купить — DBX или GEN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией