Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение DBX vs FRSH

Тикер 1

Тикер 2

DBX27

12FRSH

Обе компании работают в индустрии «Программное обеспечение»: Dropbox, Inc. (DBX) и Freshworks Inc. (FRSH). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации DBX крупнее в 2,7× (8,86 млрд $ vs 3,27 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует FRSH с P/E 18,03 (у DBX — 19,13). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE DBX отрицательный (-23,53%), что говорит об убыточности. FRSH генерирует прибыль с ROE 19,50%. По этому критерию преимущество однозначно. Маржинальность: FRSH — 20,49%, DBX — 17,49%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По технике ситуация паритетная: 76/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Счёт 27:12 — убедительное преимущество DBX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Dropbox, Inc.

DBXNASDAQ

$34,81+$0,27 (+0,78%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 8,86 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

9.4

Качество

6.1

Рост

7.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

3.0

Freshworks Inc.

FRSHNASDAQ

$11,84+$0,25 (+2,16%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,27 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.0

Качество

6.1

Рост

8.0

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

DBXFRSH

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, FRSH выглядит привлекательнее: 18,03 против 19,13. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По EV/EBITDA DBX оценён ниже: 13,67 vs 36,13. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE DBX отрицательный (-23,53%), что говорит об убыточности. FRSH генерирует прибыль с ROE 19,50%. По этому критерию преимущество однозначно. По чистой рентабельности FRSH впереди: 20,49% против 17,49% у DBX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: DBX — -1,82, FRSH — 0,03. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

DBXFRSH

Показатель	DBX	FRSH
Мультипликаторы оценки
P/E	19,13	18,03
P/B	-3,58	3,59
P/S	3,50	3,62
PEG	1,98	0,02
EV/EBITDA	13,67	36,13
Рентабельность
ROE	-23,53%	19,50%
ROA	15,67%	12,43%
Валовая маржа	79,72%	84,96%
Операц. маржа	26,49%	3,35%
Чистая маржа	17,49%	20,49%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-1,82	0,03
Текущая ликв.	1,07	1,69
Быстрая ликв.	1,07	1,69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	$1,97	$0,68
Балансовая стоим.	-$9,73	$3,29

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 76/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у DBX составляет 71,3 (зона перекупленности), у FRSH — 62,4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: DBX на 19,8%, FRSH на 15,7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: DBX — 24,2 (слабый тренд), FRSH — 27,8 (выраженный тренд). DBX менее волатилен — бета 0,33 против 0,63 у FRSH. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) FRSH составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

DBXFRSH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	DBX	FRSH
Осцилляторы
RSI (14)	71,31	62,38
Stochastic %K	88,39	85,22
CCI (20)	129,58	120,92
MFI	70,66	55,06
Williams %R	-11,61	-14,78
MACD гистограмма	0,34	0,05
Momentum (10)	5,62	1,57
Тренд
ADX	24,19	27,82
Цена vs EMA 9	+4,01%	+3,00%
Цена vs EMA 20	+9,17%	+6,78%
Цена vs SMA 50	+19,82%	+15,74%
Цена vs SMA 200	+28,17%	+17,99%
Объём
CMF	0,18	0,05
Volume Ratio	237,81	50,58
Волатильность и статистика
Beta	0,33	0,63
ATR %	3,61%	4,95%
Sharpe (1г)	0,83	-0,05
RS Rating	67,00	22,00
52w от хая	-2,55	-15,79
BB ширина	26,52	21,64

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): DBX — 2,52 млрд $, FRSH — 838,81 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу FRSH: +16,40% г/г vs -1,10%. DBX показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: DBX — 508,40 млн $, FRSH — 183,72 млн $. DBX генерирует больше чистой прибыли. FCF: DBX генерирует 930,80 млн $, FRSH — 245,22 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	DBX	FRSH	Лидер
Выручка	2,52 млрд $	838,81 млн $
Рост выручки (г/г)	-1.10%	+16.40%
Чистая прибыль	508,40 млн $	183,72 млн $
Рост прибыли (г/г)	+12.40%	—	—
EPS (TTM)	$1,89	$0,63
Операц. Cash Flow	951,80 млн $	250,92 млн $
Free Cash Flow	930,80 млн $	245,22 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	DBX	FRSH
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность DBX приходится на июне (+3,95%), а FRSH — на ноябре (+8,15%). Слабые месяцы: для DBX — февраль (-7,42%), для FRSH — февраль (-15,00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

DBX

+3,9

-7,4

+1,4

+1,9

+2,9

+4,0

+0,9

-2,4

+0,1

-1,7

+0,7

-0,7

FRSH

+0,9

-15,0

-5,0

-1,8

-1,5

-1,4

-0,9

+6,2

-7,0

+2,3

+8,2

-0,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Dropbox, Inc. или Freshworks Inc.?

По P/E Freshworks Inc. оценена ниже: 18,03 против 19,13. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — DBX или FRSH?

ROE DBX — -23,53%, FRSH — 19,50%. FRSH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Dropbox, Inc. и Freshworks Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Dropbox, Inc. или Freshworks Inc.?

По объёму выручки: DBX — 2,52 млрд $, FRSH — 838,81 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — DBX или FRSH?

Чистая маржа DBX — 17,49%, FRSH — 20,49%. FRSH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — DBX или FRSH?

Технический скоринг: DBX — 76/100, FRSH — 80/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — DBX или FRSH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик DBX выигрывает 27, FRSH — 12. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией