Сравнение CZR vs TNL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CZR имеет отрицательный P/E (-11.59), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — TNL прибылен с P/E 17.30. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) CZR оценён ниже: 0.49 против 1.00. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA CZR оценён ниже: 8.52 vs 13.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CZR убыточен — чистая маржа -4.19%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CZR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7.30, тогда как TNL практически без долга (D/E -5.62). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности CZR ниже 1 (0.85), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CZR | TNL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -11.59 | 17.30 | |
| P/B | 1.65 | -4.01 | |
| P/S | 0.49 | 1.00 | |
| PEG | 0.11 | -0.49 | |
| EV/EBITDA | 8.52 | 13.72 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -13.29% | -25.77% | |
| ROA | -1.53% | 3.46% | |
| Валовая маржа | 43.92% | 43.22% | |
| Операц. маржа | 17.77% | 15.26% | |
| Чистая маржа | -4.19% | 5.85% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 7.30 | -5.62 | |
| Текущая ликв. | 0.85 | 1.15 | |
| Быстрая ликв. | 0.83 | 0.29 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 3.51% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 95.78% | |
| EPS | $-2.38 | $3.75 | |
| Балансовая стоим. | $17.63 | $-16.19 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу CZR: скоринг 64/100 vs 44/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CZR — 51.9, TNL — 46.2. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CZR выше на 1.1%, TNL — ниже на -5.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. CZR выше SMA 200 (+13.0%), TNL — ниже (-3.4%). Долгосрочный тренд в пользу CZR. Сила тренда по ADX: CZR — 15.6 (нет тренда), TNL — 26.4 (выраженный тренд). TNL демонстрирует выраженный тренд, а CZR — нет. Волатильность: бета CZR — 1.15, TNL — 1.24. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CZR составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CZR | TNL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51.94 | 46.23 | |
| Stochastic %K | 69.12 | 65.29 | |
| CCI (20) | -9.43 | -24.10 | |
| MFI | 63.98 | 50.25 | |
| Williams %R | -30.88 | -34.71 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | 0.20 | |
| Momentum (10) | -0.21 | -0.10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15.60 | 26.40 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.41% | +1.83% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.53% | -0.41% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.11% | -5.91% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.96% | -3.44% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 72.12 | 84.96 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.15 | 1.24 | |
| ATR % | 3.51% | 3.41% | |
| Sharpe (1г) | 0.04 | 0.79 | |
| RS Rating | 36.00 | 67.00 | |
| 52w от хая | -12.76 | -19.90 | |
| BB ширина | 8.94 | 8.40 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CZR генерирует 11,49 млрд $, TNL — 4,02 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: TNL зарабатывает 230 млн $, а CZR фиксирует убыток (-502 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: CZR генерирует 520 млн $, TNL — 523 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CZR | TNL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 11,49 млрд $ | 4,02 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -502 млн $ | 230 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-2.42 | $3.51 | |
| Операц. Cash Flow | 1,32 млрд $ | 640 млн $ | |
| Free Cash Flow | 520 млн $ | 523 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: TNL обеспечивает 3.51% годовой доходности, CZR реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. TNL выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как CZR не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CZR | TNL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 3.51% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.60 | |
| Коэфф. выплат | — | 95.78% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -13.65% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CZR показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+13.25%), TNL — в ноябре (+6.08%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CZR — март (-7.51%), для TNL — март (-5.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у CZR: +34.10% против +9.48%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Caesars Entertainment, Inc. или Travel + Leisure Co.?
У кого выше рентабельность — CZR или TNL?
Какие дивиденды у Caesars Entertainment, Inc. и Travel + Leisure Co.?
Какая компания крупнее по выручке — Caesars Entertainment, Inc. или Travel + Leisure Co.?
Какая акция лучше по технике — CZR или TNL?
Что лучше купить — CZR или TNL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией