Сравнение CYTK vs DYN

Тикер 1

Тикер 2

CYTK24

16DYN

Сравнение Cytokinetics, Incorporated (CYTK) и Dyne Therapeutics, Inc. (DYN) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Биотехнологии». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации CYTK крупнее в 3.4× (9,71 млрд $ vs 2,87 млрд $). Обе компании убыточны: P/E CYTK — -11.70, DYN — -6.42. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. ROE DYN отрицательный (-58.28%), что говорит об убыточности. CYTK генерирует прибыль с ROE 139.66%. По этому критерию преимущество однозначно. Отрицательная чистая маржа CYTK (-784.02%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Техническая картина в пользу CYTK: скоринг 79/100 vs 36/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. В общем зачёте CYTK уверенно лидирует со счётом 24:16. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Cytokinetics, Incorporated

CYTKNASDAQ

78,06 $-0,71 $ (-0,90%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 9,71 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

5.2

Качество

7.0

Рост

5.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Dyne Therapeutics, Inc.

DYNNASDAQ

17,37 $-0,19 $ (-1,08%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 2,87 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

9.0

Качество

5.2

Рост

2.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

CYTKDYN

Фундаментальный анализ

Ни CYTK (P/E -11.70), ни DYN (P/E -6.42) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ROE DYN отрицательный (-58.28%), что говорит об убыточности. CYTK генерирует прибыль с ROE 139.66%. По этому критерию преимущество однозначно. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CYTK — -1.26, у DYN — 0.02. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

CYTKDYN

Показатель	CYTK	DYN
Мультипликаторы оценки
P/E	-11.70	-6.42
P/B	-11.75	3.35
P/S	92.63	0.00
PEG	0.43	-0.67
EV/EBITDA	-14.37	-4.91
Рентабельность
ROE	139.66%	-58.28%
ROA	-65.15%	-41.83%
Валовая маржа	90.34%	0.00%
Операц. маржа	-605.06%	0.00%
Чистая маржа	-784.02%	0.00%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-1.26	0.02
Текущая ликв.	4.21	19.92
Быстрая ликв.	4.21	19.92
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-6.73	$-2.74
Балансовая стоим.	$-6.71	$5.24

Технический анализ

По техническому скорингу CYTK сильнее: 79/100 против 36/100 у DYN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CYTK составляет 65.4 (нейтральная зона), у DYN — 47.7 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CYTK торгуется выше SMA 50 (17.9%), тогда как DYN ниже этой средней (-4.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: CYTK — 33.7 (выраженный тренд), DYN — 14.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. CYTK менее волатилен — бета 0.86 против 2.30 у DYN. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DYN составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CYTKDYN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CYTK	DYN
Осцилляторы
RSI (14)	65.38	47.74
Stochastic %K	91.72	54.09
CCI (20)	77.09	-93.96
MFI	57.61	43.77
Williams %R	-8.28	-45.91
MACD гистограмма	0.48	-0.14
Momentum (10)	3.93	-1.28
Тренд
ADX	33.68	14.66
Цена vs EMA 9	+3.89%	+0.92%
Цена vs EMA 20	+8.29%	-1.33%
Цена vs SMA 50	+17.91%	-4.14%
Цена vs SMA 200	+31.01%	+2.75%
Объём
CMF	0.04	-0.16
Volume Ratio	66.81	141.29
Волатильность и статистика
Beta	0.86	2.30
ATR %	4.33%	5.86%
Sharpe (1г)	1.65	0.76
RS Rating	94.00	74.00
52w от хая	-1.78	-29.76
BB ширина	37.21	15.87

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CYTK — 88,04 млн $, DYN — 0 $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CYTK — -784,96 млн $, DYN — -446,21 млн $. DYN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CYTK — -534,82 млн $, DYN — -405,13 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CYTK	DYN
Выручка	88,04 млн $	0 $
Чистая прибыль	-784,96 млн $	-446,21 млн $
EPS (TTM)	$-6.54	$-3.47
Операц. Cash Flow	-510,01 млн $	-403,21 млн $
Free Cash Flow	-534,82 млн $	-405,13 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	CYTK	DYN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CYTK приходится на декабре (+18.79%), а DYN — на июле (+14.57%). Наименее удачные месяцы: CYTK — январь (-4.46%), DYN — март (-3.64%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DYN: +37.30% против +32.88%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CYTK

-4.5

-3.8

+1.2

+10.2

-0.7

+0.3

+7.7

+8.5

-2.7

-4.2

+2.0

+18.8

DYN

+0.6

-0.0

-3.6

+1.7

+0.6

+8.9

+14.6

+5.3

-2.8

+6.5

+8.6

-3.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cytokinetics, Incorporated или Dyne Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CYTK или DYN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CYTK — 139.66%, DYN — -58.28%. Преимущество у CYTK.

Какие дивиденды у Cytokinetics, Incorporated и Dyne Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Cytokinetics, Incorporated или Dyne Therapeutics, Inc.?

Выручка CYTK за TTM — 88,04 млн $, DYN — 0 $. CYTK генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CYTK или DYN?

Технический скоринг: CYTK — 79/100, DYN — 36/100. CYTK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CYTK или DYN?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:16 в пользу CYTK по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией