Сравнение CWAN vs DOX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CWAN имеет отрицательный P/E (-149.66), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — DOX прибылен с P/E 12.27. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) DOX оценён ниже: 1.46 против 8.78. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B DOX — 1.98, у CWAN — 3.51. EV/EBITDA DOX — 7.97, у CWAN — 61.39. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CWAN работает в убыток — ROE -2.40%, тогда как DOX показывает рентабельность 15.91%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CWAN (-5.82%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CWAN — 0.42, у DOX — 0.32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности DOX ниже 1 (0.98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CWAN | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -149.66 | 12.27 | |
| P/B | 3.51 | 1.98 | |
| P/S | 8.78 | 1.46 | |
| PEG | 1.43 | 2.16 | |
| EV/EBITDA | 61.39 | 7.97 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -2.40% | 15.91% | |
| ROA | -1.59% | 8.59% | |
| Валовая маржа | 65.97% | 37.33% | |
| Операц. маржа | 2.15% | 17.47% | |
| Чистая маржа | -5.82% | 11.82% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.42 | 0.32 | |
| Текущая ликв. | 2.26 | 0.98 | |
| Быстрая ликв. | 2.26 | 0.98 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 3.43% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 42.17% | |
| EPS | $-0.16 | $5.10 | |
| Балансовая стоим. | $6.96 | $31.97 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу CWAN: скоринг 62/100 vs 22/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CWAN — 69.8, DOX — 45.3. Обе акции находятся в одной зоне. CWAN торгуется выше SMA 50 (2.0%), тогда как DOX ниже этой средней (-3.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CWAN выше SMA 200 (+12.1%), DOX — ниже (-18.0%). Долгосрочный тренд в пользу CWAN. ADX: CWAN — 36.5 (выраженный тренд), DOX — 21.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета DOX — 0.56, CWAN — 0.78. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) DOX составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CWAN | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 69.81 | 45.27 | |
| Stochastic %K | 92.31 | 49.68 | |
| CCI (20) | 87.13 | -82.64 | |
| MFI | 76.62 | 45.14 | |
| Williams %R | -7.69 | -50.32 | |
| MACD гистограмма | -0.01 | -0.08 | |
| Momentum (10) | 0.13 | -1.34 | |
| Тренд | |||
| ADX | 36.51 | 21.44 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.18% | +0.37% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.55% | -1.05% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.99% | -3.30% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.14% | -18.03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.01 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 70.79 | 89.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.78 | 0.56 | |
| ATR % | 0.33% | 3.10% | |
| Sharpe (1г) | 0.10 | -1.61 | |
| RS Rating | 47.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -2.67 | -34.37 | |
| BB ширина | 1.63 | 9.81 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CWAN генерирует 731,37 млн $, DOX — 4,53 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. CWAN убыточен (чистая прибыль -38,81 млн $), тогда как DOX генерирует прибыль (564,70 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): CWAN — 164,34 млн $, DOX — 645,14 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CWAN | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 731,37 млн $ | 4,53 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -38,81 млн $ | 564,70 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-0.14 | $5.08 | |
| Операц. Cash Flow | 175,90 млн $ | 749,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 164,34 млн $ | 645,14 млн $ |
Дивиденды
DOX выплачивает дивиденды с доходностью 3.43% годовых, тогда как CWAN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DOX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CWAN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CWAN | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 3.43% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.14 | |
| Коэфф. выплат | — | 42.17% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -4.60% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CWAN показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+15.13%), DOX — в мае (+2.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CWAN — апрель (-7.83%), DOX — сентябрь (-2.47%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CWAN: +12.66% против +1.46%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Clearwater Analytics Holdings, Inc. или Amdocs Limited?
У кого выше рентабельность — CWAN или DOX?
Какие дивиденды у Clearwater Analytics Holdings, Inc. и Amdocs Limited?
Какая компания крупнее по выручке — Clearwater Analytics Holdings, Inc. или Amdocs Limited?
Какая акция лучше по технике — CWAN или DOX?
Что лучше купить — CWAN или DOX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией