Сравнение CW vs LMT

Тикер 1

Тикер 2

CW20

24LMT

CW против LMT — два эмитента индустрии «Авиация и оборона», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации LMT крупнее в 4.5× (120,54 млрд $ vs 26,85 млрд $). По мультипликатору P/E LMT оценён рынком дешевле: 25.07 против 52.46 у CW (разница составляет 52.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала LMT составляет 74.53%, что превышает показатель CW (19.64%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CW впереди: 14.17% против 6.38% у LMT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность LMT составляет 2.58%, у CW — 0.13%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. CW набирает 69 из 100 по техническому скорингу, LMT — 42 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:24 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Curtiss-Wright Corporation

CWNYSE

726,88 $+0,23 $ (+0,03%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 26,85 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

3.1

Качество

8.6

Рост

8.2

Техника

7.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Lockheed Martin Corporation

LMTNYSE

522,79 $+0,20 $ (+0,04%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 120,54 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

5.9

Качество

7.1

Рост

5.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CWLMT

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LMT с P/E 25.07 (у CW — 52.46). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) LMT оценён ниже: 1.60 против 7.44. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CW дешевле: 10.19 против 16.04. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LMT оценён ниже: 17.22 vs 37.10. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. LMT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 74.53% против 19.64% у CW. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CW — 14.17%, LMT — 6.38%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. LMT несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.76, тогда как CW практически без долга (D/E 0.44). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

CWLMT

Показатель	CW	LMT
Мультипликаторы оценки
P/E	52.46	25.07
P/B	10.19	16.04
P/S	7.44	1.60
PEG	2.45	-2.33
EV/EBITDA	37.10	17.22
Рентабельность
ROE	19.64%	74.53%
ROA	9.70%	8.09%
Валовая маржа	37.17%	9.82%
Операц. маржа	18.48%	9.88%
Чистая маржа	14.17%	6.38%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.44	2.76
Текущая ликв.	1.52	1.14
Быстрая ликв.	1.05	0.94
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.13%	2.58%
Коэфф. выплат	6.73%	65.74%
EPS	$13.85	$20.85
Балансовая стоим.	$71.33	$32.58

Технический анализ

Техническая картина в пользу CW: скоринг 69/100 vs 42/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CW — 52.2, LMT — 40.0. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CW выше на 2.5%, LMT — ниже на -9.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. CW выше SMA 200 (+19.5%), LMT — ниже (-0.3%). Долгосрочный тренд в пользу CW. Сила тренда по ADX: CW — 11.9 (нет тренда), LMT — 42.7 (выраженный тренд). LMT демонстрирует выраженный тренд, а CW — нет. Волатильность: бета LMT — 0.09, CW — 1.37. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CW составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CWLMT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CW	LMT
Осцилляторы
RSI (14)	52.16	40.00
Stochastic %K	54.93	74.39
CCI (20)	-2.78	80.26
MFI	50.76	57.84
Williams %R	-45.07	-25.61
MACD гистограмма	-1.99	5.10
Momentum (10)	2.45	8.33
Тренд
ADX	11.91	42.72
Цена vs EMA 9	+0.38%	+0.20%
Цена vs EMA 20	+0.52%	-1.46%
Цена vs SMA 50	+2.47%	-9.57%
Цена vs SMA 200	+19.51%	-0.35%
Объём
CMF	0.08	0.00
Volume Ratio	109.37	53.35
Волатильность и статистика
Beta	1.37	0.09
ATR %	3.33%	2.42%
Sharpe (1г)	1.73	0.43
RS Rating	85.00	52.00
52w от хая	-4.45	-24.48
BB ширина	7.85	4.89

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CW генерирует 3,50 млрд $, LMT — 75,06 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CW — 484,23 млн $, LMT — 5,02 млрд $. LMT генерирует больше чистой прибыли. FCF: CW генерирует 553,71 млн $, LMT — 6,91 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CW	LMT
Выручка	3,50 млрд $	75,06 млрд $
Чистая прибыль	484,23 млн $	5,02 млрд $
EPS (TTM)	$12.94	$21.56
Операц. Cash Flow	643,40 млн $	8,56 млрд $
Free Cash Flow	553,71 млн $	6,91 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CW платит 0.13%, LMT — 2.58%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CW платит дивиденды 13 лет подряд, LMT — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CW — 6.73%, LMT — 65.74%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	CW	LMT
Див. доходность	0.13%	2.58%
Годовые дивиденды	$0.50	$6.90
Коэфф. выплат	6.73%	65.74%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-6.77%	-8.23%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CW показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.60%), LMT — в январе (+4.01%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CW — март (-2.75%), для LMT — март (-1.04%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у CW: +24.09% против +9.53%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+2.2

+1.8

-2.8

+2.5

+2.6

+0.1

+4.8

+3.4

+2.5

+1.9

+5.6

-0.3

LMT

+4.0

+1.7

-1.0

+1.2

+1.0

-0.8

+1.7

+1.6

+0.2

-0.7

+1.0

-0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Curtiss-Wright Corporation или Lockheed Martin Corporation?

Мультипликатор P/E у Lockheed Martin Corporation ниже (25.07 vs 52.46), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CW или LMT?

ROE CW — 19.64%, LMT — 74.53%. LMT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Curtiss-Wright Corporation и Lockheed Martin Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CW — 0.13%, LMT — 2.58%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Curtiss-Wright Corporation или Lockheed Martin Corporation?

По объёму выручки: CW — 3,50 млрд $, LMT — 75,06 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CW или LMT?

Чистая маржа CW — 14.17%, LMT — 6.38%. CW оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CW или LMT?

Технический скоринг: CW — 69/100, LMT — 42/100. CW имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CW или LMT?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик CW выигрывает 20, LMT — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией