Сравнение CVNA vs TSLA

Тикер 1

Тикер 2

CVNA17

20TSLA

Carvana Co. (CVNA) и Tesla, Inc. (TSLA) представляют одну индустрию — «Автопроизводители». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации TSLA крупнее в 22.5× (1,57 трлн $ vs 69,79 млрд $). Стоимостная оценка в пользу CVNA — P/E 29.03 vs 348.15 у TSLA. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует CVNA (57.15% vs 4.79%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CVNA — 7.09%, у TSLA — 3.96%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. TSLA набирает 72 из 100 по техническому скорингу, CVNA — 51 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 17:20 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Carvana Co.

CVNANYSE

64,39 $-0,53 $ (-0,81%)

Потребительский сектор · Автопроизводители

Капитализация: 69,79 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

5.3

Качество

7.6

Рост

10.0

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Tesla, Inc.

TSLANASDAQ

417,85 $+0,59 $ (+0,14%)

Потребительский сектор · Автопроизводители

Капитализация: 1,57 трлн $

ETP Rank4.2

Стоимость

2.0

Качество

6.2

Рост

2.8

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

CVNATSLA

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E CVNA оценён рынком дешевле: 29.03 против 348.15 у TSLA (разница составляет 91.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) CVNA оценён ниже: 3.12 против 16.01. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B CVNA — 12.46, у TSLA — 16.04. ROE CVNA — 57.15%, у TSLA — 4.79%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CVNA удерживает чистую маржу на уровне 7.09%, опережая TSLA (3.96%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CVNA — 0.17, у TSLA — 0.11. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

CVNATSLA

Показатель	CVNA	TSLA
Мультипликаторы оценки
P/E	29.03	348.15
P/B	12.46	16.04
P/S	3.12	16.01
PEG	0.08	-8.91
EV/EBITDA	-1459.26	148.87
Рентабельность
ROE	57.15%	4.79%
ROA	11.59%	2.70%
Валовая маржа	19.97%	19.07%
Операц. маржа	9.19%	5.00%
Чистая маржа	7.09%	3.96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.17	0.11
Текущая ликв.	4.09	2.04
Быстрая ликв.	2.57	1.62
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.24	$1.20
Балансовая стоим.	$6.49	$26.20

Технический анализ

Техническая картина в пользу TSLA: скоринг 72/100 vs 51/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CVNA — 61.0, TSLA — 55.2. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TSLA выше на 7.8%, CVNA — ниже на -81.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. TSLA выше SMA 200 (+2.0%), CVNA — ниже (-82.5%). Долгосрочный тренд в пользу TSLA. ADX: CVNA — 19.0 (нет тренда), TSLA — 21.3 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TSLA — 2.10, CVNA — 2.17. CVNA значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CVNA составляет 32.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CVNATSLA

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CVNA	TSLA
Осцилляторы
RSI (14)	61.00	55.22
Stochastic %K	63.13	48.76
CCI (20)	42.52	43.06
MFI	46.43	72.36
Williams %R	-36.87	-51.24
MACD гистограмма	-2.63	-0.84
Momentum (10)	-3.00	6.06
Тренд
ADX	19.04	21.27
Цена vs EMA 9	-83.51%	+0.03%
Цена vs EMA 20	-83.10%	+2.00%
Цена vs SMA 50	-81.21%	+7.75%
Цена vs SMA 200	-82.55%	+2.04%
Объём
CMF	0.04	0.12
Volume Ratio	70.97	77.46
Волатильность и статистика
Beta	2.17	2.10
ATR %	32.91%	3.98%
Sharpe (1г)	0.95	0.60
RS Rating	79.00	62.00
52w от хая	-86.78	-16.23
BB ширина	20.21	23.57

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CVNA генерирует 20,32 млрд $, TSLA — 94,83 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CVNA — 1,41 млрд $, TSLA — 3,79 млрд $. TSLA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CVNA — 889 млн $, TSLA — 6,22 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CVNA	TSLA
Выручка	20,32 млрд $	94,83 млрд $
Чистая прибыль	1,41 млрд $	3,79 млрд $
EPS (TTM)	$2.04	$1.18
Операц. Cash Flow	1,04 млрд $	14,75 млрд $
Free Cash Flow	889 млн $	6,22 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	CVNA	TSLA
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CVNA показывает лучшую среднюю доходность в июне (+32.98%), TSLA — в июне (+9.65%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CVNA — октябрь (-10.33%), TSLA — февраль (-4.60%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у CVNA: +79.68% против +48.85%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CVNA

+12.4

+5.9

-0.6

+6.4

+8.4

+33.0

+18.5

+13.6

-9.7

-10.3

+6.0

-3.7

TSLA

+8.2

-4.6

-2.7

+4.5

+1.5

+9.7

+6.4

+7.2

+4.9

+2.7

+7.2

+3.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Carvana Co. или Tesla, Inc.?

Мультипликатор P/E у Carvana Co. ниже (29.03 vs 348.15), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CVNA или TSLA?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CVNA — 57.15%, TSLA — 4.79%. Преимущество у CVNA.

Какие дивиденды у Carvana Co. и Tesla, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Carvana Co. или Tesla, Inc.?

Выручка CVNA за TTM — 20,32 млрд $, TSLA — 94,83 млрд $. TSLA генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — CVNA или TSLA?

Чистая маржа CVNA — 7.09%, TSLA — 3.96%. CVNA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CVNA или TSLA?

Технический скоринг: CVNA — 51/100, TSLA — 72/100. TSLA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CVNA или TSLA?

Однозначного ответа нет. Счёт 17:20 в пользу TSLA по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией