Сравнение CVNA vs LAD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу LAD — P/E 8.93 vs 29.03 у CVNA. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) LAD оценён ниже: 0.16 против 3.12. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) LAD дешевле: 0.99 против 12.46. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. Рентабельность капитала CVNA составляет 57.15%, что превышает показатель LAD (10.61%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CVNA впереди: 7.09% против 1.88% у LAD. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CVNA — 0.17, LAD — 1.51. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности LAD ниже 1 (0.99), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CVNA | LAD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 29.03 | 8.93 | |
| P/B | 12.46 | 0.99 | |
| P/S | 3.12 | 0.16 | |
| PEG | 0.08 | -0.88 | |
| EV/EBITDA | -1459.26 | 7.31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 57.15% | 10.61% | |
| ROA | 11.59% | 2.76% | |
| Валовая маржа | 19.97% | 15.23% | |
| Операц. маржа | 9.19% | 3.75% | |
| Чистая маржа | 7.09% | 1.88% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.17 | 1.51 | |
| Текущая ликв. | 4.09 | 0.99 | |
| Быстрая ликв. | 2.57 | 0.24 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.82% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 7.63% | |
| EPS | $2.24 | $30.36 | |
| Балансовая стоим. | $6.49 | $273.91 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу CVNA: скоринг 51/100 vs 32/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CVNA — 61.0, LAD — 47.1. Обе акции находятся в одной зоне. LAD торгуется выше SMA 50 (2.2%), тогда как CVNA ниже этой средней (-81.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CVNA — 19.0 (нет тренда), LAD — 23.6 (слабый тренд). Волатильность: бета LAD — 1.14, CVNA — 2.17. CVNA значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CVNA составляет 32.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CVNA | LAD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 61.00 | 47.11 | |
| Stochastic %K | 63.13 | 38.67 | |
| CCI (20) | 42.52 | -105.19 | |
| MFI | 46.43 | 35.03 | |
| Williams %R | -36.87 | -61.33 | |
| MACD гистограмма | -2.63 | -3.02 | |
| Momentum (10) | -3.00 | -18.35 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.04 | 23.56 | |
| Цена vs EMA 9 | -83.51% | +1.22% | |
| Цена vs EMA 20 | -83.10% | -0.18% | |
| Цена vs SMA 50 | -81.21% | +2.21% | |
| Цена vs SMA 200 | -82.55% | -9.99% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.04 | -0.24 | |
| Volume Ratio | 70.97 | 136.89 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.17 | 1.14 | |
| ATR % | 32.91% | 3.75% | |
| Sharpe (1г) | 0.95 | -0.48 | |
| RS Rating | 79.00 | 23.00 | |
| 52w от хая | -86.78 | -23.86 | |
| BB ширина | 20.21 | 14.82 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CVNA генерирует 20,32 млрд $, LAD — 37,63 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CVNA — 1,41 млрд $, LAD — 819,60 млн $. CVNA генерирует больше чистой прибыли. FCF: CVNA генерирует 889 млн $, LAD — 191,90 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CVNA | LAD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 20,32 млрд $ | 37,63 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,41 млрд $ | 819,60 млн $ | |
| EPS (TTM) | $2.04 | $32.38 | |
| Операц. Cash Flow | 1,04 млрд $ | 542,80 млн $ | |
| Free Cash Flow | 889 млн $ | 191,90 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: LAD обеспечивает 0.82% годовой доходности, CVNA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. LAD выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CVNA не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CVNA | LAD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.82% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.12 | |
| Коэфф. выплат | — | 7.63% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -3.81% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CVNA показывает лучшую среднюю доходность в июне (+32.98%), LAD — в июле (+7.60%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CVNA — октябрь (-10.33%), для LAD — март (-8.00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у CVNA: +79.68% против +15.00%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Carvana Co. или Lithia Motors, Inc.?
У кого выше рентабельность — CVNA или LAD?
Какие дивиденды у Carvana Co. и Lithia Motors, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Carvana Co. или Lithia Motors, Inc.?
У кого выше маржинальность — CVNA или LAD?
Какая акция лучше по технике — CVNA или LAD?
Что лучше купить — CVNA или LAD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией