ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение CVLT vs QTWO

Тикер 1
Тикер 2
CVLT18
20QTWO
Commvault Systems, Inc. (CVLT) и Q2 Holdings, Inc. (QTWO) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации CVLT крупнее в 1,5× (5,87 млрд $ vs 3,90 млрд $). Стоимостная оценка в пользу QTWO — P/E 42,26 vs 89,71 у CVLT. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE CVLT — 56,13%, у QTWO — 14,49%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. QTWO удерживает чистую маржу на уровне 10,87%, опережая CVLT (5,62%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. По техническому скорингу CVLT сильнее: 78/100 против 66/100 у QTWO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 18:20 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между CVLT и QTWO зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.
CVLT
Commvault Systems, Inc.
CVLTNASDAQ
$141,74+$2,31 (+1,66%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 5,87 млрд $
ETP Rank2.9
Стоимость
3.8
Качество
6.7
Рост
6.8
Техника
3.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
5.0
QTWO
Q2 Holdings, Inc.
QTWONYSE
$62,55-$0,81 (-1,28%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 3,90 млрд $
ETP Rank6.0
Стоимость
8.6
Качество
5.9
Рост
7.6
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

CVLTQTWO

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E QTWO оценён рынком дешевле: 42,26 против 89,71 у CVLT. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B QTWO — 6,07, у CVLT — 112,59. EV/EBITDA QTWO — 26,49, у CVLT — 56,08. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует CVLT (56,13% vs 14,49%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа QTWO — 10,87%, у CVLT — 5,62%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка CVLT значительно выше: D/E 17,63 vs 0,06 у QTWO. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности QTWO ниже 1 (0,94), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CVLTQTWO
ПоказательCVLTQTWOЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E89,7142,26
P/B112,596,07
P/S4,834,61
PEG-6,350,02
EV/EBITDA56,0826,49
Рентабельность
ROE56,13%14,49%
ROA3,61%9,50%
Валовая маржа80,88%56,99%
Операц. маржа7,67%10,26%
Чистая маржа5,62%10,87%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал17,630,06
Текущая ликв.2,040,94
Быстрая ликв.2,040,94
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,00%
Коэфф. выплат0,00%0,00%
EPS$1,65$1,47
Балансовая стоим.$1,26$10,31

Технический анализ

CVLT набирает 78 из 100 по техническому скорингу, QTWO — 66 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CVLT — 56,9 (нейтральная зона), QTWO — 66,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CVLT и QTWO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4,7% и +20,0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CVLT — 23,9 (слабый тренд), QTWO — 35,4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете QTWO стабильнее (0,39 vs 1,02). Дневная волатильность (ATR%) CVLT составляет 4,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CVLTQTWO
Общая оценка
78
66
Осцилляторы
55
59
Тренд
76
64
Объём
69
50
Волатильность
55
58
ИндикаторCVLTQTWOЛидер
Осцилляторы
RSI (14)56,8866,41
Stochastic %K75,6778,80
CCI (20)36,5260,96
MFI55,3182,46
Williams %R-24,33-21,20
MACD гистограмма0,870,04
Momentum (10)21,432,13
Тренд
ADX23,9135,36
Цена vs EMA 9+4,30%+0,56%
Цена vs EMA 20+4,48%+5,12%
Цена vs SMA 50+4,73%+20,03%
Цена vs SMA 200+24,97%+9,65%
Объём
CMF0,09-0,01
Volume Ratio49,6671,23
Волатильность и статистика
Beta1,020,39
ATR %4,49%4,11%
Sharpe (1г)-0,30-0,29
RS Rating12,0021,00
52w от хая-28,48-26,58
BB ширина31,1926,00

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CVLT — 1,18 млрд $, QTWO — 794,81 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. CVLT растёт быстрее по выручке: +18,90% год к году против +14,10% у QTWO. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: CVLT — 70,66 млн $, QTWO — 52,01 млн $. CVLT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CVLT — 237,15 млн $, QTWO — 194,65 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательCVLTQTWOЛидер
Выручка1,18 млрд $794,81 млн $
Рост выручки (г/г)+18.90%+14.10%
Чистая прибыль70,66 млн $52,01 млн $
Рост прибыли (г/г)-7.20%——
EPS (TTM)$1,61$0,84
Операц. Cash Flow244,68 млн $201,46 млн $
Free Cash Flow237,15 млн $194,65 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

ПоказательCVLTQTWOЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды——
Коэфф. выплат——
Лет выплат00
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CVLT — мае (+5,66%), для QTWO — ноябре (+10,07%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CVLT — октябрь (-5,59%), QTWO — март (-4,99%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у QTWO: +16,22% против +13,01%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
CVLT
+1,0
-2,4
+0,7
+3,0
+5,7
+1,8
+3,3
+1,0
+0,1
-5,6
+3,9
+0,6
QTWO
+2,2
-1,3
-5,0
+5,9
+5,3
+0,4
+6,5
-0,1
-4,9
-3,1
+10,1
+0,2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Commvault Systems, Inc. или Q2 Holdings, Inc.?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Q2 Holdings, Inc.: P/E 42,26 против 89,71. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — CVLT или QTWO?
Рентабельность собственного капитала (ROE): CVLT — 56,13%, QTWO — 14,49%. Преимущество у CVLT.
Какие дивиденды у Commvault Systems, Inc. и Q2 Holdings, Inc.?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Commvault Systems, Inc. или Q2 Holdings, Inc.?
Выручка CVLT за TTM — 1,18 млрд $, QTWO — 794,81 млн $. CVLT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — CVLT или QTWO?
Чистая маржа CVLT — 5,62%, QTWO — 10,87%. QTWO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — CVLT или QTWO?
Технический скоринг: CVLT — 78/100, QTWO — 66/100. CVLT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — CVLT или QTWO?
Однозначного ответа нет. Счёт 18:20 в пользу QTWO по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией