Сравнение CVLT vs DOCN

Тикер 1

Тикер 2

CVLT14

25DOCN

Инвесторы часто выбирают между CVLT и DOCN — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации DOCN крупнее в 3.8× (16,53 млрд $ vs 4,37 млрд $). По мультипликатору P/E DOCN оценён рынком дешевле: 62.90 против 63.69 у CVLT. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 154.32% против 35.35% у CVLT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: DOCN — 24.97%, CVLT — 5.97%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По технике ситуация паритетная: 77/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте DOCN уверенно лидирует со счётом 25:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Commvault Systems, Inc.

CVLTNASDAQ

106,00 $+1,46 $ (+1,40%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,37 млрд $

ETP Rank4.6

Стоимость

5.2

Качество

5.7

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

DigitalOcean Holdings, Inc.

DOCNNYSE

158,35 $-1,76 $ (-1,10%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 16,53 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

4.6

Качество

6.7

Рост

9.2

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

CVLTDOCN

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует DOCN с P/E 62.90 (у CVLT — 63.69). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) CVLT дешевле: 3.64 против 17.61. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) DOCN дешевле: 16.79 против 600.50. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CVLT оценён ниже: 36.99 vs 40.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала DOCN составляет 154.32%, что превышает показатель CVLT (35.35%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности DOCN впереди: 24.97% против 5.97% у CVLT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CVLT — 122.43, DOCN — 1.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CVLTDOCN

Показатель	CVLT	DOCN
Мультипликаторы оценки
P/E	63.69	62.90
P/B	600.50	16.79
P/S	3.64	17.61
PEG	-8.48	0.53
EV/EBITDA	36.99	40.31
Рентабельность
ROE	35.35%	154.32%
ROA	3.75%	9.21%
Валовая маржа	80.93%	58.49%
Операц. маржа	7.82%	16.44%
Чистая маржа	5.97%	24.97%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	122.43	1.01
Текущая ликв.	1.95	1.46
Быстрая ликв.	1.95	1.46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.64	$2.55
Балансовая стоим.	$0.17	$9.54

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 77/100 и 80/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): CVLT — 61.6 (нейтральная зона), DOCN — 69.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CVLT на 16.9%, DOCN на 55.5%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. DOCN выше SMA 200 (+167.7%), CVLT — ниже (-16.6%). Долгосрочный тренд в пользу DOCN. Сила тренда по ADX: CVLT — 25.1 (выраженный тренд), DOCN — 42.7 (выраженный тренд). По бете CVLT стабильнее (1.15 vs 2.37). Дневная волатильность (ATR%) DOCN составляет 6.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CVLTDOCN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CVLT	DOCN
Осцилляторы
RSI (14)	61.59	69.26
Stochastic %K	81.81	92.95
CCI (20)	91.73	65.06
MFI	61.73	65.49
Williams %R	-18.19	-7.05
MACD гистограмма	-0.21	0.04
Momentum (10)	2.62	-0.88
Тренд
ADX	25.10	42.70
Цена vs EMA 9	+2.34%	+5.65%
Цена vs EMA 20	+5.21%	+16.94%
Цена vs SMA 50	+16.86%	+55.54%
Цена vs SMA 200	-16.57%	+167.71%
Объём
CMF	0.15	0.49
Volume Ratio	77.61	95.95
Волатильность и статистика
Beta	1.15	2.37
ATR %	4.38%	6.91%
Sharpe (1г)	-0.68	2.38
RS Rating	8.00	98.00
52w от хая	-47.18	-2.83
BB ширина	16.14	86.12

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CVLT — 1,18 млрд $, DOCN — 901,43 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CVLT — 70,66 млн $, DOCN — 259,26 млн $. DOCN генерирует больше чистой прибыли. FCF: CVLT генерирует 237,15 млн $, DOCN — 169,75 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CVLT	DOCN
Выручка	1,18 млрд $	901,43 млн $
Чистая прибыль	70,66 млн $	259,26 млн $
EPS (TTM)	$1.61	$2.83
Операц. Cash Flow	244,68 млн $	309,60 млн $
Free Cash Flow	237,15 млн $	169,75 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	CVLT	DOCN
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CVLT — июле (+5.59%), для DOCN — ноябре (+8.22%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CVLT — октябрь (-5.59%), для DOCN — апрель (-10.80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Оба тикера сильны в: май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у DOCN: +33.77% против +12.57%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CVLT

+1.0

-2.4

+0.7

+3.0

+4.3

+0.4

+5.6

+1.0

+0.1

-5.6

+3.9

+0.6

DOCN

+3.6

+2.2

+7.9

-10.8

+5.9

+3.8

+2.9

+2.7

+5.7

+3.8

+8.2

-2.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Commvault Systems, Inc. или DigitalOcean Holdings, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит обе компании: P/E 62.90 против 63.69. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — CVLT или DOCN?

ROE CVLT — 35.35%, DOCN — 154.32%. DOCN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Commvault Systems, Inc. и DigitalOcean Holdings, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Commvault Systems, Inc. или DigitalOcean Holdings, Inc.?

По объёму выручки: CVLT — 1,18 млрд $, DOCN — 901,43 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CVLT или DOCN?

Чистая маржа CVLT — 5.97%, DOCN — 24.97%. DOCN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CVLT или DOCN?

Технический скоринг: CVLT — 77/100, DOCN — 80/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CVLT или DOCN?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CVLT выигрывает 14, DOCN — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией