Сравнение CUZ vs REXR

Тикер 1

Тикер 2

CUZ12

26REXR

Инвесторы часто выбирают между CUZ и REXR — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации REXR крупнее в 1.9× (8,34 млрд $ vs 4,35 млрд $). CUZ имеет отрицательный P/E (-835.80), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — REXR прибылен с P/E 35.45. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. ROE CUZ отрицательный (-0.11%), что говорит об убыточности. REXR генерирует прибыль с ROE 2.71%. По этому критерию преимущество однозначно. CUZ убыточен — чистая маржа -0.52%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. REXR предлагает более высокую дивидендную доходность (4.79% vs 4.85%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу CUZ сильнее: 67/100 против 58/100 у REXR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте REXR уверенно лидирует со счётом 26:12. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Cousins Properties Incorporated

CUZNYSE

26,42 $+0,05 $ (+0,19%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 4,35 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

7.9

Качество

3.9

Рост

6.2

Техника

4.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

Rexford Industrial Realty, Inc.

REXRNYSE

36,06 $+0,03 $ (+0,08%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,34 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

7.1

Качество

4.8

Рост

3.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

6.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

CUZREXR

Фундаментальный анализ

P/E у CUZ отрицательный (-835.80) — компания генерирует убытки. REXR прибылен, P/E составляет 35.45. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) CUZ дешевле: 4.31 против 8.43. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA CUZ оценён ниже: 13.57 vs 19.46. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE CUZ отрицательный (-0.11%), что говорит об убыточности. REXR генерирует прибыль с ROE 2.71%. По этому критерию преимущество однозначно. CUZ убыточен — чистая маржа -0.52%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CUZ — 0.85, REXR — 0.39. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности REXR ниже 1 (0.16), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CUZREXR

Показатель	CUZ	REXR
Мультипликаторы оценки
P/E	-835.80	35.45
P/B	0.97	1.00
P/S	4.31	8.43
PEG	7.60	-1.33
EV/EBITDA	13.57	19.46
Рентабельность
ROE	-0.11%	2.71%
ROA	-0.06%	1.87%
Валовая маржа	57.57%	61.27%
Операц. маржа	22.32%	46.72%
Чистая маржа	-0.52%	23.47%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.85	0.39
Текущая ликв.	0.55	0.16
Быстрая ликв.	0.55	0.16
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.85%	4.79%
Коэфф. выплат	-4124.50%	183.83%
EPS	$-0.03	$1.02
Балансовая стоим.	$27.24	$37.82

Технический анализ

CUZ набирает 67 из 100 по техническому скорингу, REXR — 58 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CUZ — 59.9 (нейтральная зона), REXR — 55.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CUZ на 9.9%, REXR на 3.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. CUZ выше SMA 200 (+2.7%), REXR — ниже (-7.4%). Долгосрочный тренд в пользу CUZ. Сила тренда по ADX: CUZ — 34.8 (выраженный тренд), REXR — 12.6 (нет тренда). CUZ имеет чётко выраженный тренд, в отличие от REXR. По бете REXR стабильнее (0.81 vs 0.84).

CUZREXR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CUZ	REXR
Осцилляторы
RSI (14)	59.88	55.06
Stochastic %K	59.94	74.33
CCI (20)	38.32	51.12
MFI	50.74	52.75
Williams %R	-40.06	-25.67
MACD гистограмма	-0.09	-0.02
Momentum (10)	-0.42	-0.03
Тренд
ADX	34.81	12.64
Цена vs EMA 9	+0.96%	+1.31%
Цена vs EMA 20	+2.68%	+1.40%
Цена vs SMA 50	+9.86%	+3.20%
Цена vs SMA 200	+2.69%	-7.36%
Объём
CMF	0.05	0.00
Volume Ratio	49.54	52.50
Волатильность и статистика
Beta	0.84	0.81
ATR %	2.50%	2.14%
Sharpe (1г)	-0.24	0.15
RS Rating	35.00	41.00
52w от хая	-14.25	-18.75
BB ширина	9.41	4.70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): CUZ — 993,82 млн $, REXR — 1 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CUZ — 40,50 млн $, REXR — 212,03 млн $. REXR генерирует больше чистой прибыли. FCF: CUZ генерирует 135,04 млн $, REXR — 208,66 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CUZ	REXR
Выручка	993,82 млн $	1 млрд $
Чистая прибыль	40,50 млн $	212,03 млн $
EPS (TTM)	$0.24	$0.86
Операц. Cash Flow	402,27 млн $	542,09 млн $
Free Cash Flow	135,04 млн $	208,66 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CUZ — 4.85%, REXR — 4.79%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CUZ платит дивиденды 14 лет подряд, REXR — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	CUZ	REXR
Див. доходность	4.85%	4.79%
Годовые дивиденды	$0.64	$0.87
Коэфф. выплат	-4124.50%	183.83%
Лет выплат	14.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.20%	-1.95%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CUZ — ноябре (+5.97%), для REXR — июле (+5.85%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CUZ — сентябрь (-3.27%), для REXR — сентябрь (-3.78%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у REXR: +10.01% против +3.74%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CUZ

-0.6

-2.1

-0.8

+1.4

+0.3

-0.0

+2.7

+0.3

-3.3

-1.9

+6.0

+1.9

REXR

+3.6

-2.7

-0.8

+1.8

+0.8

+0.6

+5.8

+2.2

-3.8

-0.3

+3.0

-0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cousins Properties Incorporated или Rexford Industrial Realty, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CUZ или REXR?

ROE CUZ — -0.11%, REXR — 2.71%. REXR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cousins Properties Incorporated и Rexford Industrial Realty, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CUZ — 4.85%, REXR — 4.79%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Cousins Properties Incorporated или Rexford Industrial Realty, Inc.?

По объёму выручки: CUZ — 993,82 млн $, REXR — 1 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — CUZ или REXR?

Технический скоринг: CUZ — 67/100, REXR — 58/100. CUZ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CUZ или REXR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик CUZ выигрывает 12, REXR — 26. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией