Сравнение CUZ vs LINE

Тикер 1

Тикер 2

CUZ20

22LINE

Cousins Properties Incorporated (CUZ) и Lineage, Inc. (LINE) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации LINE крупнее в 2.1× (9,12 млрд $ vs 4,35 млрд $). Обе компании убыточны: P/E CUZ — -835.80, LINE — -61.82. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа CUZ (-0.52%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Дивидендная доходность LINE составляет 5.32%, у CUZ — 4.85%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LINE набирает 85 из 100 по техническому скорингу, CUZ — 67 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 20:22 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Cousins Properties Incorporated

CUZNYSE

26,42 $+0,05 $ (+0,19%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 4,35 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

7.9

Качество

3.9

Рост

6.2

Техника

4.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

7.0

Сезонность

6.0

Lineage, Inc.

LINENASDAQ

40,05 $+0,29 $ (+0,73%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 9,12 млрд $

ETP Rank4.3

Стоимость

9.3

Качество

3.7

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

8.6

Прогнозы

5.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

CUZLINE

Фундаментальный анализ

Ни CUZ (P/E -835.80), ни LINE (P/E -61.82) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) LINE оценён ниже: 1.69 против 4.31. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA LINE — 12.63, у CUZ — 13.57. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CUZ — 0.85, у LINE — 1.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CUZ ниже 1 (0.55), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CUZLINE

Показатель	CUZ	LINE
Мультипликаторы оценки
P/E	-835.80	-61.82
P/B	0.97	1.12
P/S	4.31	1.69
PEG	7.60	-1.12
EV/EBITDA	13.57	12.63
Рентабельность
ROE	-0.11%	-1.75%
ROA	-0.06%	-0.77%
Валовая маржа	57.57%	11.08%
Операц. маржа	22.32%	4.46%
Чистая маржа	-0.52%	-2.72%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.85	1.01
Текущая ликв.	0.55	0.85
Быстрая ликв.	0.55	0.76
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	4.85%	5.32%
Коэфф. выплат	-4124.50%	-367.12%
EPS	$-0.03	$-0.64
Балансовая стоим.	$27.24	$39.89

Технический анализ

Техническая картина в пользу LINE: скоринг 85/100 vs 67/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CUZ — 59.9, LINE — 59.2. Обе акции находятся в одной зоне. CUZ и LINE находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9.9% и +9.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CUZ — 34.8 (выраженный тренд), LINE — 16.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CUZ — 0.84, LINE — 1.27. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) LINE составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CUZLINE

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CUZ	LINE
Осцилляторы
RSI (14)	59.88	59.18
Stochastic %K	59.94	78.69
CCI (20)	38.32	67.39
MFI	50.74	68.77
Williams %R	-40.06	-21.31
MACD гистограмма	-0.09	0.06
Momentum (10)	-0.42	1.95
Тренд
ADX	34.81	16.28
Цена vs EMA 9	+0.96%	+2.23%
Цена vs EMA 20	+2.68%	+4.29%
Цена vs SMA 50	+9.86%	+9.41%
Цена vs SMA 200	+2.69%	+5.47%
Объём
CMF	0.05	0.07
Volume Ratio	49.54	63.64
Волатильность и статистика
Beta	0.84	1.27
ATR %	2.50%	3.48%
Sharpe (1г)	-0.24	-0.43
RS Rating	35.00	23.00
52w от хая	-14.25	-18.39
BB ширина	9.41	16.34

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CUZ генерирует 993,82 млн $, LINE — 5,36 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: CUZ зарабатывает 40,50 млн $, а LINE фиксирует убыток (-98 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): CUZ — 135,04 млн $, LINE — 196 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CUZ	LINE
Выручка	993,82 млн $	5,36 млрд $
Чистая прибыль	40,50 млн $	-98 млн $
EPS (TTM)	$0.24	$-0.43
Операц. Cash Flow	402,27 млн $	943 млн $
Free Cash Flow	135,04 млн $	196 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CUZ платит 4.85%, LINE — 5.32%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CUZ — 14 лет, LINE — 3 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	CUZ	LINE
Див. доходность	4.85%	5.32%
Годовые дивиденды	$0.64	$0.53
Коэфф. выплат	-4124.50%	-367.12%
Лет выплат	14.00%	3.00%
CAGR дивидендов (5л)	-7.20%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CUZ показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.97%), LINE — в феврале (+9.25%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CUZ — сентябрь (-3.27%), LINE — март (-10.95%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CUZ

-0.6

-2.1

-0.8

+1.4

+0.3

-0.0

+2.7

+0.3

-3.3

-1.9

+6.0

+1.9

LINE

+1.8

+9.3

-10.9

-1.4

-9.6

+1.2

+4.3

-1.8

-4.8

-1.9

-10.6

-5.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cousins Properties Incorporated или Lineage, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CUZ или LINE?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CUZ — -0.11%, LINE — -1.75%. Преимущество у CUZ.

Какие дивиденды у Cousins Properties Incorporated и Lineage, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CUZ — 4.85%, LINE — 5.32%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Cousins Properties Incorporated или Lineage, Inc.?

Выручка CUZ за TTM — 993,82 млн $, LINE — 5,36 млрд $. LINE генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CUZ или LINE?

Технический скоринг: CUZ — 67/100, LINE — 85/100. LINE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CUZ или LINE?

Однозначного ответа нет. Счёт 20:22 в пользу LINE по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией