Сравнение CUZ vs DLR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CUZ имеет отрицательный P/E (-835.80), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — DLR прибылен с P/E 47.74. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) CUZ оценён ниже: 4.31 против 10.44. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B CUZ — 0.97, у DLR — 2.81. CUZ торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA CUZ — 13.57, у DLR — 21.33. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. CUZ работает в убыток — ROE -0.11%, тогда как DLR показывает рентабельность 5.98%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CUZ (-0.52%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CUZ — 0.85, у DLR — 0.82. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности DLR ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CUZ | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -835.80 | 47.74 | |
| P/B | 0.97 | 2.81 | |
| P/S | 4.31 | 10.44 | |
| PEG | 7.60 | 0.20 | |
| EV/EBITDA | 13.57 | 21.33 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.11% | 5.98% | |
| ROA | -0.06% | 2.82% | |
| Валовая маржа | 57.57% | 25.12% | |
| Операц. маржа | 22.32% | 14.61% | |
| Чистая маржа | -0.52% | 21.47% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.85 | 0.82 | |
| Текущая ликв. | 0.55 | 0.00 | |
| Быстрая ликв. | 0.55 | 0.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.85% | 2.56% | |
| Коэфф. выплат | -4124.50% | 127.09% | |
| EPS | $-0.03 | $3.99 | |
| Балансовая стоим. | $27.24 | $73.61 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу CUZ: скоринг 67/100 vs 42/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CUZ — 59.9, DLR — 46.4. Обе акции находятся в одной зоне. CUZ и DLR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9.9% и +0.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CUZ — 34.8 (выраженный тренд), DLR — 22.6 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CUZ — 0.84, DLR — 0.85. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | CUZ | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.88 | 46.43 | |
| Stochastic %K | 59.94 | 34.28 | |
| CCI (20) | 38.32 | -113.57 | |
| MFI | 50.74 | 24.76 | |
| Williams %R | -40.06 | -65.72 | |
| MACD гистограмма | -0.09 | -1.59 | |
| Momentum (10) | -0.42 | -9.03 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.81 | 22.58 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.96% | -0.38% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.68% | -1.20% | |
| Цена vs SMA 50 | +9.86% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 200 | +2.69% | +10.59% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.05 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 49.54 | 52.10 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.84 | 0.85 | |
| ATR % | 2.50% | 2.19% | |
| Sharpe (1г) | -0.24 | 0.40 | |
| RS Rating | 35.00 | 53.00 | |
| 52w от хая | -14.25 | -8.40 | |
| BB ширина | 9.41 | 8.51 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CUZ генерирует 993,82 млн $, DLR — 6,11 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CUZ — 40,50 млн $, DLR — 1,31 млрд $. DLR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CUZ — 135,04 млн $, DLR — 2,41 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CUZ | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 993,82 млн $ | 6,11 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 40,50 млн $ | 1,31 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $0.24 | $3.73 | |
| Операц. Cash Flow | 402,27 млн $ | 2,41 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 135,04 млн $ | 2,41 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CUZ платит 4.85%, DLR — 2.56%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CUZ — 14 лет, DLR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | CUZ | DLR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.85% | 2.56% | |
| Годовые дивиденды | $0.64 | $2.44 | |
| Коэфф. выплат | -4124.50% | 127.09% | |
| Лет выплат | 14.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -7.20% | -12.06% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CUZ показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+5.97%), DLR — в апреле (+4.69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CUZ — сентябрь (-3.27%), DLR — сентябрь (-3.80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у DLR: +14.71% против +3.74%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cousins Properties Incorporated или Digital Realty Trust, Inc.?
У кого выше рентабельность — CUZ или DLR?
Какие дивиденды у Cousins Properties Incorporated и Digital Realty Trust, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cousins Properties Incorporated или Digital Realty Trust, Inc.?
Какая акция лучше по технике — CUZ или DLR?
Что лучше купить — CUZ или DLR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией