Сравнение CTAS vs MAN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у MAN отрицательный (-78.99) — компания генерирует убытки. CTAS прибылен, P/E составляет 35.53. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) MAN оценён ниже: 0.07 против 6.22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MAN дешевле: 0.63 против 14.37. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MAN оценён ниже: 10.19 vs 24.50. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MAN работает в убыток — ROE -0.81%, тогда как CTAS показывает рентабельность 41.47%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа MAN (-0.09%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CTAS — 0.61, MAN — 0.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CTAS | MAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 35.53 | -78.99 | |
| P/B | 14.37 | 0.63 | |
| P/S | 6.22 | 0.07 | |
| PEG | 3.71 | 0.71 | |
| EV/EBITDA | 24.50 | 10.19 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 41.47% | -0.81% | |
| ROA | 18.93% | -0.20% | |
| Валовая маржа | 50.36% | 16.49% | |
| Операц. маржа | 22.95% | 0.82% | |
| Чистая маржа | 17.57% | -0.09% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.61 | 0.75 | |
| Текущая ликв. | 1.98 | 1.12 | |
| Быстрая ликв. | 1.74 | 1.12 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.05% | 5.19% | |
| Коэфф. выплат | 35.04% | -651.83% | |
| EPS | $4.82 | $-0.35 | |
| Балансовая стоим. | $11.92 | $44.22 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу CTAS: скоринг 49/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CTAS — 49.2, MAN — 44.8. Обе акции находятся в одной зоне. MAN торгуется выше SMA 50 (0.3%), тогда как CTAS ниже этой средней (-2.2%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CTAS — 17.3 (нет тренда), MAN — 14.9 (нет тренда). Волатильность: бета CTAS — 0.47, MAN — 0.73. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MAN составляет 5.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CTAS | MAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.18 | 44.83 | |
| Stochastic %K | 64.97 | 40.48 | |
| CCI (20) | 6.67 | -83.37 | |
| MFI | 62.09 | 30.96 | |
| Williams %R | -35.03 | -59.52 | |
| MACD гистограмма | 0.84 | -0.24 | |
| Momentum (10) | 2.00 | -1.53 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.28 | 14.93 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.87% | +3.66% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.38% | +1.10% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.22% | +0.29% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.24% | -10.49% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.02 | -0.20 | |
| Volume Ratio | 88.17 | 61.33 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.47 | 0.73 | |
| ATR % | 2.32% | 5.33% | |
| Sharpe (1г) | -1.53 | -0.81 | |
| RS Rating | 20.00 | 12.00 | |
| 52w от хая | -25.25 | -39.18 | |
| BB ширина | 9.31 | 21.93 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CTAS генерирует 10,34 млрд $, MAN — 17,96 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. MAN убыточен (чистая прибыль -13,30 млн $), тогда как CTAS генерирует прибыль (1,81 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CTAS генерирует 1,76 млрд $, MAN — -161,40 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CTAS | MAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,34 млрд $ | 17,96 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,81 млрд $ | -13,30 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.48 | $-0.29 | |
| Операц. Cash Flow | 2,17 млрд $ | -104,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,76 млрд $ | -161,40 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CTAS платит 1.05%, MAN — 5.19%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CTAS платит дивиденды 33 лет подряд, MAN — 26. Компании с 20+ летним стажем выплат входят в элитный клуб дивидендных аристократов.
| Показатель | CTAS | MAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.05% | 5.19% | |
| Годовые дивиденды | $0.90 | $0.72 | |
| Коэфф. выплат | 35.04% | -651.83% | |
| Лет выплат | 33.00% | 26.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -23.34% | -22.16% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CTAS показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.42%), MAN — в ноябре (+4.83%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CTAS — март (-1.52%), для MAN — февраль (-4.43%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cintas Corporation или ManpowerGroup Inc.?
У кого выше рентабельность — CTAS или MAN?
Какие дивиденды у Cintas Corporation и ManpowerGroup Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cintas Corporation или ManpowerGroup Inc.?
Какая акция лучше по технике — CTAS или MAN?
Что лучше купить — CTAS или MAN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией