Сравнение CTAS vs GPN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у GPN отрицательный (-24.06) — компания генерирует убытки. CTAS прибылен, P/E составляет 35.53. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) GPN оценён ниже: 1.90 против 6.22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B GPN — 0.71, у CTAS — 14.37. GPN торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA GPN — 11.00, у CTAS — 24.50. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GPN отрицательный (-3.07%), что говорит об убыточности. CTAS генерирует прибыль с ROE 41.47%. По этому критерию преимущество однозначно. GPN убыточен — чистая маржа -7.99%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CTAS — 0.61, у GPN — 0.99. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности GPN ниже 1 (0.79), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CTAS | GPN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 35.53 | -24.06 | |
| P/B | 14.37 | 0.71 | |
| P/S | 6.22 | 1.90 | |
| PEG | 3.71 | 0.16 | |
| EV/EBITDA | 24.50 | 11.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 41.47% | -3.07% | |
| ROA | 18.93% | -1.10% | |
| Валовая маржа | 50.36% | 67.31% | |
| Операц. маржа | 22.95% | 16.21% | |
| Чистая маржа | 17.57% | -7.99% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.61 | 0.99 | |
| Текущая ликв. | 1.98 | 0.79 | |
| Быстрая ликв. | 1.74 | 0.79 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.05% | 1.41% | |
| Коэфф. выплат | 35.04% | -34.82% | |
| EPS | $4.82 | $-2.94 | |
| Балансовая стоим. | $11.92 | $102.90 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 49/100 и 51/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: CTAS — 49.2, GPN — 55.5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: GPN выше на 2.7%, CTAS — ниже на -2.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: CTAS — 17.3 (нет тренда), GPN — 15.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CTAS — 0.47, GPN — 1.32. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) GPN составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CTAS | GPN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49.18 | 55.55 | |
| Stochastic %K | 64.97 | 57.65 | |
| CCI (20) | 6.67 | 9.57 | |
| MFI | 62.09 | 42.64 | |
| Williams %R | -35.03 | -42.35 | |
| MACD гистограмма | 0.84 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 2.00 | 1.15 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17.28 | 15.01 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.87% | +2.77% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.38% | +2.47% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.22% | +2.74% | |
| Цена vs SMA 200 | -10.24% | -8.87% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.02 | -0.12 | |
| Volume Ratio | 88.17 | 95.47 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.47 | 1.32 | |
| ATR % | 2.32% | 3.72% | |
| Sharpe (1г) | -1.53 | -0.35 | |
| RS Rating | 20.00 | 22.00 | |
| 52w от хая | -25.25 | -21.91 | |
| BB ширина | 9.31 | 9.21 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CTAS генерирует 10,34 млрд $, GPN — 7,71 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CTAS — 1,81 млрд $, GPN — 1,40 млрд $. CTAS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CTAS — 1,76 млрд $, GPN — 2,04 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CTAS | GPN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,34 млрд $ | 7,71 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,81 млрд $ | 1,40 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $4.48 | $5.84 | |
| Операц. Cash Flow | 2,17 млрд $ | 2,66 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,76 млрд $ | 2,04 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CTAS платит 1.05%, GPN — 1.41%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CTAS — 33 лет, GPN — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | CTAS | GPN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.05% | 1.41% | |
| Годовые дивиденды | $0.90 | $0.50 | |
| Коэфф. выплат | 35.04% | -34.82% | |
| Лет выплат | 33.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -23.34% | -10.89% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CTAS показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.42%), GPN — в июле (+3.86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CTAS — март (-1.52%), GPN — сентябрь (-4.35%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CTAS: +24.16% против +6.63%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cintas Corporation или Global Payments Inc.?
У кого выше рентабельность — CTAS или GPN?
Какие дивиденды у Cintas Corporation и Global Payments Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cintas Corporation или Global Payments Inc.?
Какая акция лучше по технике — CTAS или GPN?
Что лучше купить — CTAS или GPN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией