Сравнение CRUS vs MPWR

Тикер 1

Тикер 2

CRUS17

21MPWR

CRUS против MPWR — два эмитента индустрии «Полупроводники», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации MPWR крупнее в 9.0× (76,70 млрд $ vs 8,50 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CRUS с P/E 20.36 (у MPWR — 112.92). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. CRUS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.21% против 19.05% у MPWR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MPWR — 22.84%, CRUS — 20.75%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. MPWR выплачивает дивиденды с доходностью 0.43% годовых, тогда как CRUS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MPWR набирает 63 из 100 по техническому скорингу, CRUS — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 17:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Cirrus Logic, Inc.

CRUSNASDAQ

166,62 $+0,61 $ (+0,37%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 8,50 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

9.9

Качество

8.8

Рост

7.3

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Monolithic Power Systems, Inc.

MPWRNASDAQ

1 561,25 $+7,98 $ (+0,51%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 76,70 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

2.9

Качество

8.5

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

CRUSMPWR

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, CRUS выглядит привлекательнее: 20.36 против 112.92. Премия к оценке MPWR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) CRUS оценён ниже: 4.24 против 25.81. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CRUS дешевле: 3.96 против 20.74. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CRUS оценён ниже: 15.49 vs 87.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CRUS составляет 20.21%, что превышает показатель MPWR (19.05%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MPWR впереди: 22.84% против 20.75% у CRUS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CRUS — 0.06, MPWR — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

CRUSMPWR

Показатель	CRUS	MPWR
Мультипликаторы оценки
P/E	20.36	112.92
P/B	3.96	20.74
P/S	4.24	25.81
PEG	0.69	-1.79
EV/EBITDA	15.49	87.32
Рентабельность
ROE	20.21%	19.05%
ROA	16.65%	15.18%
Валовая маржа	52.78%	55.18%
Операц. маржа	23.05%	27.09%
Чистая маржа	20.75%	22.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.06	0.00
Текущая ликв.	7.37	4.79
Быстрая ликв.	6.13	3.52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.43%
Коэфф. выплат	0.00%	44.89%
EPS	$8.15	$13.76
Балансовая стоим.	$41.87	$74.90

Технический анализ

Техническая картина в пользу MPWR: скоринг 63/100 vs 52/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CRUS — 54.6, MPWR — 54.1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: CRUS на 6.5%, MPWR на 14.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CRUS — 17.9 (нет тренда), MPWR — 31.3 (выраженный тренд). MPWR демонстрирует выраженный тренд, а CRUS — нет. Волатильность: бета CRUS — 1.07, MPWR — 2.25. MPWR значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) MPWR составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CRUSMPWR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CRUS	MPWR
Осцилляторы
RSI (14)	54.61	54.09
Stochastic %K	44.56	53.47
CCI (20)	7.11	-80.96
MFI	52.84	50.37
Williams %R	-55.44	-46.53
MACD гистограмма	-1.13	-26.76
Momentum (10)	-5.06	-99.08
Тренд
ADX	17.87	31.32
Цена vs EMA 9	+1.10%	+0.20%
Цена vs EMA 20	+1.27%	+1.20%
Цена vs SMA 50	+6.51%	+14.68%
Цена vs SMA 200	+25.85%	+46.54%
Объём
CMF	0.00	0.17
Volume Ratio	61.94	117.29
Волатильность и статистика
Beta	1.07	2.25
ATR %	3.70%	4.63%
Sharpe (1г)	1.40	1.76
RS Rating	81.00	91.00
52w от хая	-6.92	-7.29
BB ширина	11.57	13.37

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CRUS генерирует 2 млрд $, MPWR — 2,79 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CRUS — 414,41 млн $, MPWR — 615,93 млн $. MPWR генерирует больше чистой прибыли. FCF: CRUS генерирует 636,61 млн $, MPWR — 666,19 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CRUS	MPWR
Выручка	2 млрд $	2,79 млрд $
Чистая прибыль	414,41 млн $	615,93 млн $
EPS (TTM)	$8.10	$12.82
Операц. Cash Flow	650,60 млн $	838,20 млн $
Free Cash Flow	636,61 млн $	666,19 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: MPWR обеспечивает 0.43% годовой доходности, CRUS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MPWR выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как CRUS не имеет дивидендной истории.

Показатель	CRUS	MPWR
Див. доходность	—	0.43%
Годовые дивиденды	—	$2.00
Коэфф. выплат	—	44.89%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-3.58%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CRUS показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.59%), MPWR — в июле (+8.63%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CRUS — сентябрь (-2.52%), для MPWR — сентябрь (-0.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MPWR: +36.67% против +21.41%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CRUS

+4.7

-0.0

+0.7

-0.1

+2.1

+2.7

+7.6

+0.1

-2.5

+1.7

+1.4

+3.0

MPWR

+4.0

+1.5

+0.2

+5.6

+4.6

+4.7

+8.6

+4.4

-0.8

+0.9

+1.8

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cirrus Logic, Inc. или Monolithic Power Systems, Inc.?

Мультипликатор P/E у Cirrus Logic, Inc. ниже (20.36 vs 112.92), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CRUS или MPWR?

ROE CRUS — 20.21%, MPWR — 19.05%. CRUS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Cirrus Logic, Inc. и Monolithic Power Systems, Inc.?

Monolithic Power Systems, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.43%. Cirrus Logic, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Cirrus Logic, Inc. или Monolithic Power Systems, Inc.?

По объёму выручки: CRUS — 2 млрд $, MPWR — 2,79 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CRUS или MPWR?

Чистая маржа CRUS — 20.75%, MPWR — 22.84%. MPWR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CRUS или MPWR?

Технический скоринг: CRUS — 52/100, MPWR — 63/100. MPWR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CRUS или MPWR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CRUS выигрывает 17, MPWR — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией