ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение CRCL vs IBKR

Тикер 1
Тикер 2
CRCL18
24IBKR
Circle Internet Group (CRCL) и Interactive Brokers Group, Inc. (IBKR) представляют одну индустрию — «Брокеры и инвестбанки». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации IBKR крупнее в 8,6× (159,92 млрд $ vs 18,56 млрд $). Если ориентироваться на P/E, IBKR выглядит привлекательнее: 35,49 против 37,65. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. ROE IBKR — 20,51%, у CRCL — 13,58%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. CRCL удерживает чистую маржу на уровне 15,53%, опережая IBKR (10,14%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: IBKR обеспечивает 0,36% годовой доходности, CRCL реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. CRCL набирает 62 из 100 по техническому скорингу, IBKR — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 24:18 — убедительное преимущество IBKR. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
CRCL
Circle Internet Group
CRCLNYSE
$69,44-$1,72 (-2,41%)
Финансы · Брокеры и инвестбанки
Капитализация: 18,56 млрд $
ETP Rank4.9
Стоимость
3.5
Качество
6.6
Рост
5.2
Техника
4.0
Дивиденды
—
Прогнозы
8.0
Сезонность
3.0
IBKR
Interactive Brokers Group, Inc.
IBKRNASDAQ
$92,55+$2,77 (+3,08%)
Финансы · Брокеры и инвестбанки
Капитализация: 159,92 млрд $
ETP Rank5.6
Стоимость
4.1
Качество
6.6
Рост
7.3
Техника
7.0
Дивиденды
5.8
Прогнозы
7.5
Сезонность
8.0

Динамика цен

CRCLIBKR

Фундаментальный анализ

IBKR торгуется с P/E 35,49, тогда как CRCL — с P/E 37,65. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) CRCL оценён ниже: 6,55 против 13,97. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B CRCL — 5,03, у IBKR — 6,81. EV/EBITDA IBKR — 13,85, у CRCL — 34,62. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует IBKR (20,51% vs 13,58%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа CRCL — 15,53%, у IBKR — 10,14%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка IBKR значительно выше: D/E 7,69 vs 0,00 у CRCL. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

CRCLIBKR
ПоказательCRCLIBKRЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E37,6535,49
P/B5,036,81
P/S6,5513,97
PEG0,981,12
EV/EBITDA34,6213,85
Рентабельность
ROE13,58%20,51%
ROA0,58%0,46%
Валовая маржа25,69%93,34%
Операц. маржа7,81%87,09%
Чистая маржа15,53%10,14%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,007,69
Текущая ликв.1,0317 791,62
Быстрая ликв.1,0317 791,62
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,36%
Коэфф. выплат0,00%9,59%
EPS$1,82$2,51
Балансовая стоим.$14,14$49,68

Технический анализ

Техническая картина в пользу CRCL: скоринг 62/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CRCL — 56,2, IBKR — 49,2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CRCL на -0,3%, IBKR на -1,4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. IBKR выше SMA 200 (+17,3%), CRCL — ниже (-18,6%). Долгосрочный тренд в пользу IBKR. ADX: CRCL — 12,7 (нет тренда), IBKR — 10,7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета IBKR — 1,85, CRCL — 3,04. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CRCL составляет 7,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CRCLIBKR
Общая оценка
62
43
Осцилляторы
53
44
Тренд
46
50
Объём
75
50
Волатильность
53
43
ИндикаторCRCLIBKRЛидер
Осцилляторы
RSI (14)56,1949,17
Stochastic %K85,8949,61
CCI (20)188,57-7,49
MFI43,3454,47
Williams %R-14,11-50,39
MACD гистограмма1,49-0,16
Momentum (10)6,84-1,13
Тренд
ADX12,7310,65
Цена vs EMA 9+8,10%+0,71%
Цена vs EMA 20+8,27%-0,22%
Цена vs SMA 50-0,29%-1,36%
Цена vs SMA 200-18,60%+17,34%
Объём
CMF0,260,05
Volume Ratio111,0671,08
Волатильность и статистика
Beta3,041,85
ATR %7,24%3,83%
Sharpe (1г)-0,430,91
RS Rating2,0073,00
52w от хая-62,53-8,23
BB ширина18,7212,06

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CRCL генерирует 2,75 млрд $, IBKR — 10,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: CRCL — +63,90%, IBKR — +9,80%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. CRCL убыточен (чистая прибыль -69,51 млн $), тогда как IBKR генерирует прибыль (984 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): CRCL — 529,70 млн $, IBKR — 15,74 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательCRCLIBKRЛидер
Выручка2,75 млрд $10,23 млрд $
Рост выручки (г/г)+63.90%+9.80%
Чистая прибыль-69,51 млн $984 млн $
Рост прибыли (г/г)—+30.30%—
EPS (TTM)-$0,29$2,23
Операц. Cash Flow542,13 млн $15,81 млрд $
Free Cash Flow529,70 млн $15,74 млрд $

Дивиденды

IBKR выплачивает дивиденды с доходностью 0,36% годовых, тогда как CRCL дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. IBKR выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CRCL не имеет дивидендной истории.

ПоказательCRCLIBKRЛидер
Див. доходность—0,36%
Годовые дивиденды—$0,26
Коэфф. выплат—9,59%
Лет выплат013
CAGR дивидендов (5л)—-8,61%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CRCL показывает лучшую среднюю доходность в феврале (+41,76%), IBKR — в ноябре (+5,50%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CRCL — ноябрь (-32,18%), IBKR — март (-4,80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, май. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CRCL: +27,53% против +15,84%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
CRCL
-23,4
+41,8
-0,8
+0,1
+13,3
+38,7
-1,8
-21,5
+10,3
-1,6
-32,2
+4,4
IBKR
+1,1
+2,8
-4,8
+0,7
+2,7
-1,4
+1,6
+2,7
+0,6
+3,6
+5,5
+0,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Circle Internet Group или Interactive Brokers Group, Inc.?
Мультипликатор P/E у Interactive Brokers Group, Inc. ниже (35,49 vs 37,65), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — CRCL или IBKR?
Рентабельность собственного капитала (ROE): CRCL — 13,58%, IBKR — 20,51%. Преимущество у IBKR.
Какие дивиденды у Circle Internet Group и Interactive Brokers Group, Inc.?
Interactive Brokers Group, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0,36%. Circle Internet Group дивиденды не платит.
Какая компания крупнее по выручке — Circle Internet Group или Interactive Brokers Group, Inc.?
Выручка CRCL за TTM — 2,75 млрд $, IBKR — 10,23 млрд $. IBKR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — CRCL или IBKR?
Чистая маржа CRCL — 15,53%, IBKR — 10,14%. CRCL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — CRCL или IBKR?
Технический скоринг: CRCL — 62/100, IBKR — 43/100. CRCL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — CRCL или IBKR?
Однозначного ответа нет. Счёт 18:24 в пользу IBKR по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией