ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение CPT vs NNN

Тикер 1
Тикер 2
CPT15
28NNN
CPT против NNN — два эмитента индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По мультипликатору P/E NNN оценён рынком дешевле: 22,46 против 35,89 у CPT. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. NNN демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 8,70% против 7,80% у CPT. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NNN — 40,35%, CPT — 20,73%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность NNN составляет 5,28%, у CPT — 3,89%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. По технике ситуация паритетная: 38/100 и 38/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. В общем зачёте NNN уверенно лидирует со счётом 28:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.
CPT
Camden Property Trust
CPTNYSE
$110,39+$2,00 (+1,85%)
Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)
Капитализация: 11,10 млрд $
ETP Rank6.2
Стоимость
6.8
Качество
7.2
Рост
6.5
Техника
3.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
5.5
Сезонность
7.0
NNN
NNN REIT, Inc.
NNNNYSE
$46,12+$0,31 (+0,68%)
Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)
Капитализация: 8,77 млрд $
ETP Rank5.7
Стоимость
7.4
Качество
6.1
Рост
4.8
Техника
3.0
Дивиденды
7.2
Прогнозы
5.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

CPTNNN

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует NNN с P/E 22,46 (у CPT — 35,89). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) CPT оценён ниже: 6,92 против 9,14. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) NNN дешевле: 1,94 против 2,92. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CPT оценён ниже: 14,20 vs 15,68. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала NNN составляет 8,70%, что превышает показатель CPT (7,80%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности NNN впереди: 40,35% против 20,73% у CPT. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CPT — 1,28, NNN — 1,12. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NNN ниже 1 (0,66), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CPTNNN
ПоказательCPTNNNЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E35,8922,46
P/B2,921,94
P/S6,929,14
PEG0,32-6,77
EV/EBITDA14,2015,68
Рентабельность
ROE7,80%8,70%
ROA3,45%4,00%
Валовая маржа22,33%66,88%
Операц. маржа17,81%62,03%
Чистая маржа20,73%40,35%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1,281,12
Текущая ликв.45,100,66
Быстрая ликв.45,100,66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность3,89%5,28%
Коэфф. выплат175,36%117,87%
EPS$3,19$2,03
Балансовая стоим.$37,90$23,59

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 38/100 и 38/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: CPT — 39,2, NNN — 37,2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CPT на -3,9%, NNN на -2,3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: CPT — 14,9 (нет тренда), NNN — 21,6 (слабый тренд). Волатильность: бета NNN — -0,07, CPT — 0,10. Оба значения в приемлемом диапазоне.

CPTNNN
Общая оценка
38
38
Осцилляторы
42
47
Тренд
39
42
Объём
44
38
Волатильность
58
50
ИндикаторCPTNNNЛидер
Осцилляторы
RSI (14)39,2037,19
Stochastic %K10,5711,53
CCI (20)-161,05-136,74
MFI40,9648,51
Williams %R-89,43-88,47
MACD гистограмма-0,56-0,41
Momentum (10)-7,99-3,04
Тренд
ADX14,9121,61
Цена vs EMA 9-1,74%-1,78%
Цена vs EMA 20-2,80%-2,96%
Цена vs SMA 50-3,87%-2,34%
Цена vs SMA 200+1,45%+4,94%
Объём
CMF0,01-0,01
Volume Ratio70,7577,97
Волатильность и статистика
Beta0,10-0,07
ATR %1,97%1,86%
Sharpe (1г)0,010,36
RS Rating39,0045,00
52w от хая-9,54-8,36
BB ширина7,3010,73

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CPT генерирует 1,57 млрд $, NNN — 926,21 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: NNN — +6,60%, CPT — +1,90%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: CPT — 384,46 млн $, NNN — 389,78 млн $. NNN генерирует больше чистой прибыли. FCF: CPT генерирует 386,22 млн $, NNN — 667,13 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательCPTNNNЛидер
Выручка1,57 млрд $926,21 млн $
Рост выручки (г/г)+1.90%+6.60%
Чистая прибыль384,46 млн $389,78 млн $
Рост прибыли (г/г)+135.40%-1.80%
EPS (TTM)$3,54$2,07
Операц. Cash Flow826,62 млн $667,13 млн $
Free Cash Flow386,22 млн $667,13 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CPT платит 3,89%, NNN — 5,28%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CPT платит дивиденды 13 лет подряд, NNN — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CPT — 175,36%, NNN — 117,87%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательCPTNNNЛидер
Див. доходность3,89%5,28%
Годовые дивиденды$2,12$1,82
Коэфф. выплат175,36%117,87%
Лет выплат1313
CAGR дивидендов (5л)-8,58%-2,82%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CPT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3,53%), NNN — в июне (+3,05%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CPT — сентябрь (-3,19%), для NNN — сентябрь (-3,12%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CPT: +7,03% против +3,62%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
CPT
+1,5
-0,2
-2,0
+2,5
+1,8
+1,7
+1,0
+1,2
-3,2
-1,6
+3,5
+0,7
NNN
+0,8
+1,3
-2,4
-0,5
+0,5
+3,0
+1,4
-0,3
-3,1
-1,8
+3,0
+1,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Camden Property Trust или NNN REIT, Inc.?
Мультипликатор P/E у NNN REIT, Inc. ниже (22,46 vs 35,89), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — CPT или NNN?
ROE CPT — 7,80%, NNN — 8,70%. NNN демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Camden Property Trust и NNN REIT, Inc.?
Обе компании платят дивиденды. Доходность CPT — 3,89%, NNN — 5,28%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Camden Property Trust или NNN REIT, Inc.?
По объёму выручки: CPT — 1,57 млрд $, NNN — 926,21 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — CPT или NNN?
Чистая маржа CPT — 20,73%, NNN — 40,35%. NNN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — CPT или NNN?
Технический скоринг: CPT — 38/100, NNN — 38/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — CPT или NNN?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 49 метрик CPT выигрывает 15, NNN — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией