Сравнение CPT vs HR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у HR отрицательный (-35.34) — компания генерирует убытки. CPT прибылен, P/E составляет 28.71. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) HR дешевле: 1.60 против 2.77. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CPT оценён ниже: 12.83 vs 21.21. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. HR работает в убыток — ROE -4.34%, тогда как CPT показывает рентабельность 8.86%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа HR (-17.34%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CPT — 1.06, HR — 0.98. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности CPT ниже 1 (0.11), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CPT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 28.71 | -35.34 | |
| P/B | 2.77 | 1.60 | |
| P/S | 6.79 | 6.19 | |
| PEG | 0.13 | -0.59 | |
| EV/EBITDA | 12.83 | 21.21 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.86% | -4.34% | |
| ROA | 4.28% | -2.20% | |
| Валовая маржа | 42.29% | -8.58% | |
| Операц. маржа | 18.36% | 9.31% | |
| Чистая маржа | 24.66% | -17.34% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.06 | 0.98 | |
| Текущая ликв. | 0.11 | 0.99 | |
| Быстрая ликв. | 0.11 | 0.99 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.96% | 4.69% | |
| Коэфф. выплат | 148.39% | -179.88% | |
| EPS | $3.70 | $-0.58 | |
| Балансовая стоим. | $39.16 | $12.93 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу HR: скоринг 73/100 vs 58/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CPT — 59.7, HR — 70.4. CPT в зоне нейтральная зона, а HR — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: CPT на 4.3%, HR на 10.2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CPT — 12.1 (нет тренда), HR — 36.3 (выраженный тренд). HR демонстрирует выраженный тренд, а CPT — нет. Волатильность: бета HR — 0.25, CPT — 0.32. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | CPT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.70 | 70.39 | |
| Stochastic %K | 79.12 | 92.92 | |
| CCI (20) | 131.14 | 71.74 | |
| MFI | 56.45 | 75.41 | |
| Williams %R | -20.88 | -7.08 | |
| MACD гистограмма | 0.04 | 0.01 | |
| Momentum (10) | 1.48 | 0.23 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.07 | 36.29 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.45% | +0.81% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.04% | +3.33% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.28% | +10.16% | |
| Цена vs SMA 200 | +0.95% | +14.22% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.10 | 0.24 | |
| Volume Ratio | 95.67 | 60.26 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.32 | 0.25 | |
| ATR % | 1.89% | 1.87% | |
| Sharpe (1г) | -0.76 | 1.37 | |
| RS Rating | 31.00 | 73.00 | |
| 52w от хая | -10.93 | -1.09 | |
| BB ширина | 4.87 | 15.35 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CPT генерирует 1,57 млрд $, HR — 1,18 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. HR убыточен (чистая прибыль -246,07 млн $), тогда как CPT генерирует прибыль (384,46 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CPT генерирует 386,22 млн $, HR — 126,94 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CPT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,57 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 384,46 млн $ | -246,07 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.54 | $-0.71 | |
| Операц. Cash Flow | 826,62 млн $ | 457,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 386,22 млн $ | 126,94 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CPT платит 3.96%, HR — 4.69%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CPT платит дивиденды 13 лет подряд, HR — 9. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | CPT | HR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.96% | 4.69% | |
| Годовые дивиденды | $1.06 | $0.48 | |
| Коэфф. выплат | 148.39% | -179.88% | |
| Лет выплат | 13.00% | 9.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -20.41% | -28.08% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CPT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3.53%), HR — в январе (+2.72%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CPT — сентябрь (-3.19%), для HR — февраль (-3.66%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Camden Property Trust или Healthcare Realty Trust Incorporated?
У кого выше рентабельность — CPT или HR?
Какие дивиденды у Camden Property Trust и Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Camden Property Trust или Healthcare Realty Trust Incorporated?
Какая акция лучше по технике — CPT или HR?
Что лучше купить — CPT или HR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией