Сравнение CPAY vs VRNS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность VRNS (P/E -27.62) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. CPAY показывает P/E 20.12. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. ROE VRNS отрицательный (-26.10%), что говорит об убыточности. CPAY генерирует прибыль с ROE 30.57%. По этому критерию преимущество однозначно. VRNS убыточен — чистая маржа -19.75%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CPAY — 2.95, у VRNS — 1.13. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности CPAY ниже 1 (0.98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CPAY | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.12 | -27.62 | |
| P/B | 6.74 | 7.94 | |
| P/S | 4.79 | 5.53 | |
| PEG | 1.23 | 0.88 | |
| EV/EBITDA | 9.85 | -31.25 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.57% | -26.10% | |
| ROA | 4.41% | -7.98% | |
| Валовая маржа | 72.79% | 78.11% | |
| Операц. маржа | 42.99% | -22.30% | |
| Чистая маржа | 24.60% | -19.75% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.95 | 1.13 | |
| Текущая ликв. | 0.98 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.98 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $17.42 | $-1.13 | |
| Балансовая стоим. | $57.20 | $3.92 | |
Технический анализ
CPAY набирает 72 из 100 по техническому скорингу, VRNS — 61 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CPAY — 62.9 (нейтральная зона), VRNS — 73.7 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. CPAY и VRNS находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.9% и +25.6% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CPAY выше SMA 200 (+12.5%), VRNS — ниже (-17.3%). Долгосрочный тренд в пользу CPAY. ADX: CPAY — 19.7 (нет тренда), VRNS — 30.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VRNS стабильнее (0.93 vs 1.25). Дневная волатильность (ATR%) VRNS составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CPAY | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 62.92 | 73.69 | |
| Stochastic %K | 86.71 | 99.16 | |
| CCI (20) | 106.29 | 175.63 | |
| MFI | 56.51 | 71.93 | |
| Williams %R | -13.29 | -0.84 | |
| MACD гистограмма | 2.67 | 0.23 | |
| Momentum (10) | 41.71 | 3.49 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.71 | 30.84 | |
| Цена vs EMA 9 | +2.48% | +8.15% | |
| Цена vs EMA 20 | +5.28% | +13.24% | |
| Цена vs SMA 50 | +10.95% | +25.61% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.51% | -17.34% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 84.03 | 83.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.25 | 0.93 | |
| ATR % | 3.57% | 4.74% | |
| Sharpe (1г) | 0.21 | -0.25 | |
| RS Rating | 41.00 | 12.00 | |
| 52w от хая | -4.01 | -51.33 | |
| BB ширина | 20.96 | 24.74 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CPAY — 4,53 млрд $, VRNS — 623,53 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: CPAY зарабатывает 1,07 млрд $, а VRNS фиксирует убыток (-129,32 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): CPAY — 1,30 млрд $, VRNS — 134,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CPAY | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,53 млрд $ | 623,53 млн $ | |
| Чистая прибыль | 1,07 млрд $ | -129,32 млн $ | |
| EPS (TTM) | $15.25 | $-1.13 | |
| Операц. Cash Flow | 1,50 млрд $ | 147,43 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,30 млрд $ | 134,80 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | CPAY | VRNS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CPAY — апреле (+4.34%), для VRNS — августе (+8.60%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: CPAY — октябрь (-2.76%), VRNS — октябрь (-3.14%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у VRNS: +24.33% против +9.81%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Corpay, Inc. или Varonis Systems, Inc.?
У кого выше рентабельность — CPAY или VRNS?
Какие дивиденды у Corpay, Inc. и Varonis Systems, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Corpay, Inc. или Varonis Systems, Inc.?
Какая акция лучше по технике — CPAY или VRNS?
Что лучше купить — CPAY или VRNS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией