Сравнение CPAY vs DOX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, DOX выглядит привлекательнее: 12.27 против 20.12. Премия к оценке CPAY может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу DOX: 1.46 vs 4.79 у CPAY. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B DOX — 1.98, у CPAY — 6.74. EV/EBITDA DOX — 7.97, у CPAY — 9.85. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CPAY — 30.57%, у DOX — 15.91%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CPAY удерживает чистую маржу на уровне 24.60%, опережая DOX (11.82%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка CPAY значительно выше: D/E 2.95 vs 0.32 у DOX. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности DOX ниже 1 (0.98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CPAY | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 20.12 | 12.27 | |
| P/B | 6.74 | 1.98 | |
| P/S | 4.79 | 1.46 | |
| PEG | 1.23 | 2.16 | |
| EV/EBITDA | 9.85 | 7.97 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.57% | 15.91% | |
| ROA | 4.41% | 8.59% | |
| Валовая маржа | 72.79% | 37.33% | |
| Операц. маржа | 42.99% | 17.47% | |
| Чистая маржа | 24.60% | 11.82% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.95 | 0.32 | |
| Текущая ликв. | 0.98 | 0.98 | |
| Быстрая ликв. | 0.98 | 0.98 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 3.43% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 42.17% | |
| EPS | $17.42 | $5.10 | |
| Балансовая стоим. | $57.20 | $31.97 | |
Технический анализ
По техническому скорингу CPAY сильнее: 75/100 против 22/100 у DOX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CPAY составляет 65.2 (нейтральная зона), у DOX — 45.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CPAY торгуется выше SMA 50 (12.0%), тогда как DOX ниже этой средней (-3.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CPAY выше SMA 200 (+13.5%), DOX — ниже (-18.0%). Долгосрочный тренд в пользу CPAY. ADX: CPAY — 19.5 (нет тренда), DOX — 21.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. DOX менее волатилен — бета 0.56 против 1.25 у CPAY. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CPAY составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CPAY | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 65.21 | 45.27 | |
| Stochastic %K | 92.05 | 49.68 | |
| CCI (20) | 109.78 | -82.64 | |
| MFI | 55.06 | 45.14 | |
| Williams %R | -7.95 | -50.32 | |
| MACD гистограмма | 2.87 | -0.08 | |
| Momentum (10) | 45.05 | -1.34 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.46 | 21.44 | |
| Цена vs EMA 9 | +4.02% | +0.37% | |
| Цена vs EMA 20 | +6.79% | -1.05% | |
| Цена vs SMA 50 | +12.04% | -3.30% | |
| Цена vs SMA 200 | +13.54% | -18.03% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 86.58 | 89.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.25 | 0.56 | |
| ATR % | 3.59% | 3.10% | |
| Sharpe (1г) | 0.13 | -1.61 | |
| RS Rating | 41.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -3.18 | -34.37 | |
| BB ширина | 20.18 | 9.81 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CPAY — 4,53 млрд $, DOX — 4,53 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CPAY — 1,07 млрд $, DOX — 564,70 млн $. CPAY генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CPAY — 1,30 млрд $, DOX — 645,14 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CPAY | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,53 млрд $ | 4,53 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,07 млрд $ | 564,70 млн $ | |
| EPS (TTM) | $15.25 | $5.08 | |
| Операц. Cash Flow | 1,50 млрд $ | 749,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,30 млрд $ | 645,14 млн $ |
Дивиденды
DOX выплачивает дивиденды с доходностью 3.43% годовых, тогда как CPAY дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. DOX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CPAY не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CPAY | DOX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 3.43% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.14 | |
| Коэфф. выплат | — | 42.17% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -4.60% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CPAY приходится на апреле (+4.34%), а DOX — на мае (+2.43%). Наименее удачные месяцы: CPAY — октябрь (-2.76%), DOX — сентябрь (-2.47%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CPAY: +9.81% против +1.46%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Corpay, Inc. или Amdocs Limited?
У кого выше рентабельность — CPAY или DOX?
Какие дивиденды у Corpay, Inc. и Amdocs Limited?
Какая компания крупнее по выручке — Corpay, Inc. или Amdocs Limited?
У кого выше маржинальность — CPAY или DOX?
Какая акция лучше по технике — CPAY или DOX?
Что лучше купить — CPAY или DOX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией