Сравнение COTY vs KMB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
COTY имеет отрицательный P/E (-4,44), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — KMB прибылен с P/E 18,83. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) COTY оценён ниже: 0,42 против 2,22. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) COTY дешевле: 0,78 против 21,04. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA KMB оценён ниже: 13,86 vs 56,79. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE COTY отрицательный (-15,12%), что говорит об убыточности. KMB генерирует прибыль с ROE 122,57%. По этому критерию преимущество однозначно. COTY убыточен — чистая маржа -9,20%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: COTY — 1,15, KMB — 3,72. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности COTY ниже 1 (0,82), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | COTY | KMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -4,44 | 18,83 | |
| P/B | 0,78 | 21,04 | |
| P/S | 0,42 | 2,22 | |
| PEG | 0,13 | -0,98 | |
| EV/EBITDA | 56,79 | 13,86 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -15,12% | 122,57% | |
| ROA | -5,21% | 10,54% | |
| Валовая маржа | 60,66% | 36,69% | |
| Операц. маржа | 6,00% | 12,38% | |
| Чистая маржа | -9,20% | 11,80% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,15 | 3,72 | |
| Текущая ликв. | 0,82 | 0,91 | |
| Быстрая ликв. | 0,49 | 0,69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 4,59% | |
| Коэфф. выплат | -2,50% | 85,88% | |
| EPS | -$0,61 | $5,88 | |
| Балансовая стоим. | $3,82 | $5,70 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 68/100 и 73/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: COTY — 57,4, KMB — 53,9. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: COTY на 17,2%, KMB на 3,2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: COTY — 27,3 (выраженный тренд), KMB — 19,5 (нет тренда). Волатильность: бета KMB — 0,02, COTY — 0,75. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) COTY составляет 4,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | COTY | KMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,44 | 53,85 | |
| Stochastic %K | 34,92 | 50,82 | |
| CCI (20) | 31,52 | 45,72 | |
| MFI | 69,81 | 48,37 | |
| Williams %R | -65,08 | -49,18 | |
| MACD гистограмма | -0,02 | -0,29 | |
| Momentum (10) | 0,06 | 0,51 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,27 | 19,49 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,98% | +0,98% | |
| Цена vs EMA 20 | +2,14% | +1,09% | |
| Цена vs SMA 50 | +17,18% | +3,16% | |
| Цена vs SMA 200 | +2,76% | +6,98% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,18 | 0,20 | |
| Volume Ratio | 52,15 | 51,36 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,75 | 0,02 | |
| ATR % | 4,69% | 2,79% | |
| Sharpe (1г) | -0,98 | -0,83 | |
| RS Rating | 5,00 | 16,00 | |
| 52w от хая | -45,87 | -19,47 | |
| BB ширина | 11,04 | 6,40 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: COTY генерирует 5,89 млрд $, KMB — 17,22 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: COTY — -3,70%, KMB — -14,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: KMB зарабатывает 2,02 млрд $, а COTY фиксирует убыток (-367,90 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: COTY генерирует 277,60 млн $, KMB — 1,64 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | COTY | KMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,89 млрд $ | 17,22 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -3.70% | -14.20% | |
| Чистая прибыль | -367,90 млн $ | 2,02 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -20.60% | — |
| EPS (TTM) | -$0,44 | $6,08 | |
| Операц. Cash Flow | 492,60 млн $ | 2,78 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 277,60 млн $ | 1,64 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: KMB обеспечивает 4,59% годовой доходности, COTY реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. COTY платит дивиденды 8 лет подряд, KMB — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | COTY | KMB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 4,59% | |
| Годовые дивиденды | $0,13 | $3,84 | |
| Коэфф. выплат | -2,50% | 85,88% | |
| Лет выплат | 8 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12,94% | -3,38% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет COTY показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+13,90%), KMB — в ноябре (+4,69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для COTY — май (-9,55%), для KMB — сентябрь (-3,97%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, май, июль, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Coty Inc. или Kimberly-Clark Corporation?
У кого выше рентабельность — COTY или KMB?
Какие дивиденды у Coty Inc. и Kimberly-Clark Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Coty Inc. или Kimberly-Clark Corporation?
Какая акция лучше по технике — COTY или KMB?
Что лучше купить — COTY или KMB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией