Сравнение COST vs DG

Тикер 1

Тикер 2

COST28

15DG

Сравнение Costco Wholesale Corporation (COST) и Dollar General Corporation (DG) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Розничная торговля». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации COST крупнее в 20.1× (466,04 млрд $ vs 23,14 млрд $). DG торгуется с P/E 15.22, тогда как COST — с P/E 55.77. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует COST (28.81% vs 18.66%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа DG — 3.54%, у COST — 2.99%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По дивидендной доходности DG впереди: 2.26% годовых против 0.50% у COST. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу COST: скоринг 80/100 vs 12/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. В общем зачёте COST уверенно лидирует со счётом 28:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Costco Wholesale Corporation

COSTNASDAQ

1 050,45 $-23,56 $ (-2,19%)

Товары первой необходимости · Розничная торговля

Капитализация: 466,04 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.5

Качество

7.8

Рост

6.3

Техника

7.0

Дивиденды

7.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

6.0

Dollar General Corporation

DGNYSE

105,06 $+0,45 $ (+0,43%)

Товары первой необходимости · Розничная торговля

Капитализация: 23,14 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

9.0

Качество

4.8

Рост

8.2

Техника

4.0

Дивиденды

8.2

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

COSTDG

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу DG — P/E 15.22 vs 55.77 у COST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу DG: 0.54 vs 1.66 у COST. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B DG — 2.70, у COST — 14.86. EV/EBITDA DG — 11.57, у COST — 33.22. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE COST — 28.81%, у DG — 18.66%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. DG удерживает чистую маржу на уровне 3.54%, опережая COST (2.99%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у COST — 0.26, у DG — 1.85. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

COSTDG

Показатель	COST	DG
Мультипликаторы оценки
P/E	55.77	15.22
P/B	14.86	2.70
P/S	1.66	0.54
PEG	4.58	0.44
EV/EBITDA	33.22	11.57
Рентабельность
ROE	28.81%	18.66%
ROA	10.22%	4.88%
Валовая маржа	12.93%	30.66%
Операц. маржа	3.82%	5.16%
Чистая маржа	2.99%	3.54%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.26	1.85
Текущая ликв.	1.06	1.13
Быстрая ликв.	0.59	0.22
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.50%	2.26%
Коэфф. выплат	33.01%	34.35%
EPS	$19.26	$6.87
Балансовая стоим.	$72.27	$38.66

Технический анализ

По техническому скорингу COST сильнее: 80/100 против 12/100 у DG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у COST составляет 65.8 (нейтральная зона), у DG — 37.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. COST торгуется выше SMA 50 (6.7%), тогда как DG ниже этой средней (-11.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. COST выше SMA 200 (+12.3%), DG — ниже (-12.6%). Долгосрочный тренд в пользу COST. ADX: COST — 16.5 (нет тренда), DG — 43.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. COST менее волатилен — бета 0.08 против 0.55 у DG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) DG составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

COSTDG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	COST	DG
Осцилляторы
RSI (14)	65.80	37.63
Stochastic %K	79.80	29.15
CCI (20)	174.30	-79.77
MFI	69.88	30.51
Williams %R	-20.20	-70.85
MACD гистограмма	7.72	-0.15
Momentum (10)	78.26	-11.36
Тренд
ADX	16.46	43.83
Цена vs EMA 9	+2.03%	-0.80%
Цена vs EMA 20	+4.04%	-4.43%
Цена vs SMA 50	+6.73%	-11.03%
Цена vs SMA 200	+12.29%	-12.61%
Объём
CMF	0.19	-0.06
Volume Ratio	114.20	118.49
Волатильность и статистика
Beta	0.08	0.55
ATR %	1.94%	4.15%
Sharpe (1г)	0.01	0.53
RS Rating	49.00	57.00
52w от хая	-2.05	-33.60
BB ширина	11.01	22.40

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): COST — 275,24 млрд $, DG — 42,72 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: COST — 8,10 млрд $, DG — 1,51 млрд $. COST генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): COST — 7,84 млрд $, DG — 2,39 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	COST	DG
Выручка	275,24 млрд $	42,72 млрд $
Чистая прибыль	8,10 млрд $	1,51 млрд $
EPS (TTM)	$18.24	$6.87
Операц. Cash Flow	13,34 млрд $	3,63 млрд $
Free Cash Flow	7,84 млрд $	2,39 млрд $

Дивиденды

COST и DG — дивидендные акции. Доходность: COST — 0.50%, DG — 2.26%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: COST — 12 лет, DG — 12 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): COST — 33.01%, DG — 34.35%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	COST	DG
Див. доходность	0.50%	2.26%
Годовые дивиденды	$2.77	$1.18
Коэфф. выплат	33.01%	34.35%
Лет выплат	12.00%	12.00%
CAGR дивидендов (5л)	-2.04%	-6.14%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность COST приходится на ноябре (+5.84%), а DG — на июне (+4.75%). Наименее удачные месяцы: COST — декабрь (-1.31%), DG — август (-5.01%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у COST: +19.58% против +9.16%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

COST

+2.7

+0.7

+0.8

+1.7

+1.0

+1.8

+4.0

+2.4

-0.8

+0.7

+5.8

-1.3

-1.2

-0.6

+1.8

+3.1

+0.0

+4.8

-0.6

-5.0

-1.7

+1.7

+4.0

+3.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Costco Wholesale Corporation или Dollar General Corporation?

По P/E Dollar General Corporation оценена ниже: 15.22 против 55.77. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — COST или DG?

Рентабельность собственного капитала (ROE): COST — 28.81%, DG — 18.66%. Преимущество у COST.

Какие дивиденды у Costco Wholesale Corporation и Dollar General Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность COST — 0.50%, DG — 2.26%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Costco Wholesale Corporation или Dollar General Corporation?

Выручка COST за TTM — 275,24 млрд $, DG — 42,72 млрд $. COST генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — COST или DG?

Чистая маржа COST — 2.99%, DG — 3.54%. DG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — COST или DG?

Технический скоринг: COST — 80/100, DG — 12/100. COST имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — COST или DG?

Однозначного ответа нет. Счёт 28:15 в пользу COST по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией