Сравнение CORZ vs NTSK

Тикер 1

Тикер 2

CORZ13

22NTSK

Core Scientific, Inc. (CORZ) и Netskope, Inc. Class A Common Stock (NTSK) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации CORZ крупнее в 1.7× (7,89 млрд $ vs 4,63 млрд $). Обе компании убыточны: P/E CORZ — -6.15, NTSK — -6.82. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По ROE лидирует NTSK (342.69% vs 109.08%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Отрицательная чистая маржа CORZ (-342.93%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 87/100 и 84/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 22:13 в пользу NTSK. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Core Scientific, Inc.

CORZNASDAQ

24,82 $+1,64 $ (+7,08%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 7,89 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

3.6

Качество

5.3

Рост

2.0

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

Netskope, Inc. Class A Common Stock

NTSKNASDAQ

11,57 $-0,18 $ (-1,53%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,63 млрд $

ETP Rank3.9

Стоимость

5.8

Качество

5.8

Рост

5.2

Техника

8.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CORZNTSK

Фундаментальный анализ

Ни CORZ (P/E -6.15), ни NTSK (P/E -6.82) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) NTSK оценён ниже: 6.63 против 20.77. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. ROE NTSK — 342.69%, у CORZ — 109.08%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. Долговая нагрузка NTSK значительно выше: D/E 3.88 vs -1.57 у CORZ. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности CORZ ниже 1 (0.55), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CORZNTSK

Показатель	CORZ	NTSK
Мультипликаторы оценки
P/E	-6.15	-6.82
P/B	-5.73	23.83
P/S	20.77	6.63
PEG	0.00	0.03
EV/EBITDA	94.60	-7.95
Рентабельность
ROE	109.08%	342.69%
ROA	-39.63%	-38.33%
Валовая маржа	16.75%	68.08%
Операц. маржа	-28.89%	-92.04%
Чистая маржа	-342.93%	-95.82%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-1.57	3.88
Текущая ликв.	0.55	2.13
Быстрая ликв.	0.55	2.12
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-3.77	$-1.72
Балансовая стоим.	$-4.04	$0.49

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 87/100 и 84/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: CORZ — 65.1, NTSK — 64.2. Обе акции находятся в одной зоне. CORZ и NTSK находятся выше 50-дневной скользящей средней (+27.9% и +19.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CORZ — 20.5 (слабый тренд), NTSK — 23.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета CORZ — 2.73, NTSK — 2.86. NTSK значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CORZ составляет 5.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CORZNTSK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CORZ	NTSK
Осцилляторы
RSI (14)	65.06	64.23
Stochastic %K	93.03	98.38
CCI (20)	105.11	110.76
MFI	66.26	78.33
Williams %R	-6.97	-1.62
MACD гистограмма	-0.02	0.08
Momentum (10)	2.46	1.20
Тренд
ADX	20.49	23.79
Цена vs EMA 9	+5.34%	+4.85%
Цена vs EMA 20	+10.26%	+8.89%
Цена vs SMA 50	+27.88%	+19.22%
Цена vs SMA 200	+42.23%	—
Объём
CMF	0.26	0.28
Volume Ratio	86.37	76.92
Волатильность и статистика
Beta	2.73	2.86
ATR %	5.93%	5.55%
Sharpe (1г)	1.44	—
RS Rating	91.00	—
52w от хая	-1.39	-58.02
BB ширина	29.69	24.69

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CORZ генерирует 319,02 млн $, NTSK — 709 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CORZ — -288,62 млн $, NTSK — -679,39 млн $. CORZ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CORZ — -450,75 млн $, NTSK — 15,15 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CORZ	NTSK
Выручка	319,02 млн $	709 млн $
Чистая прибыль	-288,62 млн $	-679,39 млн $
EPS (TTM)	$-0.88	$-3.18
Операц. Cash Flow	278,25 млн $	38,07 млн $
Free Cash Flow	-450,75 млн $	15,15 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	CORZ	NTSK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CORZ показывает лучшую среднюю доходность в июне (+73.58%), NTSK — в апреле (+19.00%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CORZ — март (-14.49%), NTSK — ноябрь (-24.24%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, сентябрь, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CORZ

-5.8

+8.8

-14.5

+5.0

+41.5

+73.6

-11.3

+11.3

+27.2

+16.4

+5.5

-12.4

NTSK

-12.1

-23.4

-18.8

+19.0

+0.0

+1.1

+11.0

-24.2

-1.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Core Scientific, Inc. или Netskope, Inc. Class A Common Stock?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CORZ или NTSK?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CORZ — 109.08%, NTSK — 342.69%. Преимущество у NTSK.

Какие дивиденды у Core Scientific, Inc. и Netskope, Inc. Class A Common Stock?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Core Scientific, Inc. или Netskope, Inc. Class A Common Stock?

Выручка CORZ за TTM — 319,02 млн $, NTSK — 709 млн $. NTSK генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CORZ или NTSK?

Технический скоринг: CORZ — 87/100, NTSK — 84/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CORZ или NTSK?

Однозначного ответа нет. Счёт 13:22 в пользу NTSK по 40 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией