Сравнение COMP vs TYL

Тикер 1

Тикер 2

COMP19

20TYL

Compass, Inc. (COMP) и Tyler Technologies, Inc. (TYL) представляют одну индустрию — «Программное обеспечение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации TYL крупнее в 2.5× (13,02 млрд $ vs 5,15 млрд $). По мультипликатору P/E TYL оценён рынком дешевле: 42.93 против 431.30 у COMP (разница составляет 90.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует TYL (8.71% vs 1.11%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TYL — 13.26%, у COMP — 0.17%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. COMP набирает 51 из 100 по техническому скорингу, TYL — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:20 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Compass, Inc.

COMPNYSE

8,47 $+0,13 $ (+1,56%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,15 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

4.9

Качество

3.7

Рост

4.8

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

7.0

Tyler Technologies, Inc.

TYLNYSE

308,74 $-8,52 $ (-2,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 13,02 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

8.0

Качество

5.4

Рост

7.2

Техника

1.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

COMPTYL

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TYL с P/E 42.93 (у COMP — 431.30). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) COMP оценён ниже: 0.61 против 5.62. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B COMP — 2.17, у TYL — 3.81. EV/EBITDA TYL — 25.60, у COMP — 97.40. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TYL — 8.71%, у COMP — 1.11%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TYL удерживает чистую маржу на уровне 13.26%, опережая COMP (0.17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у COMP — 1.39, у TYL — 0.01. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности COMP ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

COMPTYL

Показатель	COMP	TYL
Мультипликаторы оценки
P/E	431.30	42.93
P/B	2.17	3.81
P/S	0.61	5.62
PEG	2.65	5.10
EV/EBITDA	97.40	25.60
Рентабельность
ROE	1.11%	8.71%
ROA	0.17%	6.58%
Валовая маржа	12.36%	45.57%
Операц. маржа	-1.82%	15.47%
Чистая маржа	0.17%	13.26%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.39	0.01
Текущая ликв.	0.84	1.00
Быстрая ликв.	0.84	1.00
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.02	$7.39
Балансовая стоим.	$3.85	$83.28

Технический анализ

Техническая картина в пользу COMP: скоринг 51/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: COMP — 54.1, TYL — 45.2. Обе акции находятся в одной зоне. COMP торгуется выше SMA 50 (7.1%), тогда как TYL ниже этой средней (-4.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: COMP — 18.1 (нет тренда), TYL — 13.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TYL — 0.29, COMP — 2.08. COMP значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) COMP составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

COMPTYL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	COMP	TYL
Осцилляторы
RSI (14)	54.15	45.18
Stochastic %K	51.55	35.70
CCI (20)	3.24	-59.07
MFI	48.35	28.71
Williams %R	-48.45	-64.30
MACD гистограмма	-0.01	-0.04
Momentum (10)	-0.90	-3.39
Тренд
ADX	18.05	13.82
Цена vs EMA 9	+3.71%	+0.07%
Цена vs EMA 20	+4.33%	-1.63%
Цена vs SMA 50	+7.12%	-4.91%
Цена vs SMA 200	-9.71%	-28.07%
Объём
CMF	-0.17	-0.16
Volume Ratio	119.01	71.23
Волатильность и статистика
Beta	2.08	0.29
ATR %	6.49%	4.20%
Sharpe (1г)	0.73	-1.80
RS Rating	65.00	7.00
52w от хая	-40.24	-48.94
BB ширина	27.22	17.84

Финансовая отчётность

По объёму выручки: COMP генерирует 6,96 млрд $, TYL — 2,33 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. COMP убыточен (чистая прибыль -58,50 млн $), тогда как TYL генерирует прибыль (315,60 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): COMP — 203,30 млн $, TYL — 637,53 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	COMP	TYL
Выручка	6,96 млрд $	2,33 млрд $
Чистая прибыль	-58,50 млн $	315,60 млн $
EPS (TTM)	$-0.10	$7.32
Операц. Cash Flow	216,70 млн $	653,54 млн $
Free Cash Flow	203,30 млн $	637,53 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. TYL выплачивает дивиденды 4 лет подряд, тогда как COMP не имеет дивидендной истории.

Показатель	COMP	TYL
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$0.02
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	4.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет COMP показывает лучшую среднюю доходность в январе (+22.47%), TYL — в июле (+4.31%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: COMP — апрель (-13.27%), TYL — февраль (-2.27%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у COMP: +16.88% против +11.42%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

COMP

+22.5

-3.9

-4.3

-13.3

+5.9

-7.8

+13.9

+3.5

-9.2

-3.2

+9.9

+2.8

TYL

-0.0

-2.3

-0.9

+4.2

+2.8

+2.6

+4.3

-0.1

-1.3

+0.0

+3.3

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Compass, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?

Мультипликатор P/E у Tyler Technologies, Inc. ниже (42.93 vs 431.30), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — COMP или TYL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): COMP — 1.11%, TYL — 8.71%. Преимущество у TYL.

Какие дивиденды у Compass, Inc. и Tyler Technologies, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Compass, Inc. или Tyler Technologies, Inc.?

Выручка COMP за TTM — 6,96 млрд $, TYL — 2,33 млрд $. COMP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — COMP или TYL?

Чистая маржа COMP — 0.17%, TYL — 13.26%. TYL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — COMP или TYL?

Технический скоринг: COMP — 51/100, TYL — 21/100. COMP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — COMP или TYL?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:20 в пользу TYL по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией