Сравнение COLD vs KRC

Тикер 1

Тикер 2

COLD15

27KRC

Americold Realty Trust, Inc. (COLD) и Kilroy Realty Corporation (KRC) — прямые конкуренты в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. COLD имеет отрицательный P/E (-36.78), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — KRC прибылен с P/E 18.50. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. COLD работает в убыток — ROE -3.77%, тогда как KRC показывает рентабельность 4.05%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа COLD (-4.29%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. KRC предлагает более высокую дивидендную доходность (6.31% vs 6.38%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу COLD сильнее: 82/100 против 68/100 у KRC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 27:15 — убедительное преимущество KRC. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Americold Realty Trust, Inc.

COLDNYSE

14,44 $+0,03 $ (+0,21%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 4,12 млрд $

ETP Rank4.2

Стоимость

7.6

Качество

3.5

Рост

2.8

Техника

3.0

Дивиденды

9.6

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Kilroy Realty Corporation

KRCNYSE

34,14 $-0,11 $ (-0,32%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 3,97 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

9.1

Качество

5.2

Рост

5.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

COLDKRC

Фундаментальный анализ

P/E у COLD отрицательный (-36.78) — компания генерирует убытки. KRC прибылен, P/E составляет 18.50. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) COLD дешевле: 1.58 против 3.58. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B KRC — 0.77, у COLD — 1.46. KRC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA KRC — 11.12, у COLD — 22.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. COLD работает в убыток — ROE -3.77%, тогда как KRC показывает рентабельность 4.05%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа COLD (-4.29%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у COLD — 1.62, у KRC — 0.90. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности COLD ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

COLDKRC

Показатель	COLD	KRC
Мультипликаторы оценки
P/E	-36.78	18.50
P/B	1.46	0.77
P/S	1.58	3.58
PEG	0.50	1.83
EV/EBITDA	22.34	11.12
Рентабельность
ROE	-3.77%	4.05%
ROA	-1.38%	2.02%
Валовая маржа	3.62%	49.87%
Операц. маржа	3.74%	27.20%
Чистая маржа	-4.29%	19.59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.62	0.90
Текущая ликв.	0.35	1.06
Быстрая ликв.	0.35	1.06
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	6.38%	6.31%
Коэфф. выплат	-236.27%	118.46%
EPS	$-0.39	$1.85
Балансовая стоим.	$10.02	$46.66

Технический анализ

COLD набирает 82 из 100 по техническому скорингу, KRC — 68 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): COLD — 60.5 (нейтральная зона), KRC — 58.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. COLD и KRC находятся выше 50-дневной скользящей средней (+15.9% и +10.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. COLD выше SMA 200 (+12.7%), KRC — ниже (-7.2%). Долгосрочный тренд в пользу COLD. ADX: COLD — 22.4 (слабый тренд), KRC — 35.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете COLD стабильнее (0.75 vs 0.84). Значение ниже 0.8 делает COLD защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) COLD составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

COLDKRC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	COLD	KRC
Осцилляторы
RSI (14)	60.50	58.03
Stochastic %K	76.95	52.79
CCI (20)	49.69	10.53
MFI	58.92	62.33
Williams %R	-23.05	-47.21
MACD гистограмма	0.05	-0.16
Momentum (10)	1.71	-0.84
Тренд
ADX	22.38	35.29
Цена vs EMA 9	+1.36%	+0.37%
Цена vs EMA 20	+5.37%	+2.22%
Цена vs SMA 50	+15.95%	+10.53%
Цена vs SMA 200	+12.65%	-7.24%
Объём
CMF	0.16	0.17
Volume Ratio	52.15	98.82
Волатильность и статистика
Beta	0.75	0.84
ATR %	3.81%	3.02%
Sharpe (1г)	-0.37	0.12
RS Rating	21.00	44.00
52w от хая	-20.47	-23.94
BB ширина	35.14	11.55

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): COLD — 2,60 млрд $, KRC — 1,11 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. COLD убыточен (чистая прибыль -114,55 млн $), тогда как KRC генерирует прибыль (276,10 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): COLD — -217,20 млн $, KRC — -121,65 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	COLD	KRC
Выручка	2,60 млрд $	1,11 млрд $
Чистая прибыль	-114,55 млн $	276,10 млн $
EPS (TTM)	$-0.40	$2.32
Операц. Cash Flow	359,64 млн $	566,31 млн $
Free Cash Flow	-217,20 млн $	-121,65 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность COLD — 6.38%, KRC — 6.31%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: COLD — 9 лет, KRC — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	COLD	KRC
Див. доходность	6.38%	6.31%
Годовые дивиденды	$0.23	$0.54
Коэфф. выплат	-236.27%	118.46%
Лет выплат	9.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-23.54%	-23.34%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для COLD — июле (+3.92%), для KRC — ноябре (+5.28%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: COLD — сентябрь (-8.78%), KRC — сентябрь (-2.59%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у COLD: +0.76% против +0.37%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

COLD

+0.6

-2.9

+0.4

+0.1

+3.6

+2.8

+3.9

-0.4

-8.8

-1.4

+1.5

+1.3

KRC

-1.6

-0.9

-1.6

+0.3

-1.8

+0.2

+4.5

+1.2

-2.6

-0.3

+5.3

-2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Americold Realty Trust, Inc. или Kilroy Realty Corporation?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — COLD или KRC?

Рентабельность собственного капитала (ROE): COLD — -3.77%, KRC — 4.05%. Преимущество у KRC.

Какие дивиденды у Americold Realty Trust, Inc. и Kilroy Realty Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность COLD — 6.38%, KRC — 6.31%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Americold Realty Trust, Inc. или Kilroy Realty Corporation?

Выручка COLD за TTM — 2,60 млрд $, KRC — 1,11 млрд $. COLD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — COLD или KRC?

Технический скоринг: COLD — 82/100, KRC — 68/100. COLD имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — COLD или KRC?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:27 в пользу KRC по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией