Сравнение COLD vs HIW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
COLD имеет отрицательный P/E (-36.78), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — HIW прибылен с P/E 29.97. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) COLD оценён ниже: 1.58 против 3.42. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA HIW — 12.19, у COLD — 22.34. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. COLD работает в убыток — ROE -3.77%, тогда как HIW показывает рентабельность 3.94%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа COLD (-4.29%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у COLD — 1.62, у HIW — 1.56. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности COLD ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | COLD | HIW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -36.78 | 29.97 | |
| P/B | 1.46 | 1.18 | |
| P/S | 1.58 | 3.42 | |
| PEG | 0.50 | -0.63 | |
| EV/EBITDA | 22.34 | 12.19 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -3.77% | 3.94% | |
| ROA | -1.38% | 1.42% | |
| Валовая маржа | 3.62% | 67.37% | |
| Операц. маржа | 3.74% | 25.61% | |
| Чистая маржа | -4.29% | 11.40% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.62 | 1.56 | |
| Текущая ликв. | 0.35 | 1.73 | |
| Быстрая ликв. | 0.35 | 1.73 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 6.38% | 7.86% | |
| Коэфф. выплат | -236.27% | 235.54% | |
| EPS | $-0.39 | $0.85 | |
| Балансовая стоим. | $10.02 | $23.76 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу COLD: скоринг 82/100 vs 61/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: COLD — 60.5, HIW — 58.2. Обе акции находятся в одной зоне. COLD и HIW находятся выше 50-дневной скользящей средней (+15.9% и +9.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. COLD выше SMA 200 (+12.7%), HIW — ниже (-4.6%). Долгосрочный тренд в пользу COLD. ADX: COLD — 22.4 (слабый тренд), HIW — 35.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета COLD — 0.75, HIW — 0.80. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) COLD составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | COLD | HIW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60.50 | 58.23 | |
| Stochastic %K | 76.95 | 46.84 | |
| CCI (20) | 49.69 | 30.42 | |
| MFI | 58.92 | 57.79 | |
| Williams %R | -23.05 | -53.16 | |
| MACD гистограмма | 0.05 | -0.07 | |
| Momentum (10) | 1.71 | -0.36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.38 | 35.48 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.36% | -0.02% | |
| Цена vs EMA 20 | +5.37% | +1.95% | |
| Цена vs SMA 50 | +15.95% | +9.81% | |
| Цена vs SMA 200 | +12.65% | -4.61% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.16 | 0.01 | |
| Volume Ratio | 52.15 | 68.04 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.75 | 0.80 | |
| ATR % | 3.81% | 2.62% | |
| Sharpe (1г) | -0.37 | -0.66 | |
| RS Rating | 21.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -20.47 | -22.28 | |
| BB ширина | 35.14 | 12.12 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: COLD генерирует 2,60 млрд $, HIW — 806,11 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. COLD убыточен (чистая прибыль -114,55 млн $), тогда как HIW генерирует прибыль (159,61 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): COLD — -217,20 млн $, HIW — 166,56 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | COLD | HIW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,60 млрд $ | 806,11 млн $ | |
| Чистая прибыль | -114,55 млн $ | 159,61 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-0.40 | $1.45 | |
| Операц. Cash Flow | 359,64 млн $ | 367,31 млн $ | |
| Free Cash Flow | -217,20 млн $ | 166,56 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: COLD платит 6.38%, HIW — 7.86%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: COLD — 9 лет, HIW — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | COLD | HIW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 6.38% | 7.86% | |
| Годовые дивиденды | $0.23 | $1.00 | |
| Коэфф. выплат | -236.27% | 235.54% | |
| Лет выплат | 9.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -23.54% | -12.59% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет COLD показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3.92%), HIW — в июле (+3.20%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: COLD — сентябрь (-8.78%), HIW — октябрь (-3.90%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, август, сентябрь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Americold Realty Trust, Inc. или Highwoods Properties, Inc.?
У кого выше рентабельность — COLD или HIW?
Какие дивиденды у Americold Realty Trust, Inc. и Highwoods Properties, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Americold Realty Trust, Inc. или Highwoods Properties, Inc.?
Какая акция лучше по технике — COLD или HIW?
Что лучше купить — COLD или HIW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией