Сравнение COHR vs GRMN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E GRMN оценён рынком дешевле: 26.35 против 118.86 у COHR (разница составляет 77.8%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу GRMN: 6.14 vs 8.61 у COHR. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA GRMN — 19.32, у COHR — 51.25. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GRMN — 19.93%, у COHR — 5.26%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. GRMN удерживает чистую маржу на уровне 23.26%, опережая COHR (7.10%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у COHR — 0.32, у GRMN — 0.02. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | COHR | GRMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 118.86 | 26.35 | |
| P/B | 5.22 | 4.94 | |
| P/S | 8.61 | 6.14 | |
| PEG | -0.20 | 1.47 | |
| EV/EBITDA | 51.25 | 19.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.26% | 19.93% | |
| ROA | 2.71% | 15.85% | |
| Валовая маржа | 36.99% | 59.14% | |
| Операц. маржа | 10.28% | 26.46% | |
| Чистая маржа | 7.10% | 23.26% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.32 | 0.02 | |
| Текущая ликв. | 3.05 | 4.36 | |
| Быстрая ликв. | 2.04 | 3.02 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.52% | |
| Коэфф. выплат | 7.31% | 39.91% | |
| EPS | $3.02 | $9.01 | |
| Балансовая стоим. | $70.84 | $48.12 | |
Технический анализ
По техническому скорингу COHR сильнее: 76/100 против 34/100 у GRMN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у COHR составляет 55.2 (нейтральная зона), у GRMN — 46.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. COHR торгуется выше SMA 50 (17.7%), тогда как GRMN ниже этой средней (-2.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: COHR — 23.2 (слабый тренд), GRMN — 26.2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. GRMN менее волатилен — бета 1.25 против 2.84 у COHR. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) COHR составляет 7.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | COHR | GRMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.23 | 46.59 | |
| Stochastic %K | 48.01 | 46.80 | |
| CCI (20) | 32.40 | -66.69 | |
| MFI | 67.99 | 43.66 | |
| Williams %R | -51.99 | -53.20 | |
| MACD гистограмма | -1.52 | -1.34 | |
| Momentum (10) | 13.83 | -5.35 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.17 | 26.24 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.58% | +1.38% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.40% | -0.86% | |
| Цена vs SMA 50 | +17.70% | -2.73% | |
| Цена vs SMA 200 | +83.61% | +3.87% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.17 | -0.10 | |
| Volume Ratio | 76.16 | 142.57 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.84 | 1.25 | |
| ATR % | 7.50% | 2.92% | |
| Sharpe (1г) | 2.46 | 0.53 | |
| RS Rating | 98.00 | 56.00 | |
| 52w от хая | -13.20 | -13.09 | |
| BB ширина | 33.54 | 16.84 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): COHR — 5,81 млрд $, GRMN — 7,25 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: COHR — 49,36 млн $, GRMN — 1,66 млрд $. GRMN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): COHR — 192,76 млн $, GRMN — 1,36 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | COHR | GRMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 5,81 млрд $ | 7,25 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 49,36 млн $ | 1,66 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-0.52 | $8.65 | |
| Операц. Cash Flow | 633,60 млн $ | 1,63 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 192,76 млн $ | 1,36 млрд $ |
Дивиденды
GRMN выплачивает дивиденды с доходностью 1.52% годовых, тогда как COHR дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: COHR — 1 лет, GRMN — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): COHR — 7.31%, GRMN — 39.91%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | COHR | GRMN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.52% | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $1.05 | |
| Коэфф. выплат | 7.31% | 39.91% | |
| Лет выплат | 1.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -18.16% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность COHR приходится на ноябре (+9.99%), а GRMN — на феврале (+5.58%). Наименее удачные месяцы: COHR — март (-6.50%), GRMN — сентябрь (-1.84%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, май, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у COHR: +34.22% против +16.62%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Coherent, Inc. или Garmin Ltd.?
У кого выше рентабельность — COHR или GRMN?
Какие дивиденды у Coherent, Inc. и Garmin Ltd.?
Какая компания крупнее по выручке — Coherent, Inc. или Garmin Ltd.?
У кого выше маржинальность — COHR или GRMN?
Какая акция лучше по технике — COHR или GRMN?
Что лучше купить — COHR или GRMN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией