Сравнение CNP vs PPL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E PPL оценён рынком дешевле: 21.86 против 25.75 у CNP (разница составляет 15.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/B (цена/балансовая стоимость) PPL дешевле: 1.77 против 2.41. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PPL оценён ниже: 12.12 vs 13.57. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CNP составляет 9.59%, что превышает показатель PPL (8.32%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PPL впереди: 13.09% против 11.38% у CNP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CNP — 2.16, PPL — 1.35. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CNP | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 25.75 | 21.86 | |
| P/B | 2.41 | 1.77 | |
| P/S | 2.94 | 2.86 | |
| PEG | 2.74 | 1.02 | |
| EV/EBITDA | 13.57 | 12.12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.59% | 8.32% | |
| ROA | 2.24% | 2.63% | |
| Валовая маржа | 41.30% | 35.20% | |
| Операц. маржа | 22.51% | 23.53% | |
| Чистая маржа | 11.38% | 13.09% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.16 | 1.35 | |
| Текущая ликв. | 1.16 | 1.00 | |
| Быстрая ликв. | 1.04 | 0.88 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2.11% | 3.11% | |
| Коэфф. выплат | 54.25% | 66.12% | |
| EPS | $1.64 | $1.62 | |
| Балансовая стоим. | $17.53 | $19.98 | |
Технический анализ
По техническому скорингу CNP сильнее: 37/100 против 21/100 у PPL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CNP составляет 47.5 (нейтральная зона), у PPL — 34.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CNP на -1.4%, PPL на -6.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. CNP выше SMA 200 (+5.1%), PPL — ниже (-3.3%). Долгосрочный тренд в пользу CNP. Сила тренда по ADX: CNP — 14.5 (нет тренда), PPL — 39.9 (выраженный тренд). PPL демонстрирует выраженный тренд, а CNP — нет. CNP менее волатилен — бета -0.02 против 0.09 у PPL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | CNP | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47.47 | 34.33 | |
| Stochastic %K | 36.60 | 20.11 | |
| CCI (20) | -20.01 | -84.37 | |
| MFI | 47.29 | 25.59 | |
| Williams %R | -63.40 | -79.89 | |
| MACD гистограмма | -0.04 | -0.18 | |
| Momentum (10) | -0.09 | -1.44 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.53 | 39.92 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.04% | -0.79% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.47% | -3.02% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.39% | -6.19% | |
| Цена vs SMA 200 | +5.10% | -3.33% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.10 | -0.39 | |
| Volume Ratio | 119.13 | 73.48 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.02 | 0.09 | |
| ATR % | 1.90% | 1.95% | |
| Sharpe (1г) | 0.53 | 0.07 | |
| RS Rating | 56.00 | 42.00 | |
| 52w от хая | -5.00 | -11.63 | |
| BB ширина | 5.70 | 14.52 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CNP — 9,36 млрд $, PPL — 9,04 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CNP — 1,05 млрд $, PPL — 1,18 млрд $. PPL генерирует больше чистой прибыли. FCF: CNP генерирует -2,38 млрд $, PPL — -1,40 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CNP | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 9,36 млрд $ | 9,04 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,05 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.61 | $1.60 | |
| Операц. Cash Flow | 2,49 млрд $ | 2,63 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -2,38 млрд $ | -1,40 млрд $ |
Дивиденды
CNP и PPL — дивидендные акции. Доходность: CNP — 2.11%, PPL — 3.11%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. CNP платит дивиденды 13 лет подряд, PPL — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CNP — 54.25%, PPL — 66.12%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CNP | PPL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2.11% | 3.11% | |
| Годовые дивиденды | $0.46 | $0.57 | |
| Коэфф. выплат | 54.25% | 66.12% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6.68% | -19.25% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CNP приходится на апреле (+3.57%), а PPL — на январе (+2.48%). Слабые месяцы: для CNP — февраль (-1.64%), для PPL — февраль (-3.04%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у CNP: +11.98% против +4.24%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CenterPoint Energy, Inc. или PPL Corporation?
У кого выше рентабельность — CNP или PPL?
Какие дивиденды у CenterPoint Energy, Inc. и PPL Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — CenterPoint Energy, Inc. или PPL Corporation?
У кого выше маржинальность — CNP или PPL?
Какая акция лучше по технике — CNP или PPL?
Что лучше купить — CNP или PPL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией