Сравнение CNA vs RYAN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CNA с P/E 9.06 (у RYAN — 32.52). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) CNA оценён ниже: 0.81 против 1.35. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B CNA — 1.11, у RYAN — 6.73. EV/EBITDA CNA — 8.38, у RYAN — 9.80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE RYAN — 20.85%, у CNA — 11.94%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CNA удерживает чистую маржу на уровне 8.95%, опережая RYAN (4.17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка RYAN значительно выше: D/E 5.88 vs 0.27 у CNA. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности CNA ниже 1 (0.36), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CNA | RYAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 9.06 | 32.52 | |
| P/B | 1.11 | 6.73 | |
| P/S | 0.81 | 1.35 | |
| PEG | 0.25 | 0.30 | |
| EV/EBITDA | 8.38 | 9.80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 11.94% | 20.85% | |
| ROA | 1.94% | 1.20% | |
| Валовая маржа | 33.40% | 82.94% | |
| Операц. маржа | 10.60% | 18.13% | |
| Чистая маржа | 8.95% | 4.17% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.27 | 5.88 | |
| Текущая ликв. | 0.36 | 1.02 | |
| Быстрая ликв. | 0.36 | 1.02 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 8.73% | 1.51% | |
| Коэфф. выплат | 79.58% | 75.11% | |
| EPS | $4.91 | $1.02 | |
| Балансовая стоим. | $40.13 | $9.41 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу RYAN: скоринг 45/100 vs 26/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: CNA — 44.1, RYAN — 49.4. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CNA на -3.6%, RYAN на -3.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: CNA — 31.5 (выраженный тренд), RYAN — 24.9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета RYAN — 0.15, CNA — 0.20. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RYAN составляет 4.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CNA | RYAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 44.13 | 49.40 | |
| Stochastic %K | 30.95 | 72.76 | |
| CCI (20) | -35.49 | 33.34 | |
| MFI | 25.23 | 51.72 | |
| Williams %R | -69.05 | -27.24 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.34 | |
| Momentum (10) | 1.00 | 3.64 | |
| Тренд | |||
| ADX | 31.47 | 24.95 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.67% | +1.82% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.97% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.58% | -2.96% | |
| Цена vs SMA 200 | -5.00% | -30.78% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 69.65 | 58.79 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.20 | 0.15 | |
| ATR % | 2.37% | 4.77% | |
| Sharpe (1г) | -0.55 | -1.87 | |
| RS Rating | 34.00 | 4.00 | |
| 52w от хая | -12.40 | -54.44 | |
| BB ширина | 19.36 | 23.83 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: CNA генерирует 14,71 млрд $, RYAN — 3,05 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CNA — 1,28 млрд $, RYAN — 63,40 млн $. CNA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CNA — 2,40 млрд $, RYAN — 575,71 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CNA | RYAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,71 млрд $ | 3,05 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,28 млрд $ | 63,40 млн $ | |
| EPS (TTM) | $4.71 | $0.50 | |
| Операц. Cash Flow | 2,49 млрд $ | 643,67 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,40 млрд $ | 575,71 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: CNA платит 8.73%, RYAN — 1.51%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: CNA — 13 лет, RYAN — 3 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CNA — 79.58%, RYAN — 75.11%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CNA | RYAN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 8.73% | 1.51% | |
| Годовые дивиденды | $2.96 | $0.26 | |
| Коэфф. выплат | 79.58% | 75.11% | |
| Лет выплат | 13.00% | 3.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 5.45% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет CNA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+2.75%), RYAN — в августе (+4.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: CNA — март (-1.93%), RYAN — декабрь (-4.63%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у RYAN: +12.53% против +5.51%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CNA Financial Corporation или Ryan Specialty Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — CNA или RYAN?
Какие дивиденды у CNA Financial Corporation и Ryan Specialty Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — CNA Financial Corporation или Ryan Specialty Holdings, Inc.?
У кого выше маржинальность — CNA или RYAN?
Какая акция лучше по технике — CNA или RYAN?
Что лучше купить — CNA или RYAN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией