Сравнение CMS vs IDA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CMS торгуется с P/E 19.81, тогда как IDA — с P/E 23.47. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По P/S (цена/выручка) CMS дешевле: 2.55 против 4.40. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA CMS оценён ниже: 12.80 vs 16.20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CMS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 12.35% против 9.42% у IDA. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: IDA — 18.61%, CMS — 12.55%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CMS — 2.02, IDA — 1.10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности CMS ниже 1 (0.84), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CMS | IDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 19.81 | 23.47 | |
| P/B | 2.32 | 2.14 | |
| P/S | 2.55 | 4.40 | |
| PEG | 2.48 | 2.88 | |
| EV/EBITDA | 12.80 | 16.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.35% | 9.42% | |
| ROA | 2.75% | 3.13% | |
| Валовая маржа | 64.61% | 20.21% | |
| Операц. маржа | 19.53% | 19.94% | |
| Чистая маржа | 12.55% | 18.61% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.02 | 1.10 | |
| Текущая ликв. | 0.84 | 1.21 | |
| Быстрая ликв. | 0.66 | 1.21 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.05% | 2.47% | |
| Коэфф. выплат | 60.98% | 57.49% | |
| EPS | $3.68 | $6.03 | |
| Балансовая стоим. | $33.44 | $66.31 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 28/100 и 30/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): CMS — 41.6 (нейтральная зона), IDA — 43.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: CMS на -4.1%, IDA на -1.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. IDA выше SMA 200 (+5.6%), CMS — ниже (-0.9%). Долгосрочный тренд в пользу IDA. Сила тренда по ADX: CMS — 32.8 (выраженный тренд), IDA — 15.6 (нет тренда). CMS имеет чётко выраженный тренд, в отличие от IDA. По бете CMS стабильнее (0.06 vs 0.20). Значение ниже 0.8 делает CMS защитной акцией.
| Индикатор | CMS | IDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.56 | 43.83 | |
| Stochastic %K | 25.22 | 26.43 | |
| CCI (20) | -56.89 | -93.53 | |
| MFI | 49.13 | 37.50 | |
| Williams %R | -74.78 | -73.57 | |
| MACD гистограмма | -0.09 | -0.49 | |
| Momentum (10) | -1.10 | -2.53 | |
| Тренд | |||
| ADX | 32.77 | 15.62 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.21% | -0.56% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.53% | -1.27% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.14% | -1.31% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.87% | +5.64% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.15 | -0.14 | |
| Volume Ratio | 58.93 | 178.18 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.06 | 0.20 | |
| ATR % | 1.72% | 1.83% | |
| Sharpe (1г) | -0.15 | 0.96 | |
| RS Rating | 45.00 | 65.00 | |
| 52w от хая | -9.22 | -5.43 | |
| BB ширина | 8.47 | 6.06 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CMS — 8,54 млрд $, IDA — 1,81 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: CMS — 1,07 млрд $, IDA — 323,47 млн $. CMS генерирует больше чистой прибыли. FCF: CMS генерирует -1,59 млрд $, IDA — -577,49 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CMS | IDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,54 млрд $ | 1,81 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 1,07 млрд $ | 323,47 млн $ | |
| EPS (TTM) | $3.53 | $5.96 | |
| Операц. Cash Flow | 2,23 млрд $ | 601,84 млн $ | |
| Free Cash Flow | -1,59 млрд $ | -577,49 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CMS — 3.05%, IDA — 2.47%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CMS платит дивиденды 13 лет подряд, IDA — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CMS — 60.98%, IDA — 57.49%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CMS | IDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.05% | 2.47% | |
| Годовые дивиденды | $1.14 | $1.76 | |
| Коэфф. выплат | 60.98% | 57.49% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -8.11% | -9.38% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CMS — марте (+3.87%), для IDA — марте (+3.42%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CMS — сентябрь (-2.47%), для IDA — сентябрь (-1.49%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: июнь, август, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июль, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CMS: +9.59% против +9.21%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CMS Energy Corporation или IDACORP, Inc.?
У кого выше рентабельность — CMS или IDA?
Какие дивиденды у CMS Energy Corporation и IDACORP, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — CMS Energy Corporation или IDACORP, Inc.?
У кого выше маржинальность — CMS или IDA?
Какая акция лучше по технике — CMS или IDA?
Что лучше купить — CMS или IDA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией