Сравнение CMI vs TKR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TKR торгуется с P/E 26.45, тогда как CMI — с P/E 34.66. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу TKR: 1.74 vs 2.73 у CMI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TKR — 2.54, у CMI — 7.50. EV/EBITDA TKR — 13.00, у CMI — 20.39. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CMI — 22.02%, у TKR — 9.77%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. CMI удерживает чистую маржу на уровне 7.89%, опережая TKR (6.60%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CMI — 0.67, у TKR — 0.69. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | CMI | TKR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 34.66 | 26.45 | |
| P/B | 7.50 | 2.54 | |
| P/S | 2.73 | 1.74 | |
| PEG | -8.06 | -4.76 | |
| EV/EBITDA | 20.39 | 13.00 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 22.02% | 9.77% | |
| ROA | 7.76% | 4.48% | |
| Валовая маржа | 25.39% | 28.42% | |
| Операц. маржа | 11.24% | 12.75% | |
| Чистая маржа | 7.89% | 6.60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.67 | 0.69 | |
| Текущая ликв. | 1.71 | 2.88 | |
| Быстрая ликв. | 1.11 | 1.55 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.17% | 1.20% | |
| Коэфф. выплат | 40.40% | 31.95% | |
| EPS | $19.33 | $4.43 | |
| Балансовая стоим. | $96.69 | $48.40 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 58/100 и 62/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у CMI составляет 52.7 (нейтральная зона), у TKR — 58.4 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. CMI и TKR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9.3% и +12.1% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: CMI — 29.6 (выраженный тренд), TKR — 22.3 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. TKR менее волатилен — бета 1.60 против 1.61 у CMI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TKR составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CMI | TKR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.70 | 58.37 | |
| Stochastic %K | 31.42 | 64.41 | |
| CCI (20) | -31.52 | 48.62 | |
| MFI | 48.75 | 54.60 | |
| Williams %R | -68.58 | -35.59 | |
| MACD гистограмма | -5.83 | -0.42 | |
| Momentum (10) | -45.89 | -2.50 | |
| Тренд | |||
| ADX | 29.57 | 22.26 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.77% | +4.37% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.12% | +5.86% | |
| Цена vs SMA 50 | +9.28% | +12.13% | |
| Цена vs SMA 200 | +29.89% | +31.84% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | -0.02 | |
| Volume Ratio | 58.30 | 227.30 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.61 | 1.60 | |
| ATR % | 3.21% | 3.58% | |
| Sharpe (1г) | 2.23 | 1.47 | |
| RS Rating | 89.00 | 78.00 | |
| 52w от хая | -6.71 | -3.83 | |
| BB ширина | 13.69 | 15.86 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CMI — 33,67 млрд $, TKR — 4,58 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CMI — 2,84 млрд $, TKR — 288,40 млн $. CMI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): CMI — 2,39 млрд $, TKR — 406,10 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | CMI | TKR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 33,67 млрд $ | 4,58 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 2,84 млрд $ | 288,40 млн $ | |
| EPS (TTM) | $20.62 | $4.13 | |
| Операц. Cash Flow | 3,62 млрд $ | 554,30 млн $ | |
| Free Cash Flow | 2,39 млрд $ | 406,10 млн $ |
Дивиденды
CMI и TKR — дивидендные акции. Доходность: CMI — 1.17%, TKR — 1.20%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: CMI — 13 лет, TKR — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CMI — 40.40%, TKR — 31.95%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CMI | TKR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.17% | 1.20% | |
| Годовые дивиденды | $4.00 | $0.71 | |
| Коэфф. выплат | 40.40% | 31.95% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -6.51% | -9.81% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CMI приходится на июле (+6.10%), а TKR — на январе (+4.68%). Наименее удачные месяцы: CMI — март (-1.16%), TKR — март (-3.12%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CMI: +22.95% против +17.15%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cummins Inc. или The Timken Company?
У кого выше рентабельность — CMI или TKR?
Какие дивиденды у Cummins Inc. и The Timken Company?
Какая компания крупнее по выручке — Cummins Inc. или The Timken Company?
У кого выше маржинальность — CMI или TKR?
Какая акция лучше по технике — CMI или TKR?
Что лучше купить — CMI или TKR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией