Сравнение CME vs IBKR

Тикер 1

Тикер 2

CME22

21IBKR

CME против IBKR — два эмитента индустрии «Брокеры и инвестбанки», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По мультипликатору P/E CME оценён рынком дешевле: 24.57 против 35.96 у IBKR (разница составляет 31.7%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала IBKR составляет 19.89%, что превышает показатель CME (15.25%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности CME впереди: 62.77% против 9.77% у IBKR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность CME составляет 3.86%, у IBKR — 0.38%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. IBKR набирает 71 из 100 по техническому скорингу, CME — 57 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

CME Group Inc.

CMENASDAQ

289,29 $-0,83 $ (-0,29%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 104,83 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

4.4

Качество

7.2

Рост

6.7

Техника

7.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

5.5

Сезонность

8.0

Interactive Brokers Group, Inc.

IBKRNASDAQ

83,83 $+0,04 $ (+0,05%)

Финансы · Брокеры и инвестбанки

Капитализация: 144,18 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

4.1

Качество

6.6

Рост

7.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CMEIBKR

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует CME с P/E 24.57 (у IBKR — 35.96). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/B (цена/балансовая стоимость) CME дешевле: 3.92 против 6.68. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA IBKR оценён ниже: 12.49 vs 18.66. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. IBKR демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 19.89% против 15.25% у CME. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CME — 62.77%, IBKR — 9.77%. У CME маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. IBKR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 5.73, тогда как CME практически без долга (D/E 0.13). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

CMEIBKR

Показатель	CME	IBKR
Мультипликаторы оценки
P/E	24.57	35.96
P/B	3.92	6.68
P/S	15.56	13.57
PEG	1.34	1.29
EV/EBITDA	18.66	12.49
Рентабельность
ROE	15.25%	19.89%
ROA	2.10%	0.47%
Валовая маржа	86.34%	91.74%
Операц. маржа	65.57%	86.76%
Чистая маржа	62.77%	9.77%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.13	5.73
Текущая ликв.	1.02	16927.92
Быстрая ликв.	1.02	16927.92
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.86%	0.38%
Коэфф. выплат	95.77%	10.31%
EPS	$11.81	$2.33
Балансовая стоим.	$74.08	$47.73

Технический анализ

Техническая картина в пользу IBKR: скоринг 71/100 vs 57/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CME — 47.0, IBKR — 56.7. Обе акции находятся в одной зоне. IBKR торгуется выше SMA 50 (10.7%), тогда как CME ниже этой средней (-2.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: CME — 29.7 (выраженный тренд), IBKR — 25.7 (выраженный тренд). Волатильность: бета CME — -0.22, IBKR — 1.92. IBKR значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) IBKR составляет 3.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CMEIBKR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CME	IBKR
Осцилляторы
RSI (14)	46.96	56.68
Stochastic %K	34.66	42.27
CCI (20)	54.74	22.84
MFI	64.57	45.72
Williams %R	-65.34	-57.73
MACD гистограмма	1.72	-0.45
Momentum (10)	1.78	0.12
Тренд
ADX	29.71	25.71
Цена vs EMA 9	-1.59%	-0.79%
Цена vs EMA 20	-0.95%	+1.27%
Цена vs SMA 50	-2.10%	+10.68%
Цена vs SMA 200	+2.66%	+20.42%
Объём
CMF	0.13	0.18
Volume Ratio	131.77	99.38
Волатильность и статистика
Beta	-0.22	1.92
ATR %	2.27%	3.11%
Sharpe (1г)	0.06	1.42
RS Rating	52.00	85.00
52w от хая	-11.86	-5.21
BB ширина	9.23	16.86

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CME генерирует 6,52 млрд $, IBKR — 10,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CME — 4,04 млрд $, IBKR — 984 млн $. CME генерирует больше чистой прибыли. FCF: CME генерирует 4,19 млрд $, IBKR — 15,74 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CME	IBKR
Выручка	6,52 млрд $	10,23 млрд $
Чистая прибыль	4,04 млрд $	984 млн $
EPS (TTM)	$11.18	$2.23
Операц. Cash Flow	4,28 млрд $	15,81 млрд $
Free Cash Flow	4,19 млрд $	15,74 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: CME платит 3.86%, IBKR — 0.38%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. CME платит дивиденды 11 лет подряд, IBKR — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CME — 95.77%, IBKR — 10.31%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	CME	IBKR
Див. доходность	3.86%	0.38%
Годовые дивиденды	$8.75	$0.17
Коэфф. выплат	95.77%	10.31%
Лет выплат	11.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	5.02%	-15.98%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CME показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.14%), IBKR — в ноябре (+5.50%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CME — март (-3.19%), для IBKR — март (-4.80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, май, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у IBKR: +16.08% против +11.04%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CME

+3.1

+3.2

-3.2

-0.3

+2.1

-0.9

+0.1

+3.3

-1.7

+0.4

+6.1

-1.2

IBKR

+1.1

+2.8

-4.8

+0.7

+2.2

-1.3

+2.3

+2.7

+0.6

+3.6

+5.5

+0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CME Group Inc. или Interactive Brokers Group, Inc.?

Мультипликатор P/E у CME Group Inc. ниже (24.57 vs 35.96), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CME или IBKR?

ROE CME — 15.25%, IBKR — 19.89%. IBKR демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у CME Group Inc. и Interactive Brokers Group, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность CME — 3.86%, IBKR — 0.38%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — CME Group Inc. или Interactive Brokers Group, Inc.?

По объёму выручки: CME — 6,52 млрд $, IBKR — 10,23 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CME или IBKR?

Чистая маржа CME — 62.77%, IBKR — 9.77%. CME оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CME или IBKR?

Технический скоринг: CME — 57/100, IBKR — 71/100. IBKR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CME или IBKR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик CME выигрывает 22, IBKR — 21. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией