Сравнение CLSK vs RBRK

Тикер 1

Тикер 2

CLSK19

20RBRK

Сравнение CleanSpark, Inc. (CLSK) и Rubrik, Inc. (RBRK) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации RBRK крупнее в 3.2× (13,10 млрд $ vs 4,04 млрд $). Обе компании убыточны: P/E CLSK — -8.24, RBRK — -37.67. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. CLSK работает в убыток — ROE -29.93%, тогда как RBRK показывает рентабельность 64.45%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа CLSK (-67.66%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Техническая картина в пользу CLSK: скоринг 83/100 vs 76/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. Итог: 19:20 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

CleanSpark, Inc.

CLSKNASDAQ

15,76 $+0,36 $ (+2,34%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 4,04 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

9.1

Качество

4.3

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Rubrik, Inc.

RBRKNYSE

64,79 $-2,10 $ (-3,14%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 13,10 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

5.0

Качество

6.3

Рост

5.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

CLSKRBRK

Фундаментальный анализ

Ни CLSK (P/E -8.24), ни RBRK (P/E -37.67) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу CLSK: 5.34 vs 10.28 у RBRK. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. CLSK работает в убыток — ROE -29.93%, тогда как RBRK показывает рентабельность 64.45%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у CLSK — 1.82, у RBRK — -2.18. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

CLSKRBRK

Показатель	CLSK	RBRK
Мультипликаторы оценки
P/E	-8.24	-37.67
P/B	4.18	-25.29
P/S	5.34	10.28
PEG	0.12	-0.28
EV/EBITDA	26.74	-46.73
Рентабельность
ROE	-29.93%	64.45%
ROA	-17.18%	-12.61%
Валовая маржа	19.24%	80.10%
Операц. маржа	-24.52%	-26.24%
Чистая маржа	-67.66%	-26.50%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.82	-2.18
Текущая ликв.	8.26	1.69
Быстрая ликв.	8.26	1.69
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	-7.19%	0.00%
EPS	$-1.87	$-1.78
Балансовая стоим.	$3.68	$-2.64

Технический анализ

По техническому скорингу CLSK сильнее: 83/100 против 76/100 у RBRK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CLSK составляет 67.5 (нейтральная зона), у RBRK — 71.6 (зона перекупленности). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. CLSK и RBRK находятся выше 50-дневной скользящей средней (+36.0% и +24.2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CLSK выше SMA 200 (+24.8%), RBRK — ниже (-2.6%). Долгосрочный тренд в пользу CLSK. ADX: CLSK — 27.1 (выраженный тренд), RBRK — 24.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. RBRK менее волатилен — бета 1.57 против 3.60 у CLSK. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CLSK составляет 7.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CLSKRBRK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CLSK	RBRK
Осцилляторы
RSI (14)	67.45	71.62
Stochastic %K	77.73	96.75
CCI (20)	184.57	118.74
MFI	75.13	60.89
Williams %R	-22.27	-3.25
MACD гистограмма	0.06	0.72
Momentum (10)	0.90	9.11
Тренд
ADX	27.15	24.17
Цена vs EMA 9	+9.67%	+5.68%
Цена vs EMA 20	+15.83%	+11.58%
Цена vs SMA 50	+36.00%	+24.24%
Цена vs SMA 200	+24.81%	-2.65%
Объём
CMF	0.16	0.32
Volume Ratio	202.06	142.09
Волатильность и статистика
Beta	3.60	1.57
ATR %	6.98%	4.62%
Sharpe (1г)	0.91	-0.26
RS Rating	80.00	19.00
52w от хая	-34.77	-35.06
BB ширина	31.29	32.53

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CLSK — 766,31 млн $, RBRK — 1,32 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: CLSK зарабатывает 364,46 млн $, а RBRK фиксирует убыток (-348,83 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): CLSK — -1,02 млрд $, RBRK — 253,28 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	CLSK	RBRK
Выручка	766,31 млн $	1,32 млрд $
Чистая прибыль	364,46 млн $	-348,83 млн $
EPS (TTM)	$1.25	$-1.78
Операц. Cash Flow	-461,03 млн $	282,91 млн $
Free Cash Flow	-1,02 млрд $	253,28 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. CLSK выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как RBRK не имеет дивидендной истории.

Показатель	CLSK	RBRK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.12	—
Коэфф. выплат	-7.19%	—
Лет выплат	1.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CLSK приходится на июле (+24.28%), а RBRK — на декабре (+21.86%). Наименее удачные месяцы: CLSK — март (-6.29%), RBRK — январь (-7.71%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CLSK: +56.29% против +48.78%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CLSK

-1.8

+12.0

-6.3

+4.0

+3.3

+1.3

+24.3

-1.4

+12.2

-2.5

+4.5

+6.8

RBRK

-7.7

-6.3

-4.7

+4.2

+13.4

-5.3

+17.7

+1.3

-4.3

+11.4

+7.1

+21.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CleanSpark, Inc. или Rubrik, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CLSK или RBRK?

Рентабельность собственного капитала (ROE): CLSK — -29.93%, RBRK — 64.45%. Преимущество у RBRK.

Какие дивиденды у CleanSpark, Inc. и Rubrik, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — CleanSpark, Inc. или Rubrik, Inc.?

Выручка CLSK за TTM — 766,31 млн $, RBRK — 1,32 млрд $. RBRK генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — CLSK или RBRK?

Технический скоринг: CLSK — 83/100, RBRK — 76/100. CLSK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CLSK или RBRK?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:20 в пользу RBRK по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией