Рынки

Акции

Облигации

Криптовалюты

Калькуляторы

Сравнение CLSK vs FIG

Тикер 1

Тикер 2

CLSK28

11FIG

CLSK против FIG — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации FIG крупнее в 3,4× (11,66 млрд $ vs 3,41 млрд $). Ни CLSK (P/E -3,65), ни FIG (P/E -7,37) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. CLSK убыточен — чистая маржа -146,90%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CLSK набирает 71 из 100 по техническому скорингу, FIG — 18 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 28:11 — убедительное преимущество CLSK. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

CleanSpark, Inc.

CLSKNASDAQ

$13,27-$0,40 (-2,93%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,41 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

9.7

Качество

3.9

Рост

8.8

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

9.0

Сезонность

5.0

Figma, Inc.

FIGNYSE

$23,91+$0,71 (+3,06%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,66 млрд $

ETP Rank2.7

Стоимость

7.8

Качество

5.3

Рост

5.2

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

CLSKFIG

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E CLSK — -3,65, FIG — -7,37. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По соотношению цены к выручке (P/S) CLSK оценён ниже: 5,16 против 8,83. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CLSK дешевле: 4,82 против 8,28. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. CLSK несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2,34, тогда как FIG практически без долга (D/E 0,05). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

CLSKFIG

Показатель	CLSK	FIG
Мультипликаторы оценки
P/E	-3,65	-7,37
P/B	4,82	8,28
P/S	5,16	8,83
PEG	0,04	0,06
EV/EBITDA	-30,02	-7,09
Рентабельность
ROE	-75,24%	-108,20%
ROA	-36,93%	-67,12%
Валовая маржа	-5,31%	79,14%
Операц. маржа	-79,39%	-123,84%
Чистая маржа	-146,90%	-123,15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2,34	0,05
Текущая ликв.	5,91	2,45
Быстрая ликв.	5,91	2,45
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	-3,61%	0,00%
EPS	-$3,72	-$2,99
Балансовая стоим.	$2,84	$2,80

Технический анализ

Техническая картина в пользу CLSK: скоринг 71/100 vs 18/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: CLSK — 53,6, FIG — 46,2. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: CLSK выше на 2,5%, FIG — ниже на -2,5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. CLSK выше SMA 200 (+5,3%), FIG — ниже (-6,7%). Долгосрочный тренд в пользу CLSK. Сила тренда по ADX: CLSK — 12,5 (нет тренда), FIG — 14,6 (нет тренда). Волатильность: бета FIG — 1,37, CLSK — 3,60. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CLSK составляет 7,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

CLSKFIG

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CLSK	FIG
Осцилляторы
RSI (14)	53,56	46,16
Stochastic %K	76,69	23,85
CCI (20)	98,72	-79,41
MFI	62,36	30,71
Williams %R	-23,31	-76,15
MACD гистограмма	0,23	-0,59
Momentum (10)	1,61	-4,91
Тренд
ADX	12,49	14,57
Цена vs EMA 9	+2,81%	-0,60%
Цена vs EMA 20	+4,66%	-3,87%
Цена vs SMA 50	+2,55%	-2,47%
Цена vs SMA 200	+5,34%	-6,68%
Объём
CMF	0,15	-0,20
Volume Ratio	101,39	98,70
Волатильность и статистика
Beta	3,60	1,37
ATR %	7,65%	6,88%
Sharpe (1г)	0,68	-0,69
RS Rating	68,00	2,00
52w от хая	-43,80	-66,55
BB ширина	23,49	34,53

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CLSK генерирует 766,31 млн $, FIG — 1,06 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: CLSK — +102,20%, FIG — +41,00%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. FIG убыточен (чистая прибыль -1,25 млрд $), тогда как CLSK генерирует прибыль (364,46 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: CLSK генерирует -1,02 млрд $, FIG — 246,24 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CLSK	FIG
Выручка	766,31 млн $	1,06 млрд $
Рост выручки (г/г)	+102.20%	+41.00%
Чистая прибыль	364,46 млн $	-1,25 млрд $
EPS (TTM)	$1,25	-$2,45
Операц. Cash Flow	-461,03 млн $	250,68 млн $
Free Cash Flow	-1,02 млрд $	246,24 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. CLSK выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как FIG не имеет дивидендной истории.

Показатель	CLSK	FIG
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0,12	—
Коэфф. выплат	-3,61%	—
Лет выплат	1	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CLSK показывает лучшую среднюю доходность в июле (+21,96%), FIG — в мае (+36,07%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CLSK — март (-6,29%), для FIG — июнь (-33,30%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, март, июнь, август, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, май, июль, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CLSK

-1,8

+12,0

-6,3

+4,0

+8,0

-1,1

+22,0

-3,3

+12,2

-2,5

+4,5

+6,8

FIG

-31,1

+22,5

-27,8

-13,3

+36,1

-33,3

+12,4

-16,0

-20,9

-0,9

-25,3

+4,7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — CleanSpark, Inc. или Figma, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — CLSK или FIG?

ROE CLSK — -75,24%, FIG — -108,20%. CLSK демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у CleanSpark, Inc. и Figma, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — CleanSpark, Inc. или Figma, Inc.?

По объёму выручки: CLSK — 766,31 млн $, FIG — 1,06 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — CLSK или FIG?

Технический скоринг: CLSK — 71/100, FIG — 18/100. CLSK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CLSK или FIG?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик CLSK выигрывает 28, FIG — 11. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией