Сравнение CLSK vs DBX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность CLSK (P/E -8.24) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. DBX показывает P/E 13.72. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу DBX: 2.78 vs 5.34 у CLSK. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA DBX оценён ниже: 8.42 vs 26.74. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. CLSK убыточен — чистая маржа -67.66%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CLSK — 1.82, DBX — -0.71. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CLSK | DBX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -8.24 | 13.72 | |
| P/B | 4.18 | -3.22 | |
| P/S | 5.34 | 2.78 | |
| PEG | 0.12 | 0.68 | |
| EV/EBITDA | 26.74 | 8.42 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -29.93% | -28.45% | |
| ROA | -17.18% | 15.59% | |
| Валовая маржа | 19.24% | 79.73% | |
| Операц. маржа | -24.52% | 26.84% | |
| Чистая маржа | -67.66% | 18.71% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.82 | -0.71 | |
| Текущая ликв. | 8.26 | 1.23 | |
| Быстрая ликв. | 8.26 | 1.23 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | -7.19% | 0.00% | |
| EPS | $-1.87 | $2.01 | |
| Балансовая стоим. | $3.68 | $-8.55 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 78/100 и 78/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у CLSK составляет 69.0 (нейтральная зона), у DBX — 59.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: CLSK на 37.7%, DBX на 10.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. CLSK выше SMA 200 (+27.5%), DBX — ниже (-0.1%). Долгосрочный тренд в пользу CLSK. Сила тренда по ADX: CLSK — 28.5 (выраженный тренд), DBX — 30.5 (выраженный тренд). DBX менее волатилен — бета 0.53 против 3.60 у CLSK. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) CLSK составляет 6.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CLSK | DBX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 69.00 | 59.52 | |
| Stochastic %K | 86.26 | 59.16 | |
| CCI (20) | 176.58 | 79.18 | |
| MFI | 75.77 | 59.59 | |
| Williams %R | -13.74 | -40.84 | |
| MACD гистограмма | 0.12 | 0.15 | |
| Momentum (10) | 1.78 | 2.12 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.52 | 30.51 | |
| Цена vs EMA 9 | +9.55% | +1.15% | |
| Цена vs EMA 20 | +16.48% | +4.35% | |
| Цена vs SMA 50 | +37.73% | +10.70% | |
| Цена vs SMA 200 | +27.48% | -0.07% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.19 | 0.15 | |
| Volume Ratio | 95.01 | 62.97 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3.60 | 0.53 | |
| ATR % | 6.64% | 3.89% | |
| Sharpe (1г) | 0.89 | -0.14 | |
| RS Rating | 80.00 | 39.00 | |
| 52w от хая | -33.25 | -15.90 | |
| BB ширина | 33.92 | 22.45 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CLSK — 766,31 млн $, DBX — 2,52 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: CLSK — 364,46 млн $, DBX — 508,40 млн $. DBX генерирует больше чистой прибыли. FCF: CLSK генерирует -1,02 млрд $, DBX — 930,80 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CLSK | DBX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 766,31 млн $ | 2,52 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 364,46 млн $ | 508,40 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.25 | $1.89 | |
| Операц. Cash Flow | -461,03 млн $ | 951,80 млн $ | |
| Free Cash Flow | -1,02 млрд $ | 930,80 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. CLSK выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как DBX не имеет дивидендной истории.
| Показатель | CLSK | DBX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.12 | — | |
| Коэфф. выплат | -7.19% | — | |
| Лет выплат | 1.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CLSK приходится на июле (+24.28%), а DBX — на июне (+5.07%). Слабые месяцы: для CLSK — март (-6.29%), для DBX — февраль (-7.42%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: август, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CLSK: +56.29% против +2.27%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CleanSpark, Inc. или Dropbox, Inc.?
У кого выше рентабельность — CLSK или DBX?
Какие дивиденды у CleanSpark, Inc. и Dropbox, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — CleanSpark, Inc. или Dropbox, Inc.?
Какая акция лучше по технике — CLSK или DBX?
Что лучше купить — CLSK или DBX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией