Сравнение CLH vs WM

Тикер 1

Тикер 2

CLH15

23WM

CLH против WM — два эмитента индустрии «Экология и переработка», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации WM крупнее в 5.9× (87,44 млрд $ vs 14,93 млрд $). Если ориентироваться на P/E, WM выглядит привлекательнее: 31.69 против 38.92. Премия к оценке CLH может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Рентабельность капитала WM составляет 28.85%, что превышает показатель CLH (14.37%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности WM впереди: 10.99% против 6.53% у CLH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. WM выплачивает дивиденды с доходностью 1.56% годовых, тогда как CLH дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. По технике ситуация паритетная: 27/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. WM побеждает по числу метрик: 23 против 15 у CLH. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Clean Harbors, Inc.

CLHNYSE

282,56 $-8,84 $ (-3,03%)

Промышленность · Экология и переработка

Капитализация: 14,93 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

7.5

Качество

5.5

Рост

4.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

8.0

Waste Management, Inc.

WMNYSE

217,75 $-1,84 $ (-0,84%)

Промышленность · Экология и переработка

Капитализация: 87,44 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

6.8

Качество

5.2

Рост

6.0

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

CLHWM

Фундаментальный анализ

WM торгуется с P/E 31.69, тогда как CLH — с P/E 38.92. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) CLH оценён ниже: 2.54 против 3.47. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) CLH дешевле: 5.55 против 8.83. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA WM оценён ниже: 14.98 vs 15.62. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. WM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 28.85% против 14.37% у CLH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: WM — 10.99%, CLH — 6.53%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CLH — 1.10, WM — 2.28. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности WM ниже 1 (0.93), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

CLHWM

Показатель	CLH	WM
Мультипликаторы оценки
P/E	38.92	31.69
P/B	5.55	8.83
P/S	2.54	3.47
PEG	17.66	7.82
EV/EBITDA	15.62	14.98
Рентабельность
ROE	14.37%	28.85%
ROA	5.24%	6.11%
Валовая маржа	27.99%	32.06%
Операц. маржа	11.24%	18.46%
Чистая маржа	6.53%	10.99%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.10	2.28
Текущая ликв.	2.34	0.93
Быстрая ликв.	1.99	0.93
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.56%
Коэфф. выплат	0.00%	49.50%
EPS	$7.49	$6.93
Балансовая стоим.	$52.55	$24.86

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 27/100 и 27/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: CLH — 43.5, WM — 41.1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: CLH на -1.8%, WM на -4.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. CLH выше SMA 200 (+13.4%), WM — ниже (-2.1%). Долгосрочный тренд в пользу CLH. Сила тренда по ADX: CLH — 23.6 (слабый тренд), WM — 14.7 (нет тренда). Волатильность: бета WM — -0.21, CLH — 0.68. Оба значения в приемлемом диапазоне.

CLHWM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	CLH	WM
Осцилляторы
RSI (14)	43.51	41.09
Stochastic %K	31.94	31.48
CCI (20)	-96.78	-73.92
MFI	35.00	44.27
Williams %R	-68.06	-68.52
MACD гистограмма	-1.29	0.08
Momentum (10)	3.42	-3.70
Тренд
ADX	23.56	14.68
Цена vs EMA 9	-2.15%	-1.00%
Цена vs EMA 20	-2.64%	-1.87%
Цена vs SMA 50	-1.80%	-4.11%
Цена vs SMA 200	+13.36%	-2.09%
Объём
CMF	-0.12	-0.07
Volume Ratio	72.00	86.16
Волатильность и статистика
Beta	0.68	-0.21
ATR %	2.80%	2.05%
Sharpe (1г)	0.79	-0.29
RS Rating	68.00	39.00
52w от хая	-8.07	-12.24
BB ширина	12.06	9.49

Финансовая отчётность

По объёму выручки: CLH генерирует 6,03 млрд $, WM — 25,20 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: CLH — 390,97 млн $, WM — 2,71 млрд $. WM генерирует больше чистой прибыли. FCF: CLH генерирует 441,81 млн $, WM — 2,82 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	CLH	WM
Выручка	6,03 млрд $	25,20 млрд $
Чистая прибыль	390,97 млн $	2,71 млрд $
EPS (TTM)	$7.31	$6.72
Операц. Cash Flow	866,73 млн $	6,04 млрд $
Free Cash Flow	441,81 млн $	2,82 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: WM обеспечивает 1.56% годовой доходности, CLH реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. WM выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CLH не имеет дивидендной истории.

Показатель	CLH	WM
Див. доходность	—	1.56%
Годовые дивиденды	—	$1.89
Коэфф. выплат	—	49.50%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-3.85%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет CLH показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.77%), WM — в ноябре (+5.54%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для CLH — декабрь (-1.75%), для WM — сентябрь (-1.99%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у CLH: +23.29% против +16.94%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

CLH

+4.0

+1.1

+0.6

+3.0

+2.9

+2.0

+3.7

+2.6

-0.1

-1.5

+6.8

-1.8

+1.8

+1.7

+1.2

+2.0

+1.7

+1.3

+2.1

+1.4

-2.0

+0.7

+5.5

-0.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Clean Harbors, Inc. или Waste Management, Inc.?

Мультипликатор P/E у Waste Management, Inc. ниже (31.69 vs 38.92), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — CLH или WM?

ROE CLH — 14.37%, WM — 28.85%. WM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Clean Harbors, Inc. и Waste Management, Inc.?

Waste Management, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.56%. Clean Harbors, Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Clean Harbors, Inc. или Waste Management, Inc.?

По объёму выручки: CLH — 6,03 млрд $, WM — 25,20 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — CLH или WM?

Чистая маржа CLH — 6.53%, WM — 10.99%. WM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — CLH или WM?

Технический скоринг: CLH — 27/100, WM — 27/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — CLH или WM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик CLH выигрывает 15, WM — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией