Сравнение CINF vs THG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
CINF торгуется с P/E 8,31, тогда как THG — с P/E 10,79. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу THG: 1,18 vs 1,95 у CINF. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) CINF дешевле: 1,64 против 2,21. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CINF оценён ниже: 6,09 vs 8,56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. THG демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 21,22% против 20,89% у CINF. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CINF — 23,84%, THG — 11,18%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CINF — 0,05, THG — 0,23. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | CINF | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8,31 | 10,79 | |
| P/B | 1,64 | 2,21 | |
| P/S | 1,95 | 1,18 | |
| PEG | 0,10 | 0,28 | |
| EV/EBITDA | 6,09 | 8,56 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20,89% | 21,22% | |
| ROA | 7,72% | 4,48% | |
| Валовая маржа | 52,29% | 39,89% | |
| Операц. маржа | 29,83% | 14,30% | |
| Чистая маржа | 23,84% | 11,18% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,05 | 0,23 | |
| Текущая ликв. | 1,90 | 122,53 | |
| Быстрая ликв. | 1,90 | 122,53 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,05% | 1,64% | |
| Коэфф. выплат | 16,32% | 21,97% | |
| EPS | $21,58 | $21,28 | |
| Балансовая стоим. | $107,83 | $103,45 | |
Технический анализ
По техническому скорингу THG сильнее: 80/100 против 49/100 у CINF. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у CINF составляет 47,2 (нейтральная зона), у THG — 62,6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: CINF на 0,8%, THG на 9,2%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CINF — 19,3 (нет тренда), THG — 35,3 (выраженный тренд). THG менее волатилен — бета -0,11 против 0,04 у CINF. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | CINF | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,17 | 62,64 | |
| Stochastic %K | 29,65 | 72,18 | |
| CCI (20) | -59,90 | 70,40 | |
| MFI | 35,60 | 62,63 | |
| Williams %R | -70,35 | -27,82 | |
| MACD гистограмма | -0,66 | 0,30 | |
| Momentum (10) | -5,95 | 10,97 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,27 | 35,34 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,96% | +0,46% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,18% | +2,73% | |
| Цена vs SMA 50 | +0,84% | +9,20% | |
| Цена vs SMA 200 | +6,50% | +22,82% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,21 | 0,12 | |
| Volume Ratio | 42,96 | 37,71 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,04 | -0,11 | |
| ATR % | 2,50% | 2,19% | |
| Sharpe (1г) | 0,60 | 1,33 | |
| RS Rating | 53,00 | 70,00 | |
| 52w от хая | -9,21 | -2,96 | |
| BB ширина | 6,27 | 15,66 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): CINF — 12,63 млрд $, THG — 6,60 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу CINF: +11,40% г/г vs +6,10%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: CINF — 2,39 млрд $, THG — 662,50 млн $. CINF генерирует больше чистой прибыли. FCF: CINF генерирует 3,09 млрд $, THG — 1,17 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CINF | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,63 млрд $ | 6,60 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.40% | +6.10% | |
| Чистая прибыль | 2,39 млрд $ | 662,50 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +4.40% | +55.50% | |
| EPS (TTM) | $15,17 | $18,51 | |
| Операц. Cash Flow | 3,11 млрд $ | 1,18 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 3,09 млрд $ | 1,17 млрд $ |
Дивиденды
CINF и THG — дивидендные акции. Доходность: CINF — 2,05%, THG — 1,64%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. CINF платит дивиденды 13 лет подряд, THG — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CINF — 16,32%, THG — 21,97%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | CINF | THG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,05% | 1,64% | |
| Годовые дивиденды | $1,88 | $1,90 | |
| Коэфф. выплат | 16,32% | 21,97% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -5,69% | -7,79% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность CINF приходится на ноябре (+5,14%), а THG — на ноябре (+7,04%). Слабые месяцы: для CINF — сентябрь (-1,88%), для THG — сентябрь (-1,36%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у THG: +12,37% против +12,14%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cincinnati Financial Corporation или The Hanover Insurance Group, Inc.?
У кого выше рентабельность — CINF или THG?
Какие дивиденды у Cincinnati Financial Corporation и The Hanover Insurance Group, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Cincinnati Financial Corporation или The Hanover Insurance Group, Inc.?
У кого выше маржинальность — CINF или THG?
Какая акция лучше по технике — CINF или THG?
Что лучше купить — CINF или THG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией