Сравнение CINF vs RLI
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, CINF выглядит привлекательнее: 8,31 против 13,49. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По P/S (цена/выручка) CINF дешевле: 1,95 против 2,99. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) CINF дешевле: 1,64 против 3,38. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA CINF оценён ниже: 6,09 vs 10,80. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. RLI демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 24,37% против 20,89% у CINF. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: CINF — 23,84%, RLI — 22,22%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: CINF — 0,05, RLI — 0,17. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности RLI ниже 1 (0,48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | CINF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 8,31 | 13,49 | |
| P/B | 1,64 | 3,38 | |
| P/S | 1,95 | 2,99 | |
| PEG | 0,10 | 0,38 | |
| EV/EBITDA | 6,09 | 10,80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20,89% | 24,37% | |
| ROA | 7,72% | 6,84% | |
| Валовая маржа | 52,29% | 47,49% | |
| Операц. маржа | 29,83% | 28,42% | |
| Чистая маржа | 23,84% | 22,22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,05 | 0,17 | |
| Текущая ликв. | 1,90 | 0,48 | |
| Быстрая ликв. | 1,90 | 0,48 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,05% | 7,26% | |
| Коэфф. выплат | 16,32% | 97,64% | |
| EPS | $21,58 | $4,76 | |
| Балансовая стоим. | $107,83 | $19,01 | |
Технический анализ
RLI набирает 77 из 100 по техническому скорингу, CINF — 49 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): CINF — 47,2 (нейтральная зона), RLI — 61,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: CINF на 0,8%, RLI на 11,0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: CINF — 19,3 (нет тренда), RLI — 22,9 (слабый тренд). По бете RLI стабильнее (-0,45 vs 0,04). Дневная волатильность (ATR%) RLI составляет 3,2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | CINF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,17 | 61,08 | |
| Stochastic %K | 29,65 | 74,02 | |
| CCI (20) | -59,90 | 117,21 | |
| MFI | 35,60 | 64,08 | |
| Williams %R | -70,35 | -25,98 | |
| MACD гистограмма | -0,66 | -0,06 | |
| Momentum (10) | -5,95 | 2,31 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,27 | 22,86 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,96% | +2,06% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,18% | +3,88% | |
| Цена vs SMA 50 | +0,84% | +11,02% | |
| Цена vs SMA 200 | +6,50% | +8,90% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,21 | 0,19 | |
| Volume Ratio | 42,96 | 119,95 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,04 | -0,45 | |
| ATR % | 2,50% | 3,16% | |
| Sharpe (1г) | 0,60 | -0,20 | |
| RS Rating | 53,00 | 30,00 | |
| 52w от хая | -9,21 | -7,17 | |
| BB ширина | 6,27 | 12,78 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): CINF — 12,63 млрд $, RLI — 1,88 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. CINF растёт быстрее по выручке: +11,40% год к году против +6,30% у RLI. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: CINF — 2,39 млрд $, RLI — 403,34 млн $. CINF генерирует больше чистой прибыли. FCF: CINF генерирует 3,09 млрд $, RLI — 608,70 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | CINF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 12,63 млрд $ | 1,88 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.40% | +6.30% | |
| Чистая прибыль | 2,39 млрд $ | 403,34 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +4.40% | +16.60% | |
| EPS (TTM) | $15,17 | $4,38 | |
| Операц. Cash Flow | 3,11 млрд $ | 614,22 млн $ | |
| Free Cash Flow | 3,09 млрд $ | 608,70 млн $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность CINF — 2,05%, RLI — 7,26%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. CINF платит дивиденды 13 лет подряд, RLI — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): CINF — 16,32%, RLI — 97,64%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | CINF | RLI | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,05% | 7,26% | |
| Годовые дивиденды | $1,88 | $2,34 | |
| Коэфф. выплат | 16,32% | 97,64% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -5,69% | -4,78% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для CINF — ноябре (+5,14%), для RLI — ноябре (+2,60%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для CINF — сентябрь (-1,88%), для RLI — январь (-2,07%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: апрель, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CINF: +12,14% против +8,32%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Cincinnati Financial Corporation или RLI Corp.?
У кого выше рентабельность — CINF или RLI?
Какие дивиденды у Cincinnati Financial Corporation и RLI Corp.?
Какая компания крупнее по выручке — Cincinnati Financial Corporation или RLI Corp.?
У кого выше маржинальность — CINF или RLI?
Какая акция лучше по технике — CINF или RLI?
Что лучше купить — CINF или RLI?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией